The Wharf (Holdings) Limited

DB:WHA Aktierapport

Börsvärde: €6.6b

Wharf (Holdings) Värdering

Är WHA undervärderat jämfört med verkligt värde, analytikernas prognoser och priset i förhållande till marknaden?

Värderingsresultat

1/6

Värderingsresultat 1/6

  • Under verkligt värde

  • Betydligt under verkligt värde

  • Price-To-Sales vs Peers

  • Price-To-Sales kontra industri

  • Price-To-Sales vs Fair Ratio

  • Analytikerprognos

Aktiekurs jämfört med verkligt värde

Vad är det skäliga priset för WHA när man tittar på dess framtida kassaflöden? För denna uppskattning använder vi en modell med diskonterat kassaflöde.

Discounted Cash Flow
Simply Wall St
€1.00
Fair Value
112.5% overvalued intrinsic discount
9
Number of Analysts

Under verkligt värde: WHA ( €2.12 ) handlas över vår uppskattning av verkligt värde ( €1 )

Betydligt under verkligt värde: WHA handlas över vår uppskattning av verkligt värde.

Viktigt värderingsmått

Vilket mått är bäst att använda när man tittar på relativ värdering för WHA?

Nyckeltal: Eftersom WHA är olönsam använder vi dess Price-To-Sales Ratio för relativ värderingsanalys.

Tabellen ovan visar förhållandet Pris till försäljning för WHA. Detta beräknas genom att dividera WHA:s marknadsvärde med deras nuvarande intäkter.
Vad är WHA:s PS Ratio?
PS-förhållande4.6x
FörsäljningHK$12.12b
MarknadsvärdeHK$55.56b

Pris till försäljning Förhållande till jämförbara företag

Hur ser WHA:s PS Ratio ut jämfört med andra jämförbara företag?

Ovanstående tabell visar PS -förhållandet för WHA jämfört med dess kamrater. Här visar vi också marknadsvärdet och den prognostiserade tillväxten för ytterligare övervägande.
FöretagFramåt PSBeräknad tillväxtMarknadsvärde
Jämförelsegruppens genomsnitt2.9x
PAT PATRIZIA
2.4x3.0%€654.5m
DIC Branicks Group
0.6x-30.7%€166.8m
DWNI Deutsche Wohnen
5.4xn/a€8.2b
FC9 FCR Immobilien
3.3x5.1%€124.4m
WHA Wharf (Holdings)
4.6x13.4%€55.6b

Price-To-Sales vs Peers: WHA är dyrt baserat på dess Price-To-Sales -kvot ( 4.6 x) jämfört med peer-genomsnittet ( 2.9 x).

Pris till försäljning Kvot jämfört med branschen

Hur ser WHA:s PS Ratio ut jämfört med andra företag i DE Real Estate Branschen?

6 FöretagPris / FörsäljningBeräknad tillväxtMarknadsvärde
ADJ Adler Group
0.08xn/aUS$33.87m
NUVA Noratis
0.3x6.1%US$16.00m
A4Y ACCENTRO Real Estate
0.09xn/aUS$7.51m
P9R Primag
0.07xn/aUS$1.93m
WHA 4.6xBranschgenomsnitt 3.0xNo. of Companies6PS02.44.87.29.612+
6 FöretagBeräknad tillväxtMarknadsvärde
No more companies

Price-To-Sales kontra industri: WHA är dyrt baserat på dess Price-To-Sales -kvot ( 4.6 x) jämfört med German Real Estate branschgenomsnittet ( 3 x).

Pris till försäljning Ratio vs Fair Ratio

Vad är WHA:s PS kvot jämfört med dess rättvisa PS -kvot? Detta är den förväntade PS Ratio med hänsyn till bolagets prognostiserade vinsttillväxt, vinstmarginaler och andra riskfaktorer.

WHA PS Ratio vs Fair Ratio.
Verklig kvot
Nuvarande PS Ratio4.6x
Verklig PS Förhållande5.1x

Price-To-Sales vs Fair Ratio: WHA har ett bra värde baserat på dess Price-To-Sales kvot ( 4.6 x) jämfört med den uppskattade rättvisa Price-To-Sales kvoten ( 5.1 x).

Analytikernas prismål

Vad är analytikernas 12-månadersprognos och har vi någon statistisk säkerhet i konsensusprismålet?

Tabellen ovan visar analytikernas WHA prognoser och förutsägelser för aktiekursen på 12 månaders sikt.
DatumAktiekursGenomsnittligt 1-årigt prismålDispersionHögLåg1Y Faktiskt prisAnalytiker
Nuvarande€2.12
€2.38
+12.2%
14.2%€2.96€1.94n/a9
Mar ’26€2.20
€2.54
+15.6%
14.3%€3.08€2.00n/a10
Feb ’26€2.38
€2.62
+10.2%
14.4%€3.13€2.04n/a10
Jan ’26€2.62
€2.60
-0.9%
14.2%€3.07€2.02n/a10
Dec ’25€2.56
€2.55
-0.4%
14.2%€3.02€1.98n/a10
Nov ’25€2.62
€2.51
-4.2%
15.1%€3.09€1.94n/a10
Oct ’25€2.50
€2.36
-5.6%
14.1%€2.87€1.89n/a10
Sep ’25€2.36
€2.45
+3.8%
16.6%€3.17€1.91n/a10
Aug ’25€2.46
€2.51
+2.0%
18.4%€3.19€1.93n/a10
Jul ’25€2.58
€2.64
+2.2%
19.1%€3.45€2.02n/a9
Jun ’25€2.76
€2.64
-4.5%
19.1%€3.45€2.02n/a9
May ’25€3.00
€2.64
-12.1%
19.1%€3.45€2.02n/a9
Apr ’25€3.02
€2.65
-12.3%
21.9%€3.82€2.00n/a9
Mar ’25€3.18
€2.62
-17.8%
20.0%€3.84€2.01€2.209
Feb ’25€2.72
€2.47
-9.2%
13.4%€3.26€2.10€2.389
Jan ’25€2.88
€2.51
-12.8%
11.3%€2.97€2.14€2.629
Dec ’24€2.46
€2.60
+5.8%
10.4%€3.02€2.29€2.568
Nov ’24€2.32
€2.60
+12.2%
10.4%€3.02€2.29€2.628
Oct ’24€2.30
€2.53
+10.1%
13.4%€3.00€2.04€2.509
Sep ’24€1.88
€2.51
+33.4%
14.5%€3.15€1.98€2.369
Aug ’24€2.02
€2.57
+27.0%
14.9%€3.14€1.98€2.469
Jul ’24€2.10
€2.70
+28.6%
14.6%€3.22€2.03€2.589
Jun ’24€1.86
€2.70
+45.1%
14.6%€3.22€2.03€2.769
May ’24€2.04
€2.71
+33.1%
14.1%€3.19€2.01€3.0010
Apr ’24€2.06
€2.71
+31.8%
14.1%€3.19€2.01€3.0210
Mar ’24€2.04
€2.80
+37.1%
13.4%€3.42€2.03€3.1810
Analyst Price Target
Consensus Narrative from 9 Analysts
€2.33
Fair Value
9.2% undervalued intrinsic discount
9
Number of Analysts

Analytikerprognos: Riktkursen är mindre än 20 % högre än den aktuella aktiekursen.

Upptäck undervärderade företag

7D

1Y

7D

1Y

7D

1Y

Företagsanalys och finansiella data Status

UppgifterSenast uppdaterad (UTC-tid)
Analys av företag2025/03/23 18:46
Aktiekurs vid dagens slut2025/03/21 00:00
Intäkter2024/12/31
Årlig intjäning2024/12/31

Datakällor

Den data som används i vår företagsanalys kommer från S&P Global Market Intelligence LLC. Följande data används i vår analysmodell för att generera denna rapport. Data är normaliserade vilket kan medföra en fördröjning från det att källan är tillgänglig.

PaketUppgifterTidsramExempel US-källa
Företagets finansiella ställning10 år
  • Resultaträkning
  • Kassaflödesanalys
  • Balansräkning
Analytikernas konsensusuppskattningar+3 år
  • Prognos för finansiella poster
  • Analytikernas prismål
Marknadspriser30 år
  • Aktiekurser
  • Utdelningar, splittar och åtgärder
Ägarskap10 år
  • Största aktieägare
  • Insiderhandel
Förvaltning10 år
  • Ledningsgrupp
  • Styrelse och verkställande direktörer
Viktiga utvecklingstendenser10 år
  • Företagsmeddelanden

* Exempel för amerikanska värdepapper, för icke-amerikanska värdepapper används motsvarande regelverk och källor.

Om inget annat anges är all finansiell data baserad på en årsperiod men uppdateras kvartalsvis. Detta kallas data för efterföljande tolv månader (TTM) eller senaste tolv månader (LTM). Lär dig mer om detta.

Analysmodell och snöflinga

Detaljer om den analysmodell som används för att generera denna rapport finns på vår Github-sida, vi har också guider om hur man använder våra rapporter och tutorials på Youtube.

Lär dig mer om det team i världsklass som utformade och byggde analysmodellen Simply Wall St.

Industri- och sektormått

Våra bransch- och sektionsmått beräknas var sjätte timme av Simply Wall St, detaljer om vår process finns tillgängliga på Github.

Källor för analytiker

The Wharf (Holdings) Limited bevakas av 30 analytiker. 7 av dessa analytiker lämnade de uppskattningar av intäkter eller resultat som användes som indata till vår rapport. Analytikernas inskickade estimat uppdateras löpande under dagen.

AnalytikerInstitution
Kwok Yi LouieBarclays
C WongBNP Paribas Securities (Asia)
Karl ChoiBofA Global Research