Telecom Egypt Değerleme

Q: Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında ETEL 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

ETEL ( EGP35.21 ) [[adil değer]] tahminimizin altında işlem görüyor ( EGP79.31 )

ETEL gerçeğe uygun değerine, analist tahminlerine ve piyasaya göre fiyatına kıyasla değerinin altında mı?

Değerleme Puanı

4/6

Değerleme Puanı 4/6

Adil Değerin Altında
Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında
Price-To-Earnings vs Akranlar
Price-To-Earnings vs Sektör
Price-To-Earnings vs Adil Oran
Analist Tahmini

Hisse Fiyatı - Gerçeğe Uygun Değer

Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında ETEL 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

Discounted Cash Flow

Simply Wall St

ج.م79.31

Fair Value

55.6% undervalued

Number of Analysts

Adil Değerin Altında: ETEL ( EGP35.21 ) adil değer tahminimizin altında işlem görüyor ( EGP79.31 )

Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında: ETEL adil değerinin %20'den fazla altında işlem görüyor.

Temel Değerleme Ölçütü

ETEL için göreceli değerlemeye bakarken hangi ölçütü kullanmak en iyisidir?

Anahtar metrik: ETEL karlı olduğundan, göreceli değerleme analizi için Fiyat-Kazanç Oranını kullanırız.

Yukarıdaki tablo ETEL için Fiyat - Kazanç oranını göstermektedir. Bu oran, ETEL'un piyasa değerinin mevcut kazançlar'a bölünmesiyle hesaplanır.
ETEL'un PE Oranı nedir?
PE Oranı	6.5x
Kazançlar	ج.م9.22b
Piyasa Değeri	ج.م60.11b

ETEL temel değerleme metrikleri ve oranları. Fiyattan Kazanca, Fiyattan Satışa ve Fiyattan Deftere oranlarından Fiyattan Kazanca Büyüme Oranına, İşletme Değerine ve FAVÖK'e kadar.
Temel İstatistikler
İşletme Değeri/Gelir	1.8x
İşletme Değeri/FAVÖK	4.8x
PEG Oranı	0.3x

Fiyat - Kazanç Emsallerine Göre Oran

ETEL'un PE Oranı emsallerine kıyasla nasıldır?

Yukarıdaki tablo PE oranını emsallerine kıyasla ETEL için göstermektedir. Burada ayrıca ek değerlendirme için piyasa değerini ve tahmini büyümeyi de gösteriyoruz.
Şirket	İleri PE	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Akran Ortalaması	37.6x
EGSA Egyptian Satellite Company Nilesat	5.3x	n/a	US$250.8m
DIGI Digi Communications	3.1x	-45.1%	RON 6.4b
JTS Jasmine Technology Solution	97.8x	n/a	฿45.0b
603220 China Bester Group Telecom	44.2x	n/a	CN¥8.3b
ETEL Telecom Egypt	6.5x	19.6%	ج.م60.1b

Price-To-Earnings vs Akranlar: ETEL, Price-To-Earnings değerine göre iyi bir değerdir. Eş ortalamaya (6.5x) kıyasla oran (37.6x).

Fiyat - Kazanç Sektöre Karşı Oran

ETEL'nin PE Oranı, Global Telecom Sektöründeki diğer şirketlerle karşılaştırıldığında nasıldır?

3 Şirketler	Fiyat / Kazanç	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

3 Şirketler		Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

No more companies

Price-To-Earnings vs Sektör: ETEL Price-To-Earnings Oranı ( 6.5 x) baz alındığında, African Telecom sektör ortalamasına ( 7.6 x) kıyasla iyi bir değerdir.

Fiyat - Kazanç Oran vs Adil Oran

ETEL 'nin PE Oranı, kendi şirketine kıyasla nedir? Adil PE Oranı? Bu, şirketin tahmini kazanç büyümesi, kar marjları ve diğer risk faktörleri dikkate alınarak beklenen PE Oranıdır.

ETEL PE Oran ve Adil Oran.
Adil Oran
Cari PE Oran	6.5x
Adil PE Oran	n/a

Price-To-Earnings vs Adil Oran: Değerleme analizi için ETEL 'in Price-To-Earnings Adil Oranını hesaplamak için yeterli veri yok.

Analist Fiyat Hedefleri

Analistin 12 aylık tahmini nedir ve konsensüs fiyat hedefine istatistiksel olarak güveniyor muyuz?

Yukarıdaki tablo analistlerin ETEL tahminlerini ve 12 aylık hisse senedi fiyatı öngörülerini göstermektedir.
Tarih	Hisse Fiyatı	Ortalama 1Y Fiyat Hedefi	Dağılım	Yüksek	Düşük	1Y Gerçek fiyat	Analistler
Güncel	ج.م35.21	ج.م52.93 +50.3%	16.3%	ج.م65.27	ج.م41.00	n/a	6
Jan ’26	ج.م33.10	ج.م52.93 +59.9%	16.3%	ج.م65.27	ج.م41.00	n/a	6
Dec ’25	ج.م32.96	ج.م49.61 +50.5%	20.6%	ج.م65.27	ج.م35.70	n/a	7
Nov ’25	ج.م33.58	ج.م50.32 +49.9%	21.9%	ج.م65.27	ج.م35.70	n/a	7
Oct ’25	ج.م34.24	ج.م48.52 +41.7%	20.4%	ج.م65.27	ج.م35.70	n/a	7
Sep ’25	ج.م31.91	ج.م48.52 +52.1%	20.4%	ج.م65.27	ج.م35.70	n/a	7
Aug ’25	ج.م34.05	ج.م47.52 +39.6%	20.1%	ج.م65.27	ج.م35.70	n/a	8
Jul ’25	ج.م30.99	ج.م47.52 +53.3%	20.1%	ج.م65.27	ج.م35.70	n/a	8
Jun ’25	ج.م30.84	ج.م48.05 +55.8%	20.6%	ج.م65.27	ج.م35.70	n/a	7
May ’25	ج.م33.00	ج.م48.69 +47.6%	22.8%	ج.م69.75	ج.م35.70	n/a	7
Apr ’25	ج.م36.04	ج.م48.69 +35.1%	22.8%	ج.م69.75	ج.م35.70	n/a	7
Mar ’25	ج.م38.60	ج.م45.93 +19.0%	26.8%	ج.م69.75	ج.م32.00	n/a	6
Feb ’25	ج.م37.00	ج.م44.15 +19.3%	27.6%	ج.م69.75	ج.م32.00	n/a	7
Jan ’25	ج.م37.65	ج.م41.93 +11.4%	28.6%	ج.م69.75	ج.م32.00	ج.م33.10	8
Dec ’24	ج.م35.99	ج.م33.76 -6.2%	6.6%	ج.م37.40	ج.م30.00	ج.م32.96	7
Nov ’24	ج.م32.95	ج.م33.76 +2.4%	6.6%	ج.م37.40	ج.م30.00	ج.م33.58	7
Oct ’24	ج.م29.16	ج.م34.43 +18.1%	7.9%	ج.م39.10	ج.م30.00	ج.م34.24	8
Sep ’24	ج.م26.30	ج.م35.79 +36.1%	12.9%	ج.م46.70	ج.م30.00	ج.م31.91	9
Aug ’24	ج.م26.00	ج.م35.46 +36.4%	12.7%	ج.م46.70	ج.م30.00	ج.م34.05	10
Jul ’24	ج.م25.88	ج.م33.68 +30.1%	20.1%	ج.م46.70	ج.م18.00	ج.م30.99	11
Jun ’24	ج.م24.20	ج.م32.34 +33.6%	21.0%	ج.م46.70	ج.م18.00	ج.م30.84	11
May ’24	ج.م23.23	ج.م32.34 +39.2%	21.0%	ج.م46.70	ج.م18.00	ج.م33.00	11
Apr ’24	ج.م24.70	ج.م32.34 +30.9%	21.0%	ج.م46.70	ج.م18.00	ج.م36.04	11
Mar ’24	ج.م26.22	ج.م31.91 +21.7%	20.3%	ج.م46.70	ج.م18.00	ج.م38.60	11
Feb ’24	ج.م26.50	ج.م30.86 +16.5%	24.7%	ج.م46.70	ج.م18.00	ج.م37.00	11
Jan ’24	ج.م25.10	ج.م29.80 +18.7%	27.8%	ج.م46.70	ج.م18.00	ج.م37.65	10

Analyst Price Target

Consensus Narrative from 6 Analysts

ج.م52.93

Fair Value

33.5% undervalued

Number of Analysts

Analist Tahmini: Hedef fiyat, mevcut hisse senedi fiyatından % 20 daha yüksek, ancak analistler istatistiksel olarak güvenli bir mutabakat aralığında değil.

Değeri düşük şirketleri keşfedin

Şirket Analizi ve Finansal Veri Durumu

Veri	Son Güncelleme (UTC saati)
Şirket Analizi	2025/01/11 02:36
Gün Sonu Hisse Fiyatı	2025/01/09 00:00
Kazançlar	2024/09/30
Yıllık Kazançlar	2023/12/31

Veri Kaynakları

Şirket analizimizde kullanılan veriler S&P Global Market Intelligence LLC'den alınmıştır. Bu raporu oluşturmak için analiz modelimizde aşağıdaki veriler kullanılmıştır. Veriler normalize edilmiştir, bu da kaynağın mevcut olmasından kaynaklanan bir gecikmeye neden olabilir.

Paket	Veri	Zaman Çerçevesi	Örnek ABD Kaynağı ^*
Şirket Finansalları	10 yıl	Gelir tablosu Nakit akış tablosu Bilanço	SEC Form 10-K SEC Form 10-Q
Analist Konsensüs Tahminleri	+3 yıl	Finansal tahminler Analist fiyat hedefleri	Analist Araştırma Raporları Blue Matrix
Piyasa Fiyatları	30 yıl	Hisse senedi fiyatları Temettüler, Bölünmeler ve Eylemler	ICE Piyasa Verileri SEC Form S-1
Sahiplik	10 yıl	En büyük hissedarlar İçeriden öğrenenlerin ticareti	SEC Form 4 SEC Form 13D
Yönetim	10 yıl	Liderlik ekibi Yönetim Kurulu	SEC Form 10-K SEC Form DEF 14A
Önemli Gelişmeler	10 yıl	Şirket duyuruları	SEC Form 8-K

* ABD menkul kıymetleri için örnek, ABD dışı için eşdeğer düzenleyici formlar ve kaynaklar kullanılır.

Belirtilmediği sürece tüm finansal veriler yıllık bir döneme dayanmaktadır ancak üç ayda bir güncellenmektedir. Bu, İzleyen On İki Ay (TTM) veya Son On İki Ay (LTM) Verileri olarak bilinir. Buradan daha fazla bilgi edinin.

Analiz Modeli ve Kar Tanesi

Bu raporu oluşturmak için kullanılan analiz modelinin ayrıntıları Github sayfamızda mevcuttur, ayrıca raporlarımızın nasıl kullanılacağına dair kılavuzlarımız ve Youtube'da eğitimlerimiz bulunmaktadır.

Simply Wall St analiz modelini tasarlayan ve oluşturan dünya standartlarındaki ekip hakkında bilgi edinin.

Endüstri ve Sektör Metrikleri

Sektör ve bölüm metriklerimiz Simply Wall St tarafından her 6 saatte bir hesaplanmaktadır, sürecimizin ayrıntıları 'da mevcuttur.

Analist Kaynakları

Telecom Egypt Company 28 Bu analistlerden 5, raporumuzun girdisi olarak kullanılan gelir veya kazanç tahminlerini sunmuştur. Analistlerin gönderimleri gün boyunca güncellenmektedir.

Analist	Kurum
Myriam Chaabouni	AlphaMena
Ziad Itani	Arqaam Capital Research Offshore S.A.L.
Jonathan Dann	Barclays