MGM China Holdings Valuierung

Q: Wie hoch ist der faire Preis von 2282, wenn man die zukünftigen Cashflows betrachtet? Für diese Schätzung verwenden wir ein Discounted-Cashflow-Modell.

2282 (HK$9.55) wird unter unserer Schätzung des [[Fair Value]] (HK$14.76) gehandelt.

Ist 2282 im Vergleich zum fairen Wert, zu den Prognosen der Analysten und zum Marktpreis unterbewertet?

Bewertungs Score

6/6

Bewertungs Score 6/6

Unter dem Marktwert
Deutlich unter dem Marktwert
Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige
Price-To-Earnings gegen Industrie
Price-To-Earnings vs. Fair Ratio
Analysten-Prognose

Aktienkurs vs. Fairer Wert

Wie hoch ist ein fairer Preis von 2282, wenn man die zukünftigen Cashflows betrachtet? Für diese Schätzung verwenden wir ein Discounted-Cashflow-Modell.

Unter dem Marktwert: 2282 (HK$9.55) wird unter unserer Schätzung des Fair Value (HK$14.76) gehandelt.

Deutlich unter dem Marktwert: 2282 wird um mehr als 20 % unter dem fairen Wert gehandelt.

Wichtige Bewertungskennzahl

Welche Kennzahl ist am besten geeignet, um die relative Bewertung von 2282 zu ermitteln?

Schlüsselmetrik: Da 2282 profitabel ist, verwenden wir sein Kurs-Gewinn-Verhältnis für die relative Bewertungsanalyse.

Die obige Tabelle zeigt das Kurs/Gewinn Verhältnis für 2282. Dies wird berechnet, indem der Marktanteil von 2282 durch die aktuelle Ergebnis geteilt wird.
Was ist 2282's PE?
PE-Verhältnis	8.1x
Ergebnis	HK$4.50b
Marktanteil	HK$36.29b

2282's wichtigste Bewertungskennzahlen und -indikatoren. Von Kurs-Gewinn-Verhältnis, Kurs-Umsatz-Verhältnis und Kurs-Buchwert-Verhältnis bis hin zu Kurs-Gewinn-Wachstumsverhältnis, Unternehmenswert und EBITDA.
Wichtige Statistiken
Unternehmenswert/Ertrag	1.8x
Unternehmenswert/EBITDA	6.9x
PEG-Verhältnis	1.2x

Kurs/Gewinn Verhältnis zu Peers

Wie ist das PE Verhältnis von 2282 im Vergleich zu anderen Unternehmen?

Die obige Tabelle zeigt das PE Verhältnis für 2282 im Vergleich zu seinen Mitbewerbern. Hier zeigen wir auch den Marktanteil und das prognostizierte Wachstum für eine zusätzliche Betrachtung.
Unternehmen	Prognostiziertes KGV	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
Peer-Durchschnitt	16.5x
1128 Wynn Macau	11.1x	14.4%	HK$29.7b
1928 Sands China	19.2x	19.4%	HK$158.0b
27 Galaxy Entertainment Group	17.2x	15.8%	HK$143.1b
3918 NagaCorp	18.6x	42.4%	HK$13.6b
2282 MGM China Holdings	8.1x	6.5%	HK$36.3b

Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige: 2282 ist auf der Grundlage des Verhältnisses Price-To-Earnings (8.1x) im Vergleich zum Durchschnitt der Vergleichsgruppe (16.5x) ein guter Wert.

Kurs/Gewinn Verhältnis zur Industrie

Wie ist das Verhältnis von 2282 zu PE im Vergleich zu anderen Unternehmen der Branche HK Hospitality?

4 Unternehmen	Kurs/Gewinn	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
1383 LET Group Holdings	1.3x	n/a	US$38.09m
1655 Okura Holdings	0.8x	n/a	US$11.18m
8052 Luk Hing Entertainment Group Holdings	1.4x	n/a	US$2.82m
8510 Top Standard	0.9x	n/a	US$2.25m

Keine weiteren Unternehmen in diesem Bereich verfügbar PE

4 Unternehmen		Geschätztes Wachstum	Marktanteil

No more companies

Price-To-Earnings gegen Industrie: 2282 ist aufgrund des Verhältnisses Price-To-Earnings (8.1x) im Vergleich zum Branchendurchschnitt Hong Kong Hospitality (15.4x) ein guter Wert.

Kurs/Gewinn Ratio vs. Fair Ratio

Wie hoch ist das Verhältnis von 2282 zu PE im Vergleich zu seinem Faires PE Verhältnis? Dies ist das erwartete PE Verhältnis unter Berücksichtigung des prognostizierten Gewinnwachstums des Unternehmens, der Gewinnspannen und anderer Risikofaktoren.

2282 PE Ratio vs. Fair Ratio.
Faires Verhältnis
Aktuelles PE Verhältnis	8.1x
Faires PE Verhältnis	12.5x

Price-To-Earnings vs. Fair Ratio: 2282 ist ein guter Wert auf der Grundlage des Verhältnisses Price-To-Earnings (8.1x) im Vergleich zum geschätzten fairen Verhältnis Price-To-Earnings (12.5x).

Kursziele der Analysten

Wie lauten die 12-Monats-Prognosen der Analysten, und haben wir statistisches Vertrauen in das Konsens-Kursziel?

Die obige Tabelle zeigt die Prognosen der Analysten für 2282 und die Vorhersagen für den Aktienkurs in 12 Monaten.
Datum	Aktienkurs	Durchschnittliches 1-Jahres-Kursziel	Streuung	Hoch	Niedrig	Preis (1J)	Analysten
Aktuell	HK$9.55	HK$15.83 +65.7%	10.7%	HK$19.20	HK$12.50	n/a	14
Nov ’25	HK$10.40	HK$15.90 +52.9%	10.3%	HK$19.20	HK$12.50	n/a	14
Oct ’25	HK$12.40	HK$16.73 +34.9%	11.5%	HK$19.20	HK$12.50	n/a	13
Sep ’25	HK$10.50	HK$16.93 +61.3%	10.4%	HK$19.20	HK$12.50	n/a	14
Aug ’25	HK$11.86	HK$16.95 +42.9%	9.7%	HK$18.90	HK$12.50	n/a	14
Jul ’25	HK$12.16	HK$17.55 +44.3%	11.6%	HK$19.80	HK$11.80	n/a	14
Jun ’25	HK$13.90	HK$17.02 +22.4%	13.0%	HK$19.80	HK$11.80	n/a	15
May ’25	HK$13.28	HK$16.06 +20.9%	12.5%	HK$18.80	HK$11.80	n/a	15
Apr ’25	HK$13.08	HK$15.16 +15.9%	10.1%	HK$18.00	HK$11.80	n/a	16
Mar ’25	HK$12.16	HK$14.93 +22.8%	10.6%	HK$18.00	HK$11.80	n/a	16
Feb ’25	HK$10.26	HK$13.93 +35.8%	13.1%	HK$18.00	HK$10.20	n/a	15
Jan ’25	HK$9.91	HK$13.76 +38.9%	13.6%	HK$18.00	HK$10.20	n/a	15
Dec ’24	HK$8.64	HK$13.85 +60.3%	13.6%	HK$18.00	HK$10.20	n/a	14
Nov ’24	HK$9.54	HK$13.95 +46.2%	16.9%	HK$18.00	HK$9.80	HK$10.40	13
Oct ’24	HK$10.24	HK$13.94 +36.2%	17.0%	HK$18.00	HK$9.80	HK$12.40	13
Sep ’24	HK$9.84	HK$14.08 +43.1%	20.2%	HK$19.00	HK$9.40	HK$10.50	15
Aug ’24	HK$10.44	HK$13.21 +26.6%	25.8%	HK$19.00	HK$5.80	HK$11.86	16
Jul ’24	HK$9.14	HK$13.35 +46.1%	25.0%	HK$19.00	HK$5.80	HK$12.16	16
Jun ’24	HK$8.33	HK$13.07 +56.9%	22.4%	HK$17.96	HK$5.80	HK$13.90	17
May ’24	HK$10.66	HK$12.69 +19.0%	23.9%	HK$17.96	HK$5.80	HK$13.28	16
Apr ’24	HK$9.70	HK$11.75 +21.1%	21.2%	HK$14.68	HK$5.80	HK$13.08	15
Mar ’24	HK$10.22	HK$11.16 +9.1%	25.4%	HK$14.68	HK$4.80	HK$12.16	16
Feb ’24	HK$10.34	HK$9.34 -9.6%	34.3%	HK$13.60	HK$4.60	HK$10.26	16
Jan ’24	HK$8.60	HK$5.75 -33.1%	25.9%	HK$9.65	HK$3.60	HK$9.91	16
Dec ’23	HK$5.80	HK$5.31 -8.5%	19.7%	HK$7.50	HK$3.60	HK$8.64	16
Nov ’23	HK$3.50	HK$5.31 +51.8%	19.8%	HK$7.80	HK$3.60	HK$9.54	16

Analysten-Prognose: Das Kursziel liegt mehr als 20% über dem aktuellen Aktienkurs, und die Analysten liegen in einem statistisch sicheren Bereich der Übereinstimmung.