Hissedarların KB Home'un (NYSE:KBH) CEO'su İçin Büyük Bir Ücret Artışını Onaylama İhtimalinin Şimdilik Daha Düşük Olduğunu Düşünüyoruz

Temel Bilgiler

• KB Home 18 Nisan'da Yıllık Genel Kurul Toplantısına Ev Sahipliği Yapacak
• 1,15 milyon ABD Doları tutarındaki maaş, CEO Jeff Mezger'in toplam ücretinin bir parçasıdır
• Toplam tazminat sektör ortalamasının %45 üzerindedir
• Son üç yılda KB Home'un EPS'si %29 oranında artmış ve son üç yılda toplam hissedar getirisi %41 olmuştur

KB Home 'un(NYSE:KBH) performansı oldukça iyi ve CEO Jeff Mezger şirketi doğru yönde yönlendirmek için iyi bir iş çıkardı. Hissedarlar, 18 Nisan'da yapılacak Genel Kurul'da yönetici ücretleri gibi şirket kararlarına ilişkin oylarını kullanırken bunu akıllarında tutacaklardır. Ancak, bazı hissedarlar CEO ücretleri konusunda aşırı cömert davranma konusunda hala tereddütlü olabilirler.

KB Home için son analizimizi görüntüleyin

KB Home'un CEO Ücretlerinin Sektörle Karşılaştırılması

Bu yazının yazıldığı sırada verilerimiz KB Home'un 4,8 milyar ABD doları piyasa değerine sahip olduğunu ve Kasım 2023'e kadar olan yıl için toplam 16 milyon ABD doları yıllık CEO tazminatı bildirdiğini göstermektedir. Bu, tazminatın geçen yıla göre çok fazla değişmediği anlamına geliyor. Bu analiz toplam tazminata odaklanırken, maaş kısmının 1,2 milyon ABD doları ile daha düşük olduğunu kabul etmek gerekir.

Karşılaştırma yapmak gerekirse, Amerikan Dayanıklı Tüketim sektöründeki piyasa değeri 4,0 milyar ABD Doları ile 12 milyar ABD Doları arasında değişen diğer şirketlerin toplam CEO tazminatı ortalaması 11 milyon ABD Dolarıdır. Buna göre, analizimiz KB Home'un Jeff Mezger'e sektör medyanının kuzeyinde ödeme yaptığını ortaya koymaktadır. Dahası, Jeff Mezger'in şirkette kendi adına 105 milyon ABD$ değerinde hissesi bulunuyor ve bu da oyunda çok fazla paya sahip olduğunu gösteriyor.

Bileşen	2023	2022	Oran (2023)
Maaş	1,2 milyon ABD Doları	1,2 milyon ABD$	7%
Diğer	15 milyon ABD Doları	15 milyon ABD Doları	93%
Toplam Tazminat	16 milyon ABD Doları	16 milyon ABD Doları	100%

Sektör düzeyinde bakıldığında, toplam ücretin yaklaşık %18'i maaşı temsil ederken, geri kalan %82'si diğer ücretlerden oluşmaktadır. KB Home'un durumunda, maaş dışı ücret, sektörün geneline kıyasla toplam ücretin daha büyük bir dilimini temsil etmektedir. Maaş dışı ücretlere yönelmenin, toplam ücretin şirketin performansına bağlı olduğunu gösterdiğini belirtmek önemlidir.

KB Home'un Büyümesi

KB Home'un hisse başına kazancı (EPS) son üç yılda yıllık %29 artış göstermiştir. Son bir yılda ise geliri %5,7 azaldı.

Genel olarak bu, hissedarlar için olumlu bir sonuçtur ve şirketin son yıllarda gelişme kaydettiğini göstermektedir. Gelirlerin artmaması her zaman zor bir durumdur, ancak nihayetinde kârlar daha önemlidir. Tarihsel performans bazen bundan sonra ne olacağına dair iyi bir gösterge olabilir, ancak şirketin geleceğine bakmak istiyorsanız analist tahminlerinin bu ücretsiz görselleştirmesi ilginizi çekebilir.

KB Home İyi Bir Yatırım Oldu mu?

Çoğu hissedar KB Home'un üç yılda toplam %41 getiri sağlamasından muhtemelen memnun olacaktır. Bu güçlü performans, bazı hissedarların CEO'ya kendi büyüklüğündeki bir şirket için normalden daha fazla ödeme yapılmasına aldırış etmediği anlamına gelebilir.

Sonuç olarak...

Şirketin iyi performansı çoğu hissedarı mutlu etmiş olabilir ve muhtemelen CEO ücretlendirmesini yaklaşan Genel Kurul'da tartışılacak endişelerin en azı haline getirebilir. Bununla birlikte, CEO'nun ücretini artırmaya yönelik herhangi bir karar, CEO'nun halihazırda sektör ortalamasının üzerinde ücret aldığı göz önüne alındığında, hissedarların bazı itirazlarıyla karşılaşabilir.

CEO'ya ödenen tazminat, göz önünde bulundurulması gereken önemli bir husustur ancak yatırımcıların iş performansıyla ilgili diğer konulara da dikkat etmeleri gerekir. Bu nedenle biraz araştırma yaptık ve KB Home için yatırımcıların bu hisse senedine sermaye koymadan önce düşünmeleri gereken 1 uyarı işareti belirledik.

KB Home'dan vites değiştirerek, bozulmamış bir bilanço ve yüksek getir i peşindeyseniz, bu ücretsiz yüksek getirili, düşük borçlu şirketler listesi bakmak için harika bir yerdir.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.