China Vanke Co., Ltd.

SZSE:000002 株式レポート

時価総額：CN¥96.9b

China Vanke 評価

000002 は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

3/6

評価スコア 3/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Sales vs ピア

  • Price-To-Sales vs 業界

  • Price-To-Sales対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

000002 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: 000002 ( CN¥8.68 ) は、当社の 公正価値 の見積もり ( CN¥0.44 ) を上回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 000002当社の公正価値の見積もりを上回って取引されています。

主な評価指標

000002 の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 000002は利益が出ていないため、相対評価分析には 株価売上高倍率 を使用します。

上の表は、000002 の販売価格 レシオを示している。これは000002 の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
000002 のPS レシオは？
PS比0.3x
売上高CN¥395.33b
時価総額CN¥96.88b

販売価格 同業他社との比較

000002 のPS 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、000002 の同業他社に対するPS レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPS推定成長率時価総額
同業者平均0.9x
001979 China Merchants Shekou Industrial Zone Holdings
0.6x0.2%CN¥98.8b
600048 Poly Developments and Holdings Group
0.4x-2.6%CN¥119.4b
600177 Youngor Fashion
2.4x-11.2%CN¥36.0b
600383 Gemdale
0.3x-23.1%CN¥24.0b
000002 China Vanke
0.3x-10.4%CN¥96.9b

Price-To-Sales vs ピア: 000002は、同業他社の平均 ( { 0.3 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 0.9 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 比率対業界

000002'のPS レシオは、CN Real Estate 業界の他社と比較してどうか。

34 企業価格／販売推定成長率時価総額
業界平均2.4x1.2%
000002 China Vanke
 0.3x-10.4%US$13.38b
600048 Poly Developments and Holdings Group
0.4x-2.6%US$16.48b
001979 China Merchants Shekou Industrial Zone Holdings
0.6x0.2%US$13.64b
000002 0.3x業界平均 2.4xNo. of Companies34PS02.44.87.29.612+
34 企業推定成長率時価総額
業界平均2.4x38.3%
000002 China Vanke
 0.3x93.1%US$13.38b
No more companies

Price-To-Sales vs 業界: 000002は、 CN Real Estate業界平均 (2.4x) (0.3 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 2.4 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 レシオ vs フェア・レシオ

000002 のPS レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPS Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PS レシオです。

000002 PS レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PS 比率0.3x
公正PS 比率0.9x

Price-To-Sales対 公正比率: 000002は、推定される適正Price-To-Sales比率 ( 0.3 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 0.9 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの000002 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在CN¥8.68
CN¥7.28
-16.1%
31.9%CN¥11.94CN¥4.00n/a17
Nov ’25CN¥9.11
CN¥7.28
-20.1%
31.9%CN¥11.94CN¥4.00n/a17
Oct ’25CN¥9.72
CN¥6.76
-30.4%
32.3%CN¥11.80CN¥3.20n/a17
Sep ’25CN¥6.76
CN¥7.44
+10.1%
30.6%CN¥11.80CN¥3.20n/a16
Aug ’25CN¥6.90
CN¥7.57
+9.8%
30.9%CN¥11.80CN¥3.20n/a16
Jul ’25CN¥7.29
CN¥8.52
+16.8%
30.7%CN¥14.00CN¥3.20n/a17
Jun ’25CN¥8.25
CN¥9.00
+9.1%
36.0%CN¥17.31CN¥3.20n/a18
May ’25CN¥7.41
CN¥8.41
+13.5%
35.5%CN¥17.31CN¥3.20n/a18
Apr ’25CN¥8.98
CN¥10.16
+13.1%
27.3%CN¥17.31CN¥6.00n/a18
Mar ’25CN¥9.89
CN¥12.81
+29.6%
25.5%CN¥21.00CN¥7.17n/a18
Feb ’25CN¥9.44
CN¥13.27
+40.6%
24.6%CN¥21.00CN¥8.10n/a18
Jan ’25CN¥10.46
CN¥14.10
+34.8%
20.9%CN¥21.00CN¥8.10n/a18
Dec ’24CN¥11.40
CN¥14.81
+29.9%
22.7%CN¥21.00CN¥8.10n/a19
Nov ’24CN¥11.34
CN¥14.81
+30.6%
22.7%CN¥21.00CN¥8.10CN¥9.1119
Oct ’24CN¥13.08
CN¥15.59
+19.2%
21.8%CN¥21.00CN¥8.10CN¥9.7218
Sep ’24CN¥14.05
CN¥16.94
+20.6%
27.0%CN¥29.40CN¥8.10CN¥6.7619
Aug ’24CN¥15.09
CN¥17.79
+17.9%
25.9%CN¥29.40CN¥10.20CN¥6.9018
Jul ’24CN¥14.02
CN¥18.15
+29.4%
24.6%CN¥29.40CN¥10.20CN¥7.2918
Jun ’24CN¥14.00
CN¥18.91
+35.0%
27.6%CN¥31.36CN¥10.20CN¥8.2519
May ’24CN¥15.14
CN¥18.66
+23.2%
28.4%CN¥31.36CN¥10.20CN¥7.4118
Apr ’24CN¥15.24
CN¥20.94
+37.4%
19.6%CN¥31.36CN¥15.10CN¥8.9817
Mar ’24CN¥17.22
CN¥21.57
+25.3%
19.3%CN¥31.36CN¥15.10CN¥9.8918
Feb ’24CN¥18.19
CN¥21.55
+18.5%
19.2%CN¥31.36CN¥15.10CN¥9.4418
Jan ’24CN¥18.20
CN¥21.23
+16.6%
20.0%CN¥31.36CN¥15.10CN¥10.4618
Dec ’23CN¥19.00
CN¥20.60
+8.4%
21.7%CN¥31.36CN¥14.25CN¥11.4017
Nov ’23CN¥13.86
CN¥21.18
+52.8%
22.1%CN¥31.36CN¥13.40CN¥11.3418

アナリスト予測: 目標株価は現在の株価よりも低いです。

割安企業の発掘

Gemdale

CN¥24.0b

Engages in the real estate development business in China and internationally.

600383

CN¥5.31

7D

-4.0%

1Y

-7.8%

Shenzhen Kingkey Smart Agriculture TimesLtd

CN¥8.5b

Engages in the real estate and breeding businesses in China.

48

CN¥16.12

7D

-3.1%

1Y

-14.5%

Beijing Urban Construction Investment & Development

CN¥11.8b

Beijing Urban Construction Investment & Development Co., Ltd.

600266

CN¥5.69

7D

-2.4%

1Y

-10.5%