Os investidores da NextEra Energy (NYSE:NEE) estão a sofrer uma perda de 30% se tiverem investido há um ano

A forma mais simples de beneficiar de um mercado em alta é comprar um fundo de índice. Quando se compram acções individuais, é possível obter lucros mais elevados, mas também se corre o risco de um desempenho insuficiente. Esse risco de queda foi percebido pelos accionistas da NextEra Energy, Inc. (NYSE:NEE ) durante o último ano, uma vez que o preço das acções caiu 32%. Isso fica visivelmente aquém do retorno do mercado de cerca de 22%. Para piorar a situação, os rendimentos ao longo de três anos também foram realmente decepcionantes (o preço das acções é 32% inferior ao de há três anos). As quedas aceleraram-se recentemente, com a cotação das acções a descer 30% nos últimos três meses.

Vejamos então se o desempenho a longo prazo da empresa tem estado em consonância com o progresso da atividade subjacente.

Ver a nossa análise mais recente da NextEra Energy

Citando Buffett, "Os navios navegarão à volta do mundo, mas a Sociedade da Terra Plana florescerá. Continuará a haver grandes discrepâncias entre o preço e o valor no mercado... Comparando os lucros por ação (EPS) e as variações do preço das acções ao longo do tempo, podemos ter uma ideia de como as atitudes dos investidores em relação a uma empresa se transformaram ao longo do tempo.

Durante os infelizes doze meses em que a cotação das acções da NextEra Energy caiu, esta viu os seus ganhos por ação (EPS) melhorarem 209%. É bem possível que as expectativas de crescimento tenham sido pouco razoáveis no passado.

É justo dizer que o preço das acções não parece estar a refletir o crescimento dos EPS. Por isso, vale a pena verificar também outros indicadores.

As receitas da NextEra Energy registaram um aumento de 54% no último ano. Uma vez que os indicadores fundamentais não explicam facilmente a queda do preço das acções, pode haver uma oportunidade se o mercado tiver reagido de forma exagerada.

O gráfico abaixo mostra como os ganhos e as receitas evoluíram ao longo do tempo (revele os valores exactos clicando na imagem).

É bom ver que houve alguma compra significativa de informação privilegiada nos últimos três meses. Isso é positivo. Por outro lado, pensamos que as tendências de receitas e ganhos são medidas muito mais significativas do negócio. Este relatório gratuito com as previsões dos analistas deve ajudá-lo a formar uma opinião sobre a NextEra Energy

Uma perspetiva diferente

Enquanto o mercado em geral ganhou cerca de 22% no último ano, os accionistas da NextEra Energy perderam 30% (mesmo incluindo os dividendos). Mesmo os preços das acções de boas empresas caem por vezes, mas queremos ver melhorias nos indicadores fundamentais de uma empresa, antes de nos interessarmos demasiado. Os investidores a mais longo prazo não ficariam tão aborrecidos, uma vez que teriam ganho 6% por ano, ao longo de cinco anos. É possível que a recente venda seja uma oportunidade, pelo que pode valer a pena verificar os dados fundamentais em busca de sinais de uma tendência de crescimento a longo prazo. É sempre interessante acompanhar o desempenho do preço das acções a longo prazo. Mas para compreender melhor a NextEra Energy, temos de ter em conta muitos outros factores. Consideremos, por exemplo, o espetro sempre presente do risco de investimento. Identificámos 3 sinais de alerta na NextEra Energy (pelo menos 1 que não deve ser ignorado) e a sua compreensão deve fazer parte do seu processo de investimento.

Há muitas outras empresas que têm insiders a comprar acções. Provavelmente, não vai querer perder esta lista gratuita de empresas em crescimento que os insiders estão a comprar.

Note-se que as rendibilidades de mercado citadas neste artigo reflectem as rendibilidades médias ponderadas de mercado das acções que são atualmente transaccionadas nas bolsas americanas.

Tem comentários sobre este artigo? Preocupado com o conteúdo? Entre em contacto connosco diretamente. Em alternativa, envie um e-mail para editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.