Arcus Biosciences, Inc. şirketinin (NYSE:RCUS) %27 Hisse Fiyatı Artışı Size Ne Söylemiyor?

Arcus Biosciences, Inc.(NYSE:RCUS) hisseleri sadece son bir ayda %27'lik bir kazançla son dönemdeki ivmesini sürdürdü. Son kazanca rağmen, %5,4'lük yıllık hisse fiyatı getirisi o kadar etkileyici değil.

Fiyattaki bu büyük sıçramadan sonra bile, Arcus Biosciences'ın 15,3x'lik fiyat-satış (veya "P/S") oranının, Amerika Birleşik Devletleri Biyoteknoloji sektöründeki medyan P/S yaklaşık 14,2x ile benzer olduğunda bahsetmeye değer olduğunu düşünen pek fazla kişi olmayacaktır. Ancak, F/K için rasyonel bir temel yoksa yatırımcılar açık bir fırsatı veya potansiyel bir gerilemeyi gözden kaçırıyor olabilir.

Arcus Biosciences için son analizimizi görüntüleyin

Arcus Biosciences'ın P/S'si Hissedarlar İçin Ne Anlama Geliyor?

Arcus Biosciences'ın gelirleri diğer şirketlerin çoğundan daha yavaş arttığı için son dönemler pek iyi geçmedi. Bir olasılık, yatırımcıların bu cansız gelir performansının tersine döneceğini düşünmeleri nedeniyle P / S oranının ılımlı olmasıdır. Aksi takdirde, mevcut hissedarlar hisse fiyatının uygulanabilirliği konusunda biraz gergin olabilirler.

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek isterseniz, Arcus Biosciences hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

Arcus Biosciences'ın Gelir Büyümesi Nasıl Seyrediyor?

Arcus Biosciences'ınki gibi P/S oranlarının makul kabul edilmesi için bir şirketin sektörle eşleşmesi gerektiğine dair doğal bir varsayım vardır.

Geriye dönüp bakıldığında, geçtiğimiz yıl şirketin gelirlerinde %4,5'lik iyi bir artış sağlandı. Bu, son üç yılda gelirin toplamda %50 oranında arttığı mükemmel bir dönemle desteklendi. Bu nedenle, son zamanlarda gelir artışının şirket için mükemmel olduğunu söylemek doğru olur.

Geleceğe baktığımızda, şirketi takip eden dokuz analistin tahminlerine göre önümüzdeki üç yıl içinde gelirlerin yıllık %6,3 oranında artması bekleniyor. Bu oran, sektörün geneli için her yıl öngörülen %271'lik büyüme oranından önemli ölçüde daha düşük.

Bunu akılda tutarak, Arcus Biosciences'ın P/S'sinin sektördeki emsalleriyle yakından eşleşmesini ilgi çekici buluyoruz. Görünüşe göre şirketteki birçok yatırımcı analistlerin belirttiğinden daha az düşüş eğiliminde ve şu anda hisselerini bırakmak istemiyor. Bu seviyedeki gelir artışının eninde sonunda hisseleri aşağı çekmesi muhtemel olduğundan, bu fiyatları korumak zor olacaktır.

Arcus Biosciences'ın P/S'sinin Alt Satırı

Hisseleri önemli ölçüde yükseldi ve şimdi Arcus Biosciences'ın P/S'si sektör ortalaması aralığına geri döndü. Tipik olarak, yatırım kararlarını verirken fiyat-satış oranlarını çok fazla okumaya karşı uyarırız, ancak diğer piyasa katılımcılarının şirket hakkında ne düşündükleri hakkında çok şey ortaya çıkarabilir.

Analistlerin Arcus Biosciences'ın gelir beklentilerine ilişkin tahminlerine baktığımızda, düşük gelir görünümünün P/S'sini tahmin ettiğimiz kadar olumsuz etkilemediğini gördük. Sektöre kıyasla nispeten daha zayıf bir gelir görünümüne sahip şirketler gördüğümüzde, hisse fiyatının düşme riski altında olduğundan şüpheleniyoruz ve bu da ılımlı F/K'yı düşürüyor. Mevcut fiyat-satış oranını haklı çıkarmak için olumlu bir değişikliğe ihtiyaç var.

Yatırım yapmadan önce göz önünde bulundurulması gereken başka hayati risk faktörleri de vardır ve Arcus Biosciences için bilmeniz gereken 2 uyarı işareti keşfettik.

Sadece karşınıza çıkan ilk fikri değil, harika bir şirket aradığınızdan emin olmanız önemlidir. Büyüyen kârlılık sizin harika bir şirket fikrinizle örtüşüyorsa, son zamanlarda güçlü kazanç artışı (ve düşük F/K) gösteren ilginç şirketlerden oluşan bu ücretsiz listeye bir göz atın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.