Rithm Capital (NYSE:RITM) hissedarları beş yıl önce yatırım yapmışlarsa kırmızıda

İdeal olarak, genel portföyünüz piyasa ortalamasını geçmelidir. Ancak her yatırımcının hem aşırı performans gösteren hem de düşük performans gösteren hisse senetlerine sahip olacağı neredeyse kesindir. Bu noktada bazı hissedarlar Rithm Capital Corp. (NYSE:RITM ) yatırımlarını sorguluyor olabilir, zira son beş yılda hisse fiyatı %47 düştü. Dahası, yaklaşık bir çeyrekte %10 düştü. Bu, hisse sahipleri için pek de eğlenceli değil. Elbette bu hisse fiyatı hareketi, dönem boyunca genel piyasadaki %11'lik düşüşten etkilenmiş olabilir.

Şirketin ekonomisinin bu ezici hissedar getirileriyle uyumlu hareket edip etmediğini ya da ikisi arasında bir eşitsizlik olup olmadığını değerlendirmek faydalı olacaktır. Öyleyse tam da bunu yapalım.

Rithm Capital için son analizimizi görüntüleyin

Etkin piyasalar hipotezi bazıları tarafından öğretilmeye devam edilse de, piyasaların aşırı reaktif dinamik sistemler olduğu ve yatırımcıların her zaman rasyonel olmadığı kanıtlanmıştır. Bir şirketin etrafındaki duyarlılığın nasıl değiştiğini değerlendirmenin kusurlu ama makul bir yolu, hisse başına kazancı (EPS) hisse fiyatıyla karşılaştırmaktır.

Beş yıllık hisse fiyatı artışı sırasında Rithm Capital zarardan kârlılığa geçti. Bu genellikle olumlu olarak değerlendirilir, bu nedenle hisse fiyatının düştüğünü görmek bizi şaşırttı. Diğer ölçütler, değerinin zaman içinde nasıl değiştiğini daha iyi anlamamızı sağlayabilir.

Temettünün son beş yılda düştüğünü not ediyoruz, bu nedenle hisse fiyatının düşmesine katkıda bulunmuş olabilir.

Aşağıda kazançların ve gelirlerin zaman içinde nasıl değiştiğini görebilirsiniz (resmin üzerine tıklayarak tam değerleri keşfedin).

Rithm Capital'in son üç yılda kârlılığını artırdığını biliyoruz, peki gelecekte ne olacak? Finansal durumunun zaman içinde nasıl değiştiğine dair ücretsiz raporumuza göz atmakta fayda olabilir.

Temettüler Ne Olacak?

Herhangi bir hisse senedi için hisse fiyatı getirisinin yanı sıra toplam hissedar getirisini de dikkate almak önemlidir. TSR, nakit temettülerin değerini (alınan herhangi bir temettünün yeniden yatırıldığı varsayılarak) ve iskonto edilmiş sermaye artırımlarının ve bölünmelerin hesaplanan değerini hesaba katan bir getiri hesaplamasıdır. Dolayısıyla, cömert bir temettü ödeyen şirketler için TSR genellikle hisse fiyatı getirisinden çok daha yüksektir. Rithm Capital'in son 5 yıldaki TSR'si -%12'dir ve bu da daha önce bahsedilen hisse fiyatı getirisini aşmaktadır. Ve temettü ödemelerinin bu farklılığı büyük ölçüde açıkladığını tahmin etmek için hiçbir ödül yok!

Farklı Bir Perspektif

Rithm Capital hissedarlarının bir yıl içinde %21 oranında toplam hissedar getirisi elde ettiğini bildirmekten memnuniyet duyuyoruz. Buna temettü de dahildir. Bu son getirilerin, beş yıl boyunca yıllık %2'lik TSR kaybından çok daha iyi olduğuna şüphe yok. Uzun vadeli kayıp bizi temkinli olmaya itiyor, ancak kısa vadeli TSR kazancı kesinlikle daha parlak bir geleceğe işaret ediyor. İş performansının bir göstergesi olarak uzun vadede hisse fiyatına bakmayı çok ilginç buluyorum. Ancak gerçek anlamda içgörü kazanmak için diğer bilgileri de dikkate almamız gerekir. Örneğin riskler gibi. Her şirketin riskleri vardır ve biz de Rithm Capital için bilmeniz gereken 4 uyarı işareti tespit ettik (bunlardan 2'si bizi rahatsız ediyor!).

Elbette, başka bir yere bakarak harika bir yatırım bulabilirsiniz . Bu nedenle, kazançlarını artırmasını beklediğimiz şirketlerin yer aldığı bu ücretsiz listeye bir göz atın.

Bu makalede belirtilen piyasa getirilerinin, şu anda Amerikan borsalarında işlem gören hisse senetlerinin piyasa ağırlıklı ortalama getirilerini yansıttığını lütfen unutmayın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.