General Electric Company (NYSE:GE) Yatırımcıları Beklenenden Daha Az Kötümser

Amerika Birleşik Devletleri'nde Sanayi sektöründeki şirketlerin yarısına yakınının fiyat-satış oranı (veya "F/S") 0,6x'in altındayken, General Electric Company 'yi (NYSE:GE) 1,7x F/S oranıyla potansiyel olarak kaçınılması gereken bir hisse senedi olarak düşünebilirsiniz. Yine de, F/K oranını olduğu gibi kabul etmek akıllıca değildir çünkü neden bu kadar yüksek olduğunun bir açıklaması olabilir.

General Electric için son analizimizi görüntüleyin

General Electric'in F/K'sı Hissedarlar İçin Ne Anlama Geliyor?

Gelirleri diğer birçok şirketten daha hızlı artan General Electric için son dönemler avantajlı olmuştur. Görünüşe göre piyasa bu durumun gelecekte de devam etmesini bekliyor, dolayısıyla P/S oranı yüksek. Gerçekten öyle olmasını umarsınız, aksi takdirde belirli bir neden olmaksızın oldukça yüksek bir fiyat ödersiniz.

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek isterseniz, General Electric hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

General Electric'in Gelir Artışı Nasıl Seyrediyor?

P/S oranını haklı çıkarmak için General Electric'in sektörün üzerinde etkileyici bir büyüme göstermesi gerekecektir.

İlk olarak geriye dönüp baktığımızda, şirketin geçen yıl gelirlerini %36 gibi etkileyici bir oranda artırdığını görüyoruz. Bununla birlikte, uzun vadeli performansı o kadar güçlü olmamıştır ve üç yıllık gelir artışı genel olarak yok denecek kadar azdır. Bu nedenle, şirket için gelir artışının son zamanlarda tutarsız olduğunu söylemek doğru olacaktır.

Şirketi takip eden analistlere göre, önümüzdeki üç yıl boyunca gelirlerin her yıl %0,5 oranında daralarak düşmesi bekleniyor. Bu arada, sektörün genelinin yılda %3,9 oranında genişleyeceği tahmin ediliyor ki bu da kötü bir tablo çiziyor.

Bu bilgiler ışığında, General Electric'in sektörden daha yüksek bir F/K ile işlem görmesini endişe verici buluyoruz. Görünüşe göre çoğu yatırımcı şirketin ticari beklentilerinde bir geri dönüş umuyor, ancak analist grubu bunun gerçekleşeceğinden o kadar emin değil. Bu hissedarların, F/K'nın olumsuz büyüme görünümüyle daha uyumlu seviyelere düşmesi halinde kendilerini gelecekte hayal kırıklığına uğramaya hazırlama ihtimali çok yüksek.

General Electric'in F/K'sı Yatırımcılar İçin Ne Anlama Geliyor?

Hisse senedinizi satıp satmamanız gerektiğini belirlemek için tek başına fiyat-satış oranını kullanmak mantıklı değildir, ancak şirketin gelecekteki beklentileri için pratik bir rehber olabilir.

Büyüyen bir endüstri bağlamında gelirleri düşecek olan bir şirket için General Electric'in P/S'si beklediğimizden çok daha yüksek. Şu anda, gelecekte öngörülen gelir düşüşünün F/K'yı destekleyen olumlu havayı etkileme olasılığı nedeniyle yüksek F/K'dan rahatsızız. Bu durum, hissedarların yatırımlarını önemli ölçüde riske atmakta ve potansiyel yatırımcıları aşırı prim ödeme tehlikesiyle karşı karşıya bırakmaktadır.

Bir sonraki adımı atmadan önce, General Electric için ortaya çıkardığımız 6 uyarı işaretini (2 tanesi göz ardı edilemez!) bilmelisiniz.

Bu riskler General Electric hakkındaki görüşlerinizi yeniden gözden geçirmenize neden oluyorsa, başka neler olduğuna dair bir fikir edinmek için yüksek kaliteli hisse senetlerinden oluşan interaktif listemizi inceleyin.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.