Düşük Performans ENGlobal Corporation'ın (NASDAQ:ENG) %25 Fiyat Düşüşüne Neden Oldu

Ne yazık ki bazı hissedarlar için, ENGlobal Corporation(NASDAQ:ENG) hisse fiyatı son otuz günde %25 düşerek son dönemdeki acıyı uzattı. Uzun vadeli hissedarlar için geçtiğimiz ay, hisse fiyatlarında %73'lük bir düşüşe neden olarak unutulması gereken bir yılı geride bıraktı.

Bu kadar büyük bir fiyat düşüşünden sonra, ABD Enerji Hizmetleri sektöründe faaliyet gösteren şirketlerin yaklaşık yarısının 0,9x'in üzerinde fiyat-satış oranına (veya "P/S") sahip olduğu göz önüne alındığında, ENGlobal'i 0,2x P/S oranıyla cazip bir yatırım olarak düşünebilirsiniz. Bununla birlikte, F/K oranını olduğu gibi kabul etmek akıllıca değildir, zira bu oranın neden sınırlı olduğunun bir açıklaması olabilir.

ENGlobal için son analizimizi görüntüleyin

ENGlobal Son Dönemde Nasıl Bir Performans Gösterdi?

ENGlobal'ın son dönemdeki gelir artışı, muhteşem olmasa da tatmin edici olarak değerlendirilmelidir. Bir olasılık, yatırımcıların bu iyi gelir artışının aslında yakın gelecekte daha geniş sektörün altında performans gösterebileceğini düşünmeleri nedeniyle P / S oranının düşük olmasıdır. Bu gerçekleşmezse, mevcut hissedarların hisse fiyatının gelecekteki yönü konusunda iyimser olmak için nedenleri olabilir.

ENGlobal için herhangi bir analist tahmini bulunmamakla birlikte, şirketin kazanç, gelir ve nakit akışında nasıl bir performans sergilediğini görmek için bu ücretsiz veri açısından zengin görselleştirmeye bir göz atın.

Gelir Tahminleri Düşük F/K Oranıyla Uyuşuyor mu?

ENGlobal'ınki gibi P/S oranlarının makul kabul edilmesi için bir şirketin sektörün altında performans göstermesi gerektiğine dair doğal bir varsayım vardır.

Geriye dönüp bakıldığında, geçtiğimiz yıl şirketin gelirlerinde %5,1'lik iyi bir artış sağlandı. Yine de, üç yıl öncesine kıyasla gelirlerin toplamda %41 oranında düşmüş olması hayal kırıklığı yaratıyor. Bu nedenle, son zamanlarda gelir artışının şirket için istenmeyen bir durum olduğunu söylemek doğru olacaktır.

Önümüzdeki 12 ay içinde %13 büyüme göstermesi beklenen sektörle karşılaştırıldığında, şirketin son orta vadeli gelir sonuçlarına göre aşağı yönlü ivmesi iç karartıcı bir tablo oluşturuyor.

Bunun ışığında, ENGlobal'in F/K'sının diğer şirketlerin çoğunun altında olması anlaşılabilir bir durumdur. Bununla birlikte, gelirler tersine dönerken P/S'nin henüz bir tabana ulaştığının garantisi yok. Bu fiyatları korumak bile zor olabilir çünkü son gelir trendleri hisseleri zaten aşağı çekiyor.

Anahtar Çıkarım

ENGlobal'in hisselerinin güney yönlü hareketleri, F/K'sının şu anda oldukça düşük bir seviyede olduğu anlamına geliyor. Fiyat-satış oranı bir hisse senedini alıp almamanız konusunda belirleyici bir faktör olmamalı, ancak gelir beklentileri konusunda oldukça yetenekli bir barometre.

Şüphelendiğimiz gibi, ENGlobal üzerinde yaptığımız inceleme, sektörün büyümeye hazır olduğu göz önüne alındığında, orta vadede daralan gelirinin düşük P/S'ye katkıda bulunduğunu ortaya koydu. Bu aşamada yatırımcılar, gelirdeki iyileşme potansiyelinin daha yüksek bir F/K oranını haklı çıkaracak kadar büyük olmadığını düşünüyor. Mevcut koşullar göz önüne alındığında, son orta vadeli gelir eğilimlerinin devam etmesi halinde hisse fiyatının yakın gelecekte her iki yönde de önemli bir hareket yaşaması olası görünmüyor.

Peki ya diğer riskler? Her şirkette vardır ve ENGlobal için bilmeniz gereken 4 uyarı işareti tespit ettik (bunlardan 3'ü biraz tatsız!).

Kâr eden güçlü şirketler ilginizi çekiyorsa, düşük F/K ile işlem gören (ancak kazançlarını artırabileceklerini kanıtlamış) ilginç şirket lerden oluşan bu ücretsiz listeye göz atmak isteyeceksiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.