Yatırımcılar Nexa Resources S.A.'nın (NYSE:NEXA) Düşük F/K'sına Neden Şaşırmamalı?

Nexa Resources S.A.(NYSE:NEXA) 0,3x fiyat-satış (ya da "P/S") oranıyla şu anda yükseliş sinyalleri veriyor olabilir, zira Amerika Birleşik Devletleri'ndeki tüm Metal ve Madencilik şirketlerinin neredeyse yarısı 1,3x'ten daha yüksek P/S oranlarına sahip ve hatta 4x'ten daha yüksek P/S'ler alışılmadık değil. Bununla birlikte, P/S'yi sadece görünür değer olarak almak akıllıca değildir, çünkü neden sınırlı olduğuna dair bir açıklama olabilir.

Nexa Resources için son analizimize bakın

Nexa Resources Nasıl Performans Gösteriyor?

Son zamanlarda Nexa Resources'ın gelirleri diğer şirketlere kıyasla daha hızlı düşüyor. Belki de piyasa gelecekteki gelir performansının iyileşmesini beklemiyor ve bu da F/K'yı baskı altında tutuyor. Dolayısıyla, hisse senedinin ucuz olduğunu söyleyebilseniz de, yatırımcılar iyi bir değer olarak görmeden önce iyileşme arayışında olacaklardır. Ya da en azından, planınız gözden düşmüşken bir miktar hisse senedi almaksa, gelir düşüşünün daha da kötüye gitmemesini umuyor olmalısınız.

Analistlerin Nexa Resources'ın geleceğinin sektör karşısında nasıl durduğunu öğrenmek ister misiniz? Bu durumda, ücretsiz raporumuz başlamak için harika bir yerdir.

Nexa Resources İçin Gelir Artışı Öngörülüyor mu?

Nexa Resources'ın P/S oranı, yalnızca sınırlı büyüme göstermesi ve daha da önemlisi sektörden daha kötü performans göstermesi beklenen bir şirket için tipik bir oran olacaktır.

Geriye dönüp bakıldığında, geçtiğimiz yıl şirketin cirosunda %7,1'lik sinir bozucu bir düşüş yaşandı. Yine de, takdire şayan bir şekilde, son 12 ay bir yana bırakılırsa, gelir üç yıl öncesine göre toplamda %43 artmıştır. Her ne kadar inişli çıkışlı bir yolculuk olsa da, son dönemdeki gelir artışının şirket için fazlasıyla yeterli olduğunu söylemek mümkün.

Şirketi takip eden altı analiste göre, önümüzdeki üç yıl boyunca gelirlerin her yıl %2,3 oranında daralarak düşmesi bekleniyor. Sektörün geri kalanının her yıl %576 oranında büyümesi beklenirken bu hiç de iyi değil.

Bu bilgiler ışığında, Nexa Resources'ın sektörden daha düşük bir F/K ile işlem görmesine şaşırmıyoruz. Ancak, daralan gelirlerin uzun vadede istikrarlı bir F/K'ya yol açması pek olası değildir. Zayıf görünüm hisseleri aşağı çektiği için bu fiyatları korumak bile zor olabilir.

Anahtar Çıkarım

Hisse senedinizi satıp satmamanız gerektiğini belirlemek için tek başına fiyat-satış oranını kullanmak mantıklı değildir, ancak şirketin gelecekteki beklentileri için pratik bir rehber olabilir.

Tahmin ettiğimiz gibi, Nexa Resources'ın analist tahminlerini incelediğimizde, şirketin gelirlerindeki azalma görünümünün düşük F/K oranına katkıda bulunduğunu gördük. Sektördeki diğer şirketler gelir artışı öngördüğünden, Nexa Resources'ın zayıf görünümü düşük F/K oranını haklı çıkarıyor. Bu koşullar altında hisse fiyatının yakın gelecekte güçlü bir şekilde yükseleceğini görmek zor.

Bununla birlikte, Nexa Resources 'ın yatırım analizimizde bilmeniz gereken 1 uyarı işareti gösterdiğini unutmayın.

Elbette, büyük kazanç artışı geçmişi olan kârlı şirketler genellikle daha güvenli bahislerdir. Bu nedenle, makul F/K oranlarına sahip ve kazançlarını güçlü bir şekilde artıran diğer şirketlerden oluşan bu ücretsiz koleksiyonu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.