ARC Document Solutions'ın (NYSE:ARC) üç yıllık kazanç büyümesi, güçlü hissedar getirilerini takip ediyor

Bir şirketten hisse satın aldıktan sonra (kaldıraç olmadığını varsayarsak) en kötü sonuç, koyduğunuz tüm parayı kaybetmeniz olacaktır. Ancak gerçekten harika bir şirketten hisse satın alırsanız, paranızı iki katından fazla artırabilirsiniz. Örneğin ARC Document Solutions, Inc.(NYSE:ARC) hisse fiyatı üç yıl öncesine göre %131 daha yüksek. Hisse senedini elinde tutanlar için ne güzel! Ayrıca yaklaşık bir ay içinde %15 arttı.

Hisse senedi yalnızca geçtiğimiz hafta piyasa değerine 13 milyon ABD doları eklediğinden, temel performansın uzun vadeli getirileri yönlendirip yönlendirmediğini görelim.

ARC Document Solutions için son analizimize göz atın

Etkin piyasalar hipotezi bazıları tarafından öğretilmeye devam edilse de, piyasaların aşırı reaktif dinamik sistemler olduğu ve yatırımcıların her zaman rasyonel olmadığı kanıtlanmıştır. Bir şirketin piyasa algısının nasıl değiştiğini değerlendirmenin kusurlu ama basit bir yolu, hisse başına kazançtaki (EPS) değişim ile hisse fiyatı hareketini karşılaştırmaktır.

ARC Document Solutions, üç yıl boyunca EPS'sini yılda %25 oranında artırarak hisse fiyatını yükseltmeyi başardı. Buna karşılık, hisse fiyatındaki yıllık %32'lik artış EPS büyümesini geride bırakıyor. Bu durum, son birkaç yıllık ilerlemenin ardından piyasanın hisse senedi konusunda daha iyimser olduğunu gösteriyor. Birkaç yıllık sağlam bir ilerlemenin ardından yatırımcıların bir işletmeye aşık olduğunu görmek oldukça yaygındır.

Şirketin hisse başına kazancı (zaman içinde) aşağıdaki resimde gösterilmektedir (tam rakamları görmek için tıklayın).

ARC Document Solutions'ın kazançları, gelirleri ve nakit akışı hakkındaki bu ücretsiz interaktif rapor, hisse senedini daha fazla araştırmak istiyorsanız başlamak için harika bir yerdir.

Temettüler Ne Olacak?

Herhangi bir hisse senedi için hisse fiyatı getirisinin yanı sıra toplam hissedar getirisini de dikkate almak önemlidir. TSR, temettülerin yeniden yatırıldığı varsayımına dayanarak, temettülerin yanı sıra herhangi bir bölünme veya iskontolu sermaye artırımının değerini de içerir. TSR'nin temettü ödeyen hisse senetleri için daha eksiksiz bir resim verdiğini söylemek doğru olur. ARC Document Solutions için son 3 yıldaki TSR'nin %172 olduğunu ve bunun yukarıda belirtilen hisse fiyatı getirisinden daha iyi olduğunu not ediyoruz. Ve temettü ödemelerinin bu farklılığı büyük ölçüde açıkladığını tahmin etmek için hiçbir ödül yok!

Farklı Bir Perspektif

ARC Document Solutions hissedarları on iki ay içinde (temettüler de dahil olmak üzere) %27'lik bir getiri elde etti ki bu da genel piyasa getirisinden çok uzak değil. Bu kazanç oldukça tatmin edici görünüyor ve yıllık %14 olan beş yıllık TSR'den bile daha iyi. Hisse fiyatı yavaşlasa bile yönetimin öngörüsünün gelecekte de büyüme getirmesi mümkündür. Piyasa koşullarının hisse fiyatı üzerinde yaratabileceği farklı etkileri göz önünde bulundurmaya değer olmakla birlikte, daha da önemli olan başka faktörler de vardır. Örneğin riskleri düşünün. Her şirketin riskleri vardır ve ARC Document Solutions için bilmeniz gereken 1 uyarı işareti tespit ettik.

Potansiyel olarak daha üstün finansal özelliklere sahip başka bir şirkete göz atmayı tercih ediyorsanız, kazançlarını artırabileceklerini kanıtlamış şirketlerin bu ücretsiz listesini kaçırmayın.

Lütfen bu makalede belirtilen piyasa getirilerinin şu anda Amerikan borsalarında işlem gören hisse senetlerinin piyasa ağırlıklı ortalama getirilerini yansıttığını unutmayın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.