Warum Anleger vom 28%igen Kurseinbruch von CareDx, Inc. (NASDAQ:CDNA) nicht überrascht sein sollten

Die Aktien von CareDx, Inc.(NASDAQ:CDNA) haben einen schrecklichen Monat hinter sich, in dem sie nach einem relativ guten Zeitraum zuvor 28 % verloren haben. Der jüngste Rückgang hat die Jahresrendite zunichte gemacht, wobei der Aktienkurs in diesem längeren Zeitraum um 6,6 % gefallen ist.

Da der Kurs erheblich gesunken ist, könnte CareDx mit seinem Kurs-Umsatz-Verhältnis (P/S) von 1,4x derzeit wie eine gute Kaufgelegenheit aussehen, wenn man bedenkt, dass fast die Hälfte aller Unternehmen in der Biotech-Branche in den USA ein P/S-Verhältnis von mehr als 13x haben und selbst P/S-Werte von mehr als 59x nichts Ungewöhnliches sind. Das KGV könnte jedoch aus einem bestimmten Grund recht niedrig sein, und es bedarf weiterer Untersuchungen, um festzustellen, ob es gerechtfertigt ist.

Sehen Sie unsere letzte Analyse für CareDx

Wie sieht die jüngste Performance von CareDx aus?

CareDx könnte besser dastehen, da die Einnahmen des Unternehmens in letzter Zeit rückläufig waren, während die meisten anderen Unternehmen ein positives Umsatzwachstum verzeichneten. Es scheint, dass viele davon ausgehen, dass die schwache Umsatzentwicklung anhalten wird, was das Kurs-Gewinn-Verhältnis drückt. Man könnte also sagen, dass die Aktie billig ist, aber die Anleger werden auf eine Verbesserung warten, bevor sie sie als preiswert ansehen.

Wenn Sie wissen möchten, was die Analysten für die Zukunft prognostizieren, sollten Sie sich unseren kostenlosen Bericht über CareDx ansehen.

Wird für CareDx ein Umsatzwachstum prognostiziert?

Um sein Kurs-Gewinn-Verhältnis zu rechtfertigen, müsste CareDx ein blutarmes Wachstum erzielen, das deutlich hinter dem der Branche zurückbleibt.

Bei der Durchsicht der Finanzzahlen für das letzte Jahr mussten wir mit Enttäuschung feststellen, dass die Einnahmen des Unternehmens um 13 % gesunken sind. Einige sehr starke Jahre davor bedeuten jedoch, dass es in den letzten drei Jahren immer noch in der Lage war, seine Einnahmen um insgesamt 46 % zu steigern. Die Aktionäre hätten es zwar lieber gesehen, wenn die Entwicklung so weitergegangen wäre, aber die mittelfristigen Umsatzwachstumsraten würden sie auf jeden Fall begrüßen.

Die Schätzungen der sechs Analysten, die das Unternehmen beobachten, gehen davon aus, dass der Umsatz in den nächsten drei Jahren um 3,9 % pro Jahr steigen wird. Da für die Branche ein jährliches Wachstum von 163 % prognostiziert wird, ist das Unternehmen auf ein schwächeres Umsatzergebnis eingestellt.

Vor diesem Hintergrund wird klar, warum das Kurs-Gewinn-Verhältnis von CareDx hinter dem der Branchenkollegen zurückbleibt. Offensichtlich war es vielen Aktionären unangenehm, an der Aktie festzuhalten, während das Unternehmen möglicherweise eine weniger erfolgreiche Zukunft vor sich hat.

Das Fazit zum KGV von CareDx

Die Aktien von CareDx sind stark gefallen und das Kurs-Gewinn-Verhältnis hat sich entsprechend entwickelt. Das Kurs-Umsatz-Verhältnis sollte zwar nicht ausschlaggebend dafür sein, ob Sie eine Aktie kaufen oder nicht, aber es ist ein recht gutes Barometer für die Umsatzerwartungen.

Wie erwartet, bestätigt unsere Analyse der Analystenprognosen von CareDx, dass die enttäuschenden Umsatzerwartungen des Unternehmens einen wesentlichen Beitrag zu seinem niedrigen KGV leisten. Im Moment akzeptieren die Aktionäre das niedrige KGV, da sie sich damit abfinden, dass die künftigen Einnahmen wahrscheinlich keine angenehmen Überraschungen bieten werden. Unter diesen Umständen ist es schwer vorstellbar, dass der Aktienkurs in naher Zukunft stark ansteigen wird.

Vergessen Sie nicht, dass es noch andere Risiken geben kann. Wir haben zum Beispiel 2 Warnzeichen für CareDx identifiziert , die Sie beachten sollten.

Es ist wichtig, dass Sie nach einem großartigen Unternehmen Ausschau halten und nicht nur nach der erstbesten Idee, auf die Sie stoßen. Wenn also wachsende Rentabilität Ihrer Vorstellung von einem großartigen Unternehmen entspricht, werfen Sie einen Blick auf diese kostenlose Liste interessanter Unternehmen mit starkem Gewinnwachstum in jüngster Zeit (und einem niedrigen KGV).

Haben Sie Feedback zu diesem Artikel? Haben Sie Bedenken bezüglich des Inhalts? Setzen Sie sich direkt mit uns in Verbindung. Sie können auch eine E-Mail an editorial-team (at) simplywallst.com senden.

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir kommentieren ausschließlich auf der Grundlage historischer Daten und Analystenprognosen und verwenden dabei eine unvoreingenommene Methodik. Unsere Artikel sind nicht als Finanzberatung gedacht. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig orientierte Analyse auf der Grundlage von Fundamentaldaten zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.