Los analistas actualizan sus estimaciones sobre La Comer, S.A.B. de C.V. (BMV:LACOMERUBC) tras sus resultados anuales

La semana pasada, es posible que haya visto que La Comer, S.A.B. de C.V.(BMV:LACOMERUBC) dio a conocer su resultado anual al mercado. La respuesta inicial no fue positiva, y las acciones cayeron 5.0% a Mex$33.58 en la última semana. El informe fue aceptable y los ingresos se situaron en 43.000 millones de dólares, aproximadamente en línea con las estimaciones de los analistas previas al anuncio de los resultados. Tras el resultado, los analistas han actualizado su modelo de ganancias, y sería bueno saber si piensan que ha habido un cambio fuerte en las perspectivas de la empresa, o si todo sigue igual. Pensamos que a los lectores les resultaría interesante ver las últimas previsiones (reglamentarias) de los analistas posteriores a los resultados para el próximo año.

Vea nuestro último análisis para La Comer. de

Tras los últimos resultados, los cinco analistas de La Comer. de prevén unos ingresos de 47.100 millones de dólares en 2025. Esto supondría una sólida mejora del 8,9% en los ingresos en comparación con los últimos 12 meses. Se espera que las ganancias por acción crezcan un 15%, hasta 2,50 dólares mexicanos. Sin embargo, antes de los últimos resultados, los analistas preveían unos ingresos de 48.300 millones de dólares y un beneficio por acción (BPA) de 2,55 dólares en 2025. Los analistas son menos optimistas que antes de estos resultados, dada la reducción de las previsiones de ingresos y la pequeña rebaja de las expectativas de beneficio por acción.

Los analistas no hicieron cambios importantes a su precio objetivo de Mex$45.71, lo que sugiere que no se espera que las rebajas tengan un impacto a largo plazo en la valuación de La Comer. de. El precio objetivo de consenso es sólo un promedio de los objetivos individuales de los analistas, por lo que podría ser útil ver cuán amplio es el rango de las estimaciones subyacentes. Actualmente, el analista más alcista valora La Comer. de en Mex$55.00 por acción, mientras que el más bajista lo hace en Mex$38.00. Como puede ver, los analistas no están todos de acuerdo sobre el futuro de la acción, pero el rango de estimaciones sigue siendo razonablemente estrecho, lo que podría sugerir que el resultado no es totalmente impredecible.

Otra forma de ver estas estimaciones es en el contexto de un panorama más amplio, por ejemplo, cómo se comparan las previsiones con los resultados anteriores, y si las previsiones son más o menos alcistas en relación con otras empresas del sector. Destacaríamos que se espera que el crecimiento de los ingresos de La Comer. de se ralentice, con una tasa de crecimiento anualizada prevista del 8,9% hasta finales de 2025, muy por debajo del crecimiento histórico del 13% anual de los últimos cinco años. En comparación con las demás empresas del sector que cuentan con la cobertura de los analistas, se prevé que sus ingresos crezcan (en conjunto) un 7,3% anual. Teniendo en cuenta la ralentización del crecimiento prevista, parece que La Comer. de crecerá aproximadamente al mismo ritmo que el sector en general.

Lo esencial

Lo más importante es que los analistas han revisado a la baja sus estimaciones de beneficios por acción, lo que demuestra que se ha producido un claro deterioro de la confianza tras estos resultados. Lamentablemente, también han rebajado sus previsiones de ingresos, aunque se espera que la empresa siga creciendo aproximadamente al mismo ritmo que el sector. El precio objetivo de consenso se mantuvo estable en 45,71 dólares, ya que las últimas estimaciones no fueron suficientes para influir en los precios objetivo.

Teniendo esto en cuenta, no nos apresuraríamos a llegar a una conclusión sobre La Comer. de. El poder de los beneficios a largo plazo es mucho más importante que los beneficios del próximo año. Tenemos estimaciones -de múltiples analistas de La Comer. de- que llegan hasta 2027, y puede verlas gratis en nuestra plataforma aquí.

También ofrecemos una visión general de la Junta de La Comer. de y la remuneración del CEO y la duración de la tenencia en la empresa, y si los iniciados han estado comprando las acciones, aquí.

¿Tiene algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. Si lo prefiere, envíe un correo electrónico a editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.