VAALCO Energy, Inc. (NYSE:EGY) Aktie schießt um 26% in die Höhe, aber viele ignorieren das Unternehmen immer noch

Die Aktien von VAALCO Energy, Inc.(NYSE:EGY) haben einen wirklich beeindruckenden Monat hinter sich, in dem sie nach einer wackeligen Phase zuvor um 26 % zugelegt haben. Blickt man etwas weiter zurück, so ist es ermutigend zu sehen, dass die Aktie im letzten Jahr um 27 % gestiegen ist.

Trotz des starken Kursanstiegs ist VAALCO Energy mit einem Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) von 9,1 immer noch eine attraktive Investition, wenn man bedenkt, dass etwa die Hälfte der Unternehmen in den Vereinigten Staaten ein KGV von über 17 aufweisen. Allerdings ist es nicht ratsam, das KGV für bare Münze zu nehmen, denn es könnte eine Erklärung dafür geben, warum es begrenzt ist.

VAALCO Energy hat sich in letzter Zeit schwer getan, da seine Gewinne schneller als die der meisten anderen Unternehmen zurückgegangen sind. Das KGV ist wahrscheinlich deshalb so niedrig, weil die Anleger glauben, dass sich diese schlechte Ertragslage nicht verbessern wird. Wenn Sie das Unternehmen immer noch mögen, sollten Sie eine Trendwende bei den Gewinnen abwarten, bevor Sie eine Entscheidung treffen. Ist dies nicht der Fall, werden die bestehenden Aktionäre wahrscheinlich Schwierigkeiten haben, sich für die zukünftige Entwicklung des Aktienkurses zu begeistern.

Sehen Sie sich unsere neueste Analyse zu VAALCO Energy an

Sie möchten sich ein vollständiges Bild von den Analystenschätzungen für das Unternehmen machen? Dann hilft Ihnen unser kostenloser Bericht über VAALCO Energy dabei, die Zukunft zu erkennen.

Gibt es ein Wachstum für VAALCO Energy?

Damit ein KGV wie das von VAALCO Energy als angemessen betrachtet werden kann, muss ein Unternehmen unter dem Marktdurchschnitt liegen.

Ein Blick auf die Ergebnisse des letzten Jahres zeigt, dass die Gewinne des Unternehmens entmutigenderweise um 23 % gesunken sind. Wenigstens ist es gelungen, dass der Gewinn pro Aktie dank der früheren Wachstumsperiode im Vergleich zu vor drei Jahren insgesamt nicht völlig rückläufig ist. Dementsprechend wären die Aktionäre wahrscheinlich mit den instabilen mittelfristigen Wachstumsraten nicht übermäßig zufrieden gewesen.

Was die Aussichten anbelangt, so dürfte das nächste Jahr nach Schätzungen der beiden Analysten, die das Unternehmen beobachten, ein Wachstum von 77 % bringen. Das ist deutlich mehr als die 11 % Wachstumsprognose für den Gesamtmarkt.

In Anbetracht dessen ist es merkwürdig, dass das KGV von VAALCO Energy unter dem der meisten anderen Unternehmen liegt. Offensichtlich zweifeln einige Aktionäre an den Prognosen und haben deutlich niedrigere Verkaufspreise akzeptiert.

Das Fazit zum KGV von VAALCO Energy

Obwohl die Aktien von VAALCO Energy einen Aufwärtstrend verzeichnen, liegt ihr KGV immer noch unter dem der meisten anderen Unternehmen. Wir sind der Meinung, dass das Kurs-Gewinn-Verhältnis nicht in erster Linie ein Bewertungsinstrument ist, sondern eher dazu dient, die aktuelle Stimmung der Anleger und ihre Erwartungen für die Zukunft zu beurteilen.

Unsere Untersuchung der Analystenprognosen von VAALCO Energy hat ergeben, dass die überragenden Gewinnaussichten nicht annähernd so stark zum Kurs-Gewinn-Verhältnis beitragen, wie wir es vorhergesagt hätten. Wenn wir eine starke Gewinnprognose mit einem über dem Markt liegenden Wachstum sehen, gehen wir davon aus, dass potenzielle Risiken das Kurs-Gewinn-Verhältnis erheblich unter Druck setzen könnten. Zumindest scheinen die Kursrisiken sehr gering zu sein, aber die Anleger scheinen zu glauben, dass die künftigen Erträge stark schwanken könnten.

Sie sollten immer an die Risiken denken. In diesem Fall haben wir ein Warnzeichen für VAALCO Energy entdeckt, das Sie beachten sollten.

Wenn Sie sich für Kurs-Gewinn-Verhältnisse interessieren, sollten Sie sich diese kostenlose Sammlung anderer Unternehmen mit starkem Gewinnwachstum und niedrigen Kurs-Gewinn-Verhältnissen ansehen.

Haben Sie Feedback zu diesem Artikel? Sind Sie über den Inhalt besorgt? Setzen Sie sich direkt mit uns in Verbindung. Sie können auch eine E-Mail an editorial-team (at) simplywallst.com senden.

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir kommentieren ausschließlich auf der Grundlage historischer Daten und Analystenprognosen und verwenden dabei eine unvoreingenommene Methodik. Unsere Artikel sind nicht als Finanzberatung gedacht. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig orientierte Analyse auf der Grundlage von Fundamentaldaten zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.