Lamentablemente, los inversores en Dollar Tree (NASDAQ:DLTR) han perdido un 47% en los últimos tres años.

Los accionistas de Dollar Tree, Inc.(NASDAQ:DLTR) deberían estar contentos de ver que el precio de la acción ha subido un 19% en el último mes. Pero eso no ayuda a que la rentabilidad a tres años sea menos impresionante. De hecho, el precio de la acción ha bajado un 47% en los últimos tres años, muy por debajo de la rentabilidad del mercado.

Teniendo esto en cuenta, vale la pena ver si los fundamentos subyacentes de la empresa han sido el motor del rendimiento a largo plazo, o si hay algunas discrepancias.

Nuestro informe de valores gratuito incluye 1 señal de advertencia que los inversores deberían tener en cuenta antes de invertir en Dollar Tree. Léalo gratis ahora.

Aunque los mercados son un poderoso mecanismo de fijación de precios, los precios de las acciones reflejan el sentimiento de los inversores, no sólo el rendimiento empresarial subyacente. Una forma imperfecta pero sencilla de considerar cómo ha cambiado la percepción del mercado sobre una empresa es comparar la variación del beneficio por acción (BPA) con el movimiento del precio de la acción.

Dollar Tree ha visto disminuir su BPA a una tasa compuesta del 6,0% anual en los últimos tres años. La caída del precio de la acción del 19% es en realidad más pronunciada que la caída del BPA. Así que parece que el mercado confiaba demasiado en el negocio en el pasado.

Puede ver cómo ha cambiado el BPA a lo largo del tiempo en la siguiente imagen (haga clic en el gráfico para ver los valores exactos).

Es bueno ver que en los últimos tres meses se han producido importantes compras internas. Eso es positivo. Dicho esto, creemos que las tendencias de crecimiento de los beneficios y los ingresos son factores aún más importantes a tener en cuenta. Puede que merezca la pena echar un vistazo a nuestro informe gratuito sobre los beneficios, los ingresos y el flujo de caja de Dollar Tree.

Una perspectiva diferente

Los accionistas de Dollar Tree han perdido un 29% en el año, pero el mercado ha subido un 9,6%. Incluso los precios de las acciones de los buenos valores caen a veces, pero queremos ver mejoras en las métricas fundamentales de un negocio, antes de interesarnos demasiado. Los inversores a largo plazo no estarían tan disgustados, ya que habrían ganado un 1,7%, cada año, durante cinco años. Si los datos fundamentales siguen indicando un crecimiento sostenible a largo plazo, la venta masiva actual podría ser una oportunidad digna de consideración. Me parece muy interesante analizar el precio de las acciones a largo plazo como indicador de los resultados empresariales. Pero para obtener una visión real, necesitamos considerar también otra información. Por ejemplo, Dollar Tree tiene una señal de advertencia que deberíamos tener en cuenta.

Dollar Tree no es el único valor que están comprando personas con información privilegiada. Para aquellos a los que les guste encontrar empresas menos conocidas, esta lista gratuita de empresas en crecimiento con compras recientes por parte de iniciados, podría ser justo lo que buscan.

Tenga en cuenta que los rendimientos de mercado citados en este artículo reflejan los rendimientos medios ponderados por el mercado de las acciones que cotizan actualmente en las bolsas estadounidenses.

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Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.