¿Podrá el cambio de OneSpan (OSPN) hacia el software desbloquear el crecimiento en medio de la reducción de las previsiones y las recompras?

• El 30 de octubre de 2025, OneSpan comunicó los resultados del tercer trimestre, con un aumento de los ingresos hasta 57,06 millones de dólares, pero un descenso de los ingresos netos hasta 6,51 millones de dólares, junto con una reducción de las previsiones para todo el año 2025 y la realización de una recompra de acciones y la confirmación del dividendo.
• Un hecho interesante es el actual giro de la empresa hacia el software y los servicios, puesto de relieve por las recientes adquisiciones e inversiones destinadas a acelerar el crecimiento futuro a pesar de los actuales vientos en contra del hardware.
• Analizaremos cómo la rebaja de las previsiones para todo el año de OneSpan y la evolución de la combinación de negocios están configurando su actual narrativa de inversión y sus perspectivas.

Estas 16 empresas sobrevivieron y prosperaron después de COVID y tienen los ingredientes adecuados para sobrevivir a los aranceles de Trump. Descubra por qué antes de que su cartera sienta el pellizco de la guerra comercial.

Resumen de la narrativa de inversión de OneSpan

Para ser accionista de OneSpan hoy en día, es necesario creer en la capacidad de la empresa para acelerar su transición de software y servicios lo suficientemente rápido como para compensar las continuas caídas en los ingresos de hardware y mantener la estabilidad de las ganancias. La última revisión a la baja de las previsiones para todo el año subraya el mayor riesgo a corto plazo: la ralentización de las ventas de hardware y mantenimiento, que actualmente superan el impulso positivo de los ingresos por suscripción y software recurrente. Aunque esta revisión de las previsiones es significativa, no altera sustancialmente la importancia de ejecutar con éxito la venta cruzada y el crecimiento de los ingresos recurrentes, que sigue siendo el catalizador más importante a corto plazo.

Entre los anuncios recientes, la adquisición por parte de OneSpan de Knock Labs es especialmente relevante, ya que mejora las capacidades de autenticación FIDO2 de la empresa y apoya el impulso hacia sectores de software de mayor crecimiento. Esto se alinea con el esfuerzo más amplio de la empresa para compensar los vientos en contra de los ingresos mediante el aprovechamiento de una cartera de productos más amplia y la profundización de su alcance dentro de la banca digital y el espacio de la ciberseguridad, lo que refuerza el enfoque en la expansión de los ingresos recurrentes.

Sin embargo, por el contrario, los inversores deben ser conscientes de que la persistente caída del hardware y la contracción en curso del mantenimiento podrían afectar...

Leer el informe completo sobre OneSpan (¡es gratis!)

Las perspectivas de OneSpan prevén unos ingresos de 281,1 millones de dólares y unos beneficios de 26,1 millones de dólares para 2028. Esto supone una tasa de crecimiento anual de los ingresos del 5,3% y un descenso de los beneficios de 33,8 millones de dólares desde los 59,9 millones actuales.

Descubracómo las previsiones de OneSpan arrojan un valor razonable de 19,50 $, un 71% al alza respecto a su precio actual.

Exploración de otras perspectivas

Dos miembros de la comunidad de Simply Wall St estiman el valor razonable de OneSpan entre 19,50 y 23,62 USD. A medida que la transición de suscriptores de la acción enfrenta vientos en contra de hardware y presión de retención neta, puede explorar cómo se comparan sus perspectivas con las de ellos.

Explore otras 2 estimaciones del valor razonable de OneSpan: ¡por qué las acciones podrían valer sólo 19,50 dólares!

Construya su propia narrativa de OneSpan

¿No está de acuerdo con las narrativas existentes? Cree la suya propia en menos de 3 minutos: las rentabilidades extraordinarias de las inversiones rara vez se obtienen siguiendo al rebaño.

• Un buen punto de partida para su investigación OneSpan es nuestro análisis destacando 3 recompensas clave y 1 señal de advertencia importante que podría afectar su decisión de inversión.
• Nuestro informe de investigación gratuito sobre OneSpan proporciona un completo análisis fundamental resumido en un único gráfico -el Copo de Nieve- que facilita la evaluación de la salud financiera global de OneSpan de un vistazo.

¿Listo para un enfoque diferente?

El mercado no esperará. Estos valores de rápido movimiento están de moda ahora. Consiga la lista antes de que se agoten:

• Descubra el próximo gran acontecimiento con valores a un centavo financieramente sólidos que equilibran el riesgo y la recompensa.
• La inteligencia artificial está a punto de cambiar la atención sanitaria. Estos 33 valores trabajan en todos los campos, desde el diagnóstico precoz hasta el descubrimiento de fármacos. Lo mejor de todo es que todos ellos tienen una capitalización inferior a 10.000 millones de dólares.
• Supera a los gigantes: estos 27 valores de IA en fase inicial podrían financiar tu jubilación.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis centrado en el largo plazo y basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

¿Tiene algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. También puede enviar un correo electrónico a editorial-team@simplywallst.com