Grande semana para os investidores institucionais da Chesapeake Utilities Corporation (NYSE:CPK) depois de perderem 18% no ano anterior

Principais informações

• Uma propriedade institucional significativamente elevada implica que o preço das acções da Chesapeake Utilities é sensível às suas acções comerciais
• Os 25 principais accionistas detêm 49% da empresa
• A pesquisa de propriedade, juntamente com os dados das previsões dos analistas , ajudam a fornecer uma boa compreensão das oportunidades em uma ação

Um olhar sobre os accionistas da Chesapeake Utilities Corporation(NYSE:CPK) pode dizer-nos qual é o grupo mais poderoso. Com 63% de participação, as instituições possuem o máximo de acções da empresa. Ou seja, o grupo é o que mais beneficia se as acções subirem (ou o que mais perde se houver uma queda).

Depois de um ano de perdas de 18%, o ganho de 4,3% da semana passada seria bem acolhido pelos investidores institucionais como um sinal provável de que os retornos podem começar a subir.

Vamos analisar mais de perto o que os diferentes tipos de accionistas nos podem dizer sobre a Chesapeake Utilities.

Veja nossa análise mais recente para Chesapeake Utilities

O que é que a propriedade institucional nos diz sobre a Chesapeake Utilities?

Os investidores institucionais comparam normalmente os seus próprios retornos com os retornos de um índice comummente seguido. Portanto, eles geralmente consideram a compra de empresas maiores que estão incluídas no índice de referência relevante.

A Chesapeake Utilities já tem instituições no registo de acções. De facto, estas detêm uma participação respeitável na empresa. Isto implica que os analistas que trabalham para essas instituições analisaram as acções e gostaram delas. Mas, como qualquer outra pessoa, podem estar enganados. Não é raro assistir-se a uma grande queda do preço das acções se dois grandes investidores institucionais tentarem vender uma ação ao mesmo tempo. Por isso, vale a pena verificar a trajetória passada dos ganhos da Chesapeake Utilities, (abaixo). Claro, lembre-se de que há outros fatores a serem considerados também.

Uma vez que os investidores institucionais possuem mais da metade das ações emitidas, o conselho provavelmente terá que prestar atenção às suas preferências. Observamos que os fundos de hedge não têm um investimento significativo na Chesapeake Utilities. Analisando os nossos dados, podemos ver que o maior acionista é a BlackRock, Inc., com 13% das acções em circulação. Em comparação, o segundo e terceiro maiores accionistas detêm cerca de 7,0% e 6,5% das acções.

Ao estudar os nossos dados sobre a propriedade, descobrimos que 25 dos principais accionistas detêm coletivamente menos de 50% do registo de acções, o que implica que nenhum indivíduo detém uma participação maioritária.

O estudo da propriedade institucional é uma boa forma de avaliar e filtrar o desempenho esperado de uma ação. O mesmo pode ser conseguido através do estudo das opiniões dos analistas. Há um número razoável de analistas que cobrem a ação, pelo que pode ser útil conhecer a sua visão agregada sobre o futuro.

Posse de informação privilegiada na Chesapeake Utilities

Embora a definição exacta de "insider" possa ser subjectiva, quase todos consideram os membros da administração como "insiders". Em última análise, a direção responde perante o conselho de administração. No entanto, não é invulgar que os gestores sejam membros executivos do conselho de administração, especialmente se forem um dos fundadores ou o diretor executivo.

A posse de informação privilegiada é positiva quando indica que os dirigentes estão a pensar como os verdadeiros proprietários da empresa. No entanto, um elevado nível de participação de membros do conselho de administração pode também dar imenso poder a um pequeno grupo dentro da empresa. Este facto pode ser negativo em algumas circunstâncias.

Os nossos dados mais recentes indicam que os insiders possuem algumas acções da Chesapeake Utilities Corporation. Os insiders têm uma participação significativa no valor de 38 milhões de dólares. A maior parte das pessoas veria este facto como um verdadeiro aspeto positivo. Se quiser explorar a questão do alinhamento com os insiders, pode clicar aqui para ver se os insiders têm estado a comprar ou a vender.

Propriedade do público em geral

Com uma participação de 35%, o público em geral, maioritariamente composto por investidores individuais, tem algum grau de influência sobre a Chesapeake Utilities. Embora este tamanho de propriedade possa não ser suficiente para influenciar uma decisão política a seu favor, ainda podem ter um impacto coletivo nas políticas da empresa.

Próximos passos:

Embora valha a pena considerar os diferentes grupos que detêm uma empresa, há outros factores que são ainda mais importantes. Por exemplo, descobrimos 3 sinais de alerta para a Chesapeake Utilities que deve ter em atenção antes de investir aqui.

Mas, em última análise, é o futuro, e não o passado, que determinará o desempenho dos proprietários desta empresa. Por isso, consideramos aconselhável consultar este relatório gratuito que mostra se os analistas estão a prever um futuro melhor.

NB: Os valores apresentados neste artigo são calculados com base nos dados dos últimos doze meses, que se referem ao período de 12 meses que termina na última data do mês em que a demonstração financeira está datada. Este facto pode não ser consistente com os valores do relatório anual do ano inteiro.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.