Recursion Pharmaceuticals (NASDAQ:RXRX) Borcunu Güvenle Kullanıyor

David Iben, 'Volatilite önemsediğimiz bir risk değildir. Önemsediğimiz şey sermayenin kalıcı olarak kaybedilmesinden kaçınmaktır. Bir şirketin ne kadar riskli olduğunu incelerken bilançosunu göz önünde bulundurmak doğaldır, çünkü bir işletme çöktüğünde genellikle borç söz konusu olur. Recursion Pharmaceuticals, Inc.(NASDAQ:RXRX) şirketinin bilançosunda borç olduğunu görüyoruz. Ancak asıl soru, bu borcun şirketi riskli hale getirip getirmediğidir.

Borç Ne Gibi Riskler Getiriyor?

Borç, işletmelerin büyümesine yardımcı olan bir araçtır, ancak bir işletme borç verenlerine ödeme yapamazsa, onların insafına kalır. En kötü senaryoda, bir şirket alacaklılarına ödeme yapamazsa iflas edebilir. Bununla birlikte, daha sık (ancak yine de maliyetli) bir olay, bir şirketin sadece bilançosunu desteklemek için hissedarları kalıcı olarak sulandırarak pazarlık taban fiyatlarından hisse ihraç etmesi gerektiğidir. Elbette borç, işletmelerde, özellikle de sermaye yoğun işletmelerde önemli bir araç olabilir. Bir şirketin borç kullanımını düşündüğümüzde, ilk olarak nakit ve borca birlikte bakarız.

Recursion Pharmaceuticals için son analizimize göz atın

Recursion Pharmaceuticals'ın Net Borcu Nedir?

Geçmiş rakamlar için aşağıdaki grafiğe tıklayabilirsiniz, ancak Eylül 2023 itibariyle Recursion Pharmaceuticals'ın bir yıl içinde 656,0 bin ABD doları artışla 1,82 milyon ABD doları borcu olduğunu göstermektedir. Bununla birlikte, bunu dengeleyen 387,3 milyon ABD doları nakit var ve bu da 385,5 milyon ABD doları net nakde yol açıyor.

Recursion Pharmaceuticals'ın Bilançosu Ne Kadar Sağlıklı?

Raporlanan son bilançoya göre, Recursion Pharmaceuticals'ın 12 ay içinde ödenmesi gereken 94,1 milyon ABD$ ve 12 aydan uzun vadede ödenmesi gereken 98,7 milyon ABD$ tutarında yükümlülüğü bulunmaktadır. Bu yükümlülükleri dengeleyen 387,3 milyon ABD$ nakit ve 12 ay içinde ödenmesi gereken 3,16 milyon ABD$ değerinde alacakları bulunmaktadır. Yani toplam yükümlülüklerinden 197,6 milyon ABD$ daha fazla likit varlığa sahiptir.

Bu fazlalık, Recursion Pharmaceuticals'ın muhafazakâr bir bilançoya sahip olduğunu ve muhtemelen çok fazla zorluk çekmeden borcunu ortadan kaldırabileceğini göstermektedir. Basitçe ifade etmek gerekirse, Recursion Pharmaceuticals'ın borçtan daha fazla nakde sahip olması, borcunu güvenli bir şekilde yönetebileceğinin tartışmasız iyi bir göstergesidir. Borcu analiz ederken odaklanılması gereken alanın bilanço olduğu açıktır. Ancak Recursion Pharmaceuticals'ın ileriye dönük olarak sağlıklı bir bilanço tutma kabiliyetini belirleyecek olan, her şeyden çok gelecekteki kazançlarıdır. Profesyonellerin ne düşündüğünü görmek istiyorsanız, analist kâr tahminlerine ilişkin bu ücretsiz raporu ilginç bulabilirsiniz.

Recursion Pharmaceuticals geçen yıl EBIT düzeyinde kârlı değildi, ancak gelirini %65 oranında artırarak 47 milyon ABD dolarına çıkarmayı başardı. Şansımız yaver giderse şirket kârlılığa giden yolda büyüyebilecektir.

Recursion Pharmaceuticals Ne Kadar Riskli?

Zarar eden şirketlerin genel olarak kârlı olanlardan daha riskli olduğundan şüphemiz yok. Ve gerçek şu ki, Recursion Pharmaceuticals son on iki ayda faiz ve vergi öncesi kâr (FVÖK) kaleminde para kaybetti. Ve aynı dönemde 277 milyon ABD$ negatif serbest nakit çıkışı gördü ve 293 milyon ABD$ muhasebe zararı kaydetti. Ancak en azından bilançosunda yakın vadede büyümeye harcayabileceği 385,5 milyon ABD doları var. Recursion Pharmaceuticals, geçen yılki çok sağlam gelir artışıyla kârlılığa giden yolda olabilir. Kâr öncesi şirketler genellikle risklidir, ancak büyük ödüller de sunabilirler. Borç seviyelerini analiz ederken, bilanço başlamak için bariz bir yerdir. Ancak sonuçta her şirket bilanço dışında da riskler içerebilir. Bu amaçla, Recursion Pharmaceuticals'ta tespit ettiğimiz 4 uyarı işareti hakkında bilgi edinmelisiniz (1 tanesi bize çok iyi gelmiyor).

Tüm bunlardan sonra, sağlam bir bilançoya sahip hızlı büyüyen bir şirketle daha çok ilgileniyorsanız, gecikmeden net nakit büyüme hisse senetleri listemize göz atın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.