Der 11%ige Verlust von Delcath Systems, Inc. (NASDAQ:DCTH) in der vergangenen Woche traf sowohl Privatanleger, die 54% der Aktien besitzen, als auch Institutionen.

Wichtige Einblicke

• Der beträchtliche Anteil von Einzelinvestoren an Delcath Systems zeigt, dass sie gemeinsam ein größeres Mitspracherecht bei der Unternehmensführung und der Geschäftsstrategie haben
• Die 25 größten Anteilseigner besitzen 43% des Unternehmens
• Institutionen besitzen 29% von Delcath Systems

Wenn Sie wissen wollen, wer Delcath Systems, Inc.(NASDAQ:DCTH) wirklich kontrolliert, dann müssen Sie sich die Zusammensetzung des Aktienregisters ansehen. Und die Gruppe, die das größte Stück des Kuchens hält, sind Einzelanleger mit 54 % Besitz. Mit anderen Worten: Diese Gruppe hat das größte Aufwärtspotenzial (oder Abwärtsrisiko).

Während die institutionellen Anleger, die 29 % der Aktien besitzen, von dem Rückgang der Marktkapitalisierung um 9,0 Mio. USD in der letzten Woche nicht verschont blieben, erlitten die Privatanleger als Gruppe die größten Verluste.

In der nachstehenden Grafik werden die verschiedenen Eigentümergruppen von Delcath Systems näher beleuchtet.

Sehen Sie sich unsere neueste Analyse zu Delcath Systems an

Was sagt uns der institutionelle Besitz über Delcath Systems?

Viele Institutionen messen ihre Performance an einem Index, der den lokalen Markt annähernd abbildet. Daher achten sie in der Regel stärker auf Unternehmen, die in großen Indizes enthalten sind.

Bei Delcath Systems sind bereits Institutionen im Aktienregister eingetragen. Sie besitzen sogar einen beachtlichen Anteil an dem Unternehmen. Das deutet auf eine gewisse Glaubwürdigkeit bei professionellen Anlegern hin. Aber wir können uns nicht allein auf diese Tatsache verlassen, denn Institutionen machen manchmal Fehlinvestitionen, so wie jeder andere auch. Es ist nicht ungewöhnlich, dass der Aktienkurs stark einbricht, wenn zwei große institutionelle Anleger gleichzeitig versuchen, sich von einer Aktie zu trennen. Es lohnt sich also, die bisherige Gewinnentwicklung von Delcath Systems (siehe unten) zu überprüfen. Natürlich sind auch andere Faktoren zu berücksichtigen.

Wir stellen fest, dass Hedgefonds keine nennenswerte Investition in Delcath Systems haben. Der größte Aktionär des Unternehmens ist Vivo Capital, LLC, mit einem Anteil von 11 %. Im Vergleich dazu halten der zweit- und der drittgrößte Aktionär etwa 6,3 % und 4,8 % der Aktien. Darüber hinaus besitzt der CEO Gerard Michel 1,2 % der Aktien des Unternehmens.

Ein genauerer Blick auf unsere Eigentumsdaten zeigt, dass die 25 größten Aktionäre zusammen weniger als die Hälfte des Aktienregisters halten, was auf eine große Gruppe von Kleinaktionären hindeutet, bei denen kein einzelner Aktionär die Mehrheit besitzt.

Die Untersuchung des institutionellen Eigentums ist eine gute Möglichkeit, die erwartete Performance einer Aktie zu messen und zu filtern. Das Gleiche lässt sich durch die Untersuchung der Analystenmeinungen erreichen. Es gibt viele Analysten, die über die Aktie berichten, so dass es sich lohnen könnte, auch ihre Prognosen zu prüfen.

Insider-Besitz von Delcath Systems

Die genaue Definition eines Insiders kann zwar subjektiv sein, aber fast jeder betrachtet Vorstandsmitglieder als Insider. Das Management ist letztlich dem Vorstand gegenüber verantwortlich. Es ist jedoch nicht ungewöhnlich, dass Manager Vorstandsmitglieder sind, insbesondere wenn sie Gründer oder CEO sind.

Im Allgemeinen halte ich die Beteiligung von Insidern für eine gute Sache. In manchen Fällen wird es jedoch für andere Aktionäre schwieriger, den Vorstand für Entscheidungen zur Verantwortung zu ziehen.

Wir können sehen, dass Insider Aktien von Delcath Systems, Inc. besitzen. Als Einzelpersonen besitzen die Insider zusammen einen Anteil im Wert von 3,6 Millionen US-Dollar an dem 120 Millionen US-Dollar schweren Unternehmen. Dies zeigt zumindest eine gewisse Ausrichtung, aber wir sehen uns normalerweise gerne größere Insiderbeteiligungen an. Sie können hier klicken, um zu sehen, ob diese Insider gekauft oder verkauft haben.

Allgemeiner öffentlicher Besitz

Die breite Öffentlichkeit, bei der es sich in der Regel um Einzelanleger handelt, hält einen beträchtlichen Anteil von 54 % an Delcath Systems, was darauf hindeutet, dass es sich um eine recht beliebte Aktie handelt. Dieser Anteil verleiht den Anlegern aus der breiten Öffentlichkeit eine gewisse kollektive Macht. Sie können Entscheidungen über die Vergütung von Führungskräften, die Dividendenpolitik und geplante Unternehmensübernahmen beeinflussen und tun dies wahrscheinlich auch.

Private Equity-Beteiligung

Mit einem Anteil von 11 % sind Private-Equity-Firmen in der Lage, eine Rolle bei der Gestaltung der Unternehmensstrategie mit Schwerpunkt auf der Wertschöpfung zu spielen. Manchen mag das gefallen, denn Private Equity sind manchmal Aktivisten, die das Management in die Pflicht nehmen. In anderen Fällen ist Private Equity jedoch ein Ausverkauf, da es das Unternehmen an die Börse bringt.

Nächste Schritte:

Es lohnt sich zwar, die verschiedenen Gruppen, die ein Unternehmen besitzen, zu berücksichtigen, aber es gibt noch andere Faktoren, die noch wichtiger sind. Zum Beispiel haben wir bei Delcath Systems 2 Warnzeichen (eines davon ist etwas besorgniserregend) identifiziert, die Sie beachten sollten.

Letztendlich ist die Zukunft am wichtigsten. Sie können diesen kostenlosen Bericht über Analystenprognosen für das Unternehmen abrufen.

Hinweis: Die Zahlen in diesem Artikel wurden anhand der Daten der letzten zwölf Monate berechnet, die sich auf den Zwölfmonatszeitraum beziehen, der am letzten Tag des Monats endet, auf den der Jahresabschluss datiert ist. Dies stimmt möglicherweise nicht mit den Zahlen des Jahresberichts für das gesamte Jahr überein.

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