Stock Analysis
三垒股份有限公司(HKG:8501)的股价在上个月表现出色,取得了 44% 的优异涨幅。 过去 30 天的年度涨幅达到了 33%。
虽然股价一路飙升,但你仍然可以原谅自己对三基地 0.2 倍的市盈率无动于衷,因为香港建筑行业的市盈率(或 "P/S")中位数也接近 0.3 倍。 不过,不加解释地忽略市盈率并不明智,因为投资者可能会忽视一个明显的机会或一个代价高昂的错误。
三垒的市销率对股东意味着什么?
三垒最近的表现确实很出色,因为它的收入一直在快速增长。 可能是许多人预计强劲的收入表现会减弱,这使得股价和市盈率一直没有上升。 如果你喜欢这家公司,你会希望情况不是这样,这样你就有可能在它不太受欢迎的时候买入一些股票。
虽然目前还没有分析师对 Sanbase 的估值,但您可以看看这个免费的 数据丰富的可视化图表 ,了解该公司在盈利、收入和现金流方面的表现。三垒公司的收入增长趋势如何?
为了证明其市盈率的合理性,三垒公司需要实现与同行业类似的增长。
回顾过去一年,该公司的营业额增长了 32%。 尽管近期增长势头强劲,但该公司仍在奋力追赶,因为其三年收入令人沮丧地整体缩水了 4.3%。 因此,可以说该公司最近的收入增长并不理想。
与该公司形成鲜明对比的是,该行业的其他公司预计明年将增长 9.2%,这确实让人对该公司近期的中期收入下滑有了更深刻的认识。
有鉴于此,三垒公司的市盈率与大多数其他公司的市盈率持平,这多少有些令人震惊。 显然,该公司的许多投资者并不像近期所显示的那样看跌,他们现在并不愿意抛售股票。 只有最大胆的人才会认为这些价格是可持续的,因为近期收入趋势的持续可能最终会拖累股价。
我们能从三垒公司的市盈率中学到什么?
其股价已大幅上涨,现在三垒的市销率已回到行业中位数的范围内。 仅用市销率来判断是否应该卖出股票并不明智,但它可以作为公司未来前景的实用指南。
三垒公司目前的市销率与行业其他公司持平,这让我们感到惊讶,因为从中期来看,该公司最近的收入一直在下降,而行业却在增长。 尽管该公司的市盈率与同行业持平,但我们对目前的市净率感到不安,因为这种糟糕的收入表现不太可能长期支持更积极的情绪。 如果近期的中期收入趋势持续下去,股东的投资将面临风险,潜在投资者也有可能支付不必要的溢价。
你应该时刻考虑风险。举例来说,我们已经发现了 三垒 公司应该注意的 4 个警示信号 ,其中一个非常重要。
如果这些风险让您重新考虑对 Sanbase 的看法,请浏览我们的优质股票互动列表,了解还有哪些股票值得关注。
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This article has been translated from its original English version, which you can find here.