CytomX Therapeutics, Inc'in (NASDAQ:CTMX) Fiyatı Doğru Ancak Hisseler %85 Roketlendikten Sonra Büyüme Eksik

CytomX Therapeutics, Inc.(NASDAQ:CTMX) hissedarları sabırlarının karşılığını geçtiğimiz ay hisse fiyatlarında yaşanan %85'lik artışla aldı. Son 30 günde yıllık kazanç %26 gibi çok yüksek bir orana ulaştı.

Fiyatı yükselmiş olsa da, CytomX Therapeutics 1,9x'lik fiyat-satış (veya "P/S") oranıyla şu anda hala çok yükseliş sinyalleri veriyor olabilir, çünkü Amerika Birleşik Devletleri'ndeki Biyoteknoloji sektöründeki tüm şirketlerin neredeyse yarısı 15,7x'ten daha yüksek P/S oranlarına sahiptir ve hatta 76x'ten daha yüksek P/S oranları olağandışı değildir. Bununla birlikte, P/S'nin neden bu kadar sınırlı olduğuna dair bir açıklama olabileceğinden, sadece görünüş değerini almak akıllıca değildir.

CytomX Therapeutics için en son analizimize göz atın

CytomX Therapeutics'in P/S'si Hissedarlar İçin Ne Anlama Geliyor?

CytomX Therapeutics, gelirlerini diğer şirketlerin çoğundan daha fazla artırdığı için son zamanlarda kesinlikle iyi bir iş çıkarıyor. Birçok kişi güçlü gelir performansının önemli ölçüde düşmesini bekliyor olabilir, bu da hisse fiyatını ve dolayısıyla F/K oranını baskılamış olabilir. Aksi takdirde, mevcut hissedarların hisse fiyatının gelecekteki yönü konusunda oldukça iyimser olmak için nedenleri var.

Şirket için analist tahminleri hakkında tüm resmi görmek ister misiniz? O halde CytomX Therapeutics hakkındakiücretsiz raporumuz ufukta neler olduğunu ortaya çıkarmanıza yardımcı olacaktır.

CytomX Therapeutics İçin Herhangi Bir Gelir Artışı Bekleniyor mu?

CytomX Therapeutics'inki gibi P/S oranlarının makul kabul edilebilmesi için bir şirketin sektörün çok altında performans göstermesi gerektiğine dair doğal bir varsayım vardır.

Gelir artışının son yılını incelediğimizde, şirketin gelirlerinin katlanarak arttığını görüyoruz. Bu inanılmaz kısa vadeli büyümeye rağmen, son üç yıllık dönem hiç büyüme sağlayamadığı için toplamda o kadar büyük olmadı. Dolayısıyla bize öyle geliyor ki şirket bu süre zarfında gelir artışı açısından karışık bir sonuç elde etti.

Görünüşe bakacak olursak, şirketi izleyen beş analistin tahminlerine göre önümüzdeki üç yıl içinde gelirlerin her yıl %17 azalması bekleniyor. Sektörün geri kalanının her yıl %265 oranında büyümesi beklenirken bu hiç de iyi değil.

Bu bilgiler ışığında, CytomX Therapeutics'in sektörden daha düşük bir P/S ile işlem görmesine şaşırmıyoruz. Ancak, daralan gelirlerin uzun vadede istikrarlı bir F/K'ya yol açması pek olası değildir. Zayıf görünüm hisseleri aşağı çektiği için bu fiyatları korumak bile zor olabilir.

Anahtar Çıkarım

CytomX Therapeutics'in hisseleri kayda değer bir şekilde yükseldi ancak F/K'sı hala düşük. Fiyat-satış oranı, bir hisse senedini alıp almamanızda belirleyici faktör olmamalı, ancak gelir beklentileri açısından oldukça yetenekli bir barometredir.

Sektörün geri kalanından daha düşük olan gelir tahminleriyle, CytomX Therapeutics'in P/S'sinin spektrumun alt ucunda olması şaşırtıcı değil. Sektördeki diğer şirketler gelir artışı öngördüğünden, CytomX Therapeutics'in zayıf görünümü düşük P/S oranını haklı çıkarıyor. Bu koşullar altında hisse fiyatının yakın gelecekte güçlü bir şekilde yükseleceğini görmek zor.

Yatırım riskinin her zaman mevcut olan hayaletini göz önünde bulundurmak her zaman gereklidir. CytomX Therapeutics ile ilgili 4 uyarı işareti tespit ettik (en az 2 tanesi göz ardı edilmemelidir) ve bunları anlamak yatırım sürecinizin bir parçası olmalıdır.

Kâr eden güçlü şirketler ilginizi çekiyorsa, düşük F/K ile işlem gören (ancak kazançlarını artırabileceklerini kanıtlamış) ilginç şirket lerden oluşan bu ücretsiz listeye göz atmak isteyeceksiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.