Vidrala, S.A. (BME:VID) acaba de publicar sus resultados anuales y los analistas están actualizando sus estimaciones

Vidrala, S.A.(BME:VID) comunicó la semana pasada sus últimos resultados del ejercicio, por lo que es un buen momento para que los inversores se sumerjan y comprueben si el negocio está funcionando en línea con las expectativas. En general, los resultados fueron respetables, con un beneficio estatutario de 7,23 euros por acción, más o menos en línea con lo previsto por los analistas. Los ingresos, de 1 600 millones de euros, superaron en un 2,4% las previsiones de los analistas. Tras el resultado, los analistas han actualizado su modelo de beneficios, y sería bueno saber si piensan que ha habido un cambio fuerte en las perspectivas de la empresa, o si todo sigue igual. Pensamos que a los lectores les resultaría interesante ver las últimas previsiones (estatutarias) de los analistas posteriores a los resultados para el próximo año.

Vea nuestro último análisis para Vidrala

Teniendo en cuenta los últimos resultados, los nueve analistas de Vidrala esperan actualmente que los ingresos en 2024 sean de 1.600 millones de euros, aproximadamente en línea con los últimos 12 meses. Se prevé que el beneficio estatutario por acción aumente un 8,6%, hasta 7,85 euros. Antes de este informe de resultados, los analistas preveían unos ingresos de 1.610 millones de euros y un beneficio por acción (BPA) de 7,70 euros en 2024. Así pues, el consenso parece haberse vuelto algo más optimista sobre el potencial de beneficios de Vidrala tras estos resultados.

No ha habido grandes cambios en el precio objetivo de consenso de 110 euros, lo que sugiere que la mejora de las perspectivas de beneficios por acción no es suficiente para tener un impacto positivo a largo plazo en la valoración de la acción. Sin embargo, hay otra forma de pensar en los objetivos de precio, y es fijarse en la gama de objetivos de precio propuestos por los analistas, porque una amplia gama de estimaciones podría sugerir una visión diversa sobre los posibles resultados para el negocio. El analista más optimista de Vidrala tiene un precio objetivo de 125 euros por acción, mientras que el más pesimista lo valora en 96,00 euros. Aun así, con un rango de estimaciones tan ajustado, sugiere que los analistas tienen una idea bastante clara de lo que creen que vale la empresa.

Estas estimaciones son interesantes, pero puede ser útil dar algunas pinceladas más generales a la hora de ver cómo se comparan las previsiones, tanto con los resultados pasados de Vidrala como con los de sus homólogos en el mismo sector. Destacaríamos que el crecimiento de los ingresos de Vidrala se ralentizará, con una previsión de crecimiento anualizado del 0,8% hasta finales de 2024, muy por debajo del crecimiento histórico del 11% anual de los últimos cinco años. Compárese con otras empresas (con previsiones de analistas) del sector, que en conjunto prevén un crecimiento de los ingresos del 3,4% anual. Por lo tanto, está bastante claro que, si bien se espera que el crecimiento de los ingresos se ralentice, también se espera que el sector en general crezca más rápido que Vidrala.

Conclusión

Para nosotros, lo más importante es la mejora del beneficio por acción de consenso, que sugiere una clara mejora de la confianza en el potencial de beneficios de Vidrala para el próximo año. Afortunadamente, los analistas también reconfirmaron sus estimaciones de ingresos, lo que sugiere que se está ajustando a las expectativas. Aunque nuestros datos sugieren que se espera que los ingresos de Vidrala se comporten peor que los del sector en general. El precio objetivo de consenso se mantiene en 110 euros, ya que las últimas estimaciones no son suficientes para influir en sus precios objetivo.

Teniendo esto en cuenta, seguimos pensando que la trayectoria a más largo plazo del negocio es mucho más importante para que los inversores la tengan en cuenta. Disponemos de estimaciones -de múltiples analistas de Vidrala- hasta 2026, y puede consultarlas gratuitamente en nuestra plataforma aquí.

Por ejemplo, Vidrala tiene 1 señal de advertencia que creemos que debe tener en cuenta.

¿Algún comentario sobre este artículo? ¿Te preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. Si lo prefiere, envíe un correo electrónico a editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.