Amarin Corporation plc'nin (NASDAQ:AMRN) Fiyatındaki %28'lik Düşüş, Duyarlılığın Gelirlerle Eşleştiğini Gösteriyor

Amarin Corporation plc(NASDAQ:AMRN) hisse fiyatı geçtiğimiz ay çok kötü bir performans sergileyerek %28 gibi önemli bir oranda düştü. Son 30 gündeki düşüş, hissedarlar için zor bir yılı geride bıraktı ve hisse fiyatı bu süre içinde %45 düştü.

Böylesine büyük bir fiyat düşüşünden sonra Amarin, ABD'deki Biyoteknoloji sektöründeki şirketlerin neredeyse yarısının 12,4x'ten daha yüksek P/S oranlarına sahip olduğu ve 69x'ten daha yüksek P/S oranlarının bile sıra dışı olmadığı düşünüldüğünde, 1x'lik fiyat-satış (veya "P/S") oranıyla şu anda güçlü bir satın alma fırsatı gibi görünebilir. Bununla birlikte, oldukça düşük P/S için rasyonel bir temel olup olmadığını belirlemek için biraz daha derine inmemiz gerekir.

Amarin için son analizimize göz atın

Amarin Nasıl Performans Gösteriyor?

Sektör son zamanlarda gelir artışı yaşarken, Amarin'in geliri geri vitese taktı, bu da harika değil. Belki de yatırımcılar güçlü bir gelir artışı beklentisinin ufukta görünmediğini düşündüğü için F/K düşük kalmaya devam ediyor. Dolayısıyla, hisse senedinin ucuz olduğunu söylemek mümkün olsa da, yatırımcılar iyi bir değer olarak görmeden önce iyileşme arayışında olacaklardır.

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek isterseniz, Amarin hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

Amarin'in Gelir Artışı Nasıl Seyrediyor?

P/S oranını haklı çıkarmak için, Amarin'in sektörün önemli ölçüde gerisinde kalan anemik bir büyüme üretmesi gerekecektir.

İlk olarak geriye dönüp baktığımızda, şirketin geçen yılki gelir artışı, %23'lük hayal kırıklığı yaratan bir düşüşle heyecanlanacak bir şey değildi. Sonuç olarak, üç yıl önceki gelirler de genel olarak %54 oranında düşmüştür. Bu nedenle, son zamanlarda gelir artışının şirket için istenmeyen bir durum olduğunu söylemek doğru olacaktır.

Görünüşe bakacak olursak, şirketi izleyen dört analistin tahminlerine göre önümüzdeki üç yılda her yıl %0,9'luk bir büyüme kaydedilmesi bekleniyor. Bu arada, sektörün geri kalanının yıllık %208 oranında büyüyeceği tahmin ediliyor ki bu fark edilir derecede daha cazip.

Bu bilgiler ışığında, Amarin'in neden sektörden daha düşük bir F/K ile işlem gördüğünü anlayabiliriz. Görünüşe göre birçok hissedar, şirket potansiyel olarak daha az müreffeh bir geleceğe bakarken elde tutmaktan rahatsız oldu.

Son Söz

Amarin'in F/K'sı son zamanlarda hisse senedi fiyatı kadar zayıf görünüyor. Fiyat-satış oranının gücünün öncelikle bir değerleme aracı olarak değil, daha ziyade mevcut yatırımcı duyarlılığını ve gelecek beklentilerini ölçmek olduğunu söyleyebiliriz.

Beklendiği gibi, Amarin'in analist tahminleri üzerine yaptığımız analiz, şirketin düşük gelir görünümünün düşük P/S'ye önemli bir katkıda bulunduğunu doğrulamaktadır. Şu anda hissedarlar, gelecekteki gelirin muhtemelen hoş sürprizler sağlamayacağını kabul ettikleri için düşük F/K'yı kabul ediyorlar. Gelecekte F/K'nın daha da yükselmesini haklı çıkarmak için şirketin talihinin değişmesi gerekecek.

Başka riskler de olabileceğini unutmayın. Örneğin, Amarin için farkında olmanız gereken 3 uyarı işareti belirledik.

Bu riskler Amarin hakkındaki görüşünüzü yeniden gözden geçirmenize neden oluyorsa, başka neler olduğuna dair bir fikir edinmek için yüksek kaliteli hisse senetlerinden oluşan interaktif listemizi keşfedin.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.