Kazançlar Kaçırıldı: Element Solutions Inc EPS'yi %13 Oranında Kaçırdı ve Analistler Tahminlerini Revize Ediyor

Element Solutions Inc(NYSE:ESI) geçen hafta en son yıllık sonuçlarını açıkladı, bu da yatırımcıların işletmenin beklentilere uygun performans gösterip göstermediğini görmeleri için iyi bir zaman. Gelirler 2,3 milyar ABD$ ile tahminler doğrultusunda gerçekleşirken, hisse başına yasal kazanç analistlerin beklentisinin %13 altında, hisse başına 0,49 ABD$ olarak gerçekleşti. Analistler genellikle her kazanç raporunda tahminlerini güncellerler ve biz de onların tahminlerine bakarak şirket hakkındaki görüşlerinin değişip değişmediğini ya da dikkat edilmesi gereken yeni endişeler olup olmadığını değerlendirebiliriz. Bu nedenle, gelecek yıl için neler olabileceğini görmek için en son kazanç sonrası yasal konsensüs tahminlerini topladık.

Element Solutions için en son analizimize göz atın

En son sonuçlar dikkate alındığında, sekiz analistin Element Solutions için en son fikir birliği, 2024 yılında 2,45 milyar ABD doları gelir elde edilmesi yönünde. Bu rakama ulaşılması halinde, son 12 aydaki gelirlerinde %4,9'luk bir artış gerçekleşmiş olacak. Hisse başına kazancın %56 artışla 0,75 ABD dolarına yükselmesi bekleniyor. Oysa son kazançlardan önce analistler 2024 yılında 2,49 milyar ABD$ gelir ve 0,87 ABD$ hisse başına kazanç (EPS) bekliyorlardı. Analistler son sonuçların ardından daha da düşüş eğilimine girmiş görünüyor. Gelir tahminlerinde herhangi bir değişiklik olmazken, EPS tahminlerinde önemli bir düşüş yaşandı.

Analistlerin kazançlardaki tahmini düşüşün değerleme üzerinde fazla bir etkisi olmasının beklenmediğini açıkça ima etmesiyle, konsensüs fiyat hedefinin 26,44 ABD$ olarak büyük ölçüde değişmediğini öğrenmek şaşırtıcı olabilir. Ancak bu verilerden çıkarabileceğimiz tek sonuç bu değil, çünkü bazı yatırımcılar analist fiyat hedeflerini değerlendirirken tahminlerdeki farkı da göz önünde bulundurmayı seviyor. En iyimser Element Solutions analisti hisse başına 30,00 ABD doları fiyat hedefine sahipken, en kötümser olanı 22,00 ABD doları değer biçiyor. Analistlerin işletme hakkında kesinlikle farklı görüşleri var, ancak tahminlerin yayılması bize göre Element Solutions hissedarlarını aşırı sonuçların bekleyebileceğini gösterecek kadar geniş değil.

Şimdi daha büyük resme baktığımızda, bu tahminleri anlamanın yollarından biri, hem geçmiş performansla hem de sektör büyüme tahminleriyle nasıl karşılaştırıldıklarını görmektir. Element Solutions'ın gelir artışının yavaşlamasının beklendiğini, 2024 sonuna kadar yıllık %4,9'luk büyüme tahmininin son beş yıldaki yıllık %7,4'lük tarihsel büyümenin oldukça altında olduğunu vurgulamak isteriz. Bunu, bu sektörde analist kapsamına giren ve gelirlerini yılda %4,4 oranında artıracağı tahmin edilen diğer 130 şirketle karşılaştırın. Büyümedeki tahmini yavaşlama hesaba katıldığında, Element Solutions'ın daha geniş sektörle yaklaşık aynı oranda büyüyeceği tahmin ediliyor.

Alt Çizgi

Buradan çıkarılması gereken en önemli sonuç, analistlerin hisse başına kazanç tahminlerini düşürmeleri ve bu sonuçların ardından hissiyatta belirgin bir düşüş yaşandığını göstermeleridir. Ne mutlu ki, gelir tahminlerinde gerçek bir değişiklik olmadı ve işletmenin hala genel sektöre paralel olarak büyümesi bekleniyor. Konsensüs fiyat hedefinde gerçek bir değişiklik olmadı, bu da işletmenin içsel değerinin son tahminlerle büyük bir değişikliğe uğramadığını gösteriyor.

Bunu akılda tutarak, yatırımcıların göz önünde bulundurması için işletmenin daha uzun vadeli yörüngesinin çok daha önemli olduğunu düşünüyoruz. Element Solutions için 2026 yılına kadar uzanan tahminlerimiz var ve bunları platformumuzda buradan ücretsiz olarak görebilirsiniz.

Bununla birlikte, her zaman mevcut olan yatırım riski hayaletini göz önünde bulundurmak hala gereklidir. Element Solutions ile ilgili 3 uyarı işareti tespit ettik (en az 1 tanesi potansiyel olarak ciddi) ve bunları anlamak yatırım sürecinizin bir parçası olmalıdır.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.