Os investidores institucionais são os maiores apostadores da Palo Alto Networks, Inc. (NASDAQ:PANW) e foram recompensados após o ganho de capitalização bolsista de 6,9 mil milhões de dólares na semana passada

Principais informações

• As participações substanciais das instituições na Palo Alto Networks implicam que estas têm uma influência significativa sobre o preço das acções da empresa
• 46% do negócio é detido pelos 25 principais accionistas
• A pesquisa de propriedade, juntamente com os dados das previsões dos analistas , ajudam a compreender bem as oportunidades numa ação

Todos os investidores na Palo Alto Networks, Inc.(NASDAQ:PANW) devem estar cientes dos grupos de accionistas mais poderosos. E o grupo que detém a maior fatia do bolo são as instituições com 79% de participação. Ou seja, o grupo é o que mais beneficia se as acções subirem (ou o que mais perde se houver uma queda).

E, como resultado, os investidores institucionais colheram os maiores frutos depois de o preço das acções da empresa ter subido 7,1% na semana passada. Os ganhos da semana passada teriam aumentado ainda mais o retorno para os accionistas a um ano, que se situa atualmente em 69%.

Vamos nos aprofundar em cada tipo de proprietário da Palo Alto Networks, começando com o gráfico abaixo.

Veja nossa análise mais recente para Palo Alto Networks

O que é que a propriedade institucional nos diz sobre a Palo Alto Networks?

As instituições normalmente medem-se em relação a uma referência quando reportam aos seus próprios investidores, pelo que muitas vezes ficam mais entusiasmadas com uma ação quando esta é incluída num índice importante. É de esperar que a maioria das empresas tenha algumas instituições no registo, especialmente se estiverem a crescer.

Podemos ver que a Palo Alto Networks tem investidores institucionais; e eles detêm uma boa parte das acções da empresa. Isso pode indicar que a empresa tem um certo grau de credibilidade na comunidade de investimentos. No entanto, é melhor ter cuidado ao confiar na suposta validação que vem com os investidores institucionais. Por vezes, também eles se enganam. Não é raro assistir-se a uma grande queda do preço das acções se dois grandes investidores institucionais tentarem vender uma ação ao mesmo tempo. Por isso, vale a pena verificar a trajetória dos ganhos anteriores da Palo Alto Networks (abaixo). É claro que também há outros factores a considerar.

Os investidores devem ter em conta que as instituições detêm, na realidade, mais de metade da empresa, pelo que podem exercer coletivamente um poder significativo. A Palo Alto Networks não é propriedade de fundos de cobertura. Os nossos dados mostram que o The Vanguard Group, Inc. é o maior acionista, com 8,9% das acções em circulação. Entretanto, o segundo e o terceiro maiores accionistas detêm 7,5% e 4,0% das acções em circulação, respetivamente.

Ao estudar os nossos dados sobre a propriedade, descobrimos que 25 dos principais accionistas detêm coletivamente menos de 50% do registo de acções, o que implica que nenhum indivíduo detém uma participação maioritária.

Embora o estudo da propriedade institucional de uma empresa possa acrescentar valor à sua investigação, é também uma boa prática investigar as recomendações dos analistas para obter uma compreensão mais profunda do desempenho esperado de uma ação. Há muitos analistas que cobrem as acções, pelo que pode valer a pena ver também as suas previsões.

Propriedade de insiders da Palo Alto Networks

A definição de insiders da empresa pode ser subjetiva e varia entre as jurisdições. Os nossos dados reflectem os insiders individuais, capturando, no mínimo, os membros do conselho de administração. A direção da empresa gere o negócio, mas o CEO responde perante o conselho de administração, mesmo que seja membro do mesmo.

De um modo geral, considero que a posse de informação privilegiada é um fator positivo. No entanto, em algumas ocasiões, torna mais difícil para os outros accionistas responsabilizarem o conselho de administração pelas suas decisões.

As nossas informações sugerem que os detentores de informação privilegiada da Palo Alto Networks, Inc. possuem menos de 1% da empresa. Sendo tão grande, não seria de esperar que os iniciados possuíssem uma grande proporção das acções. Coletivamente, possuem 971 milhões de dólares de acções. É sempre bom ver pelo menos alguma propriedade de insiders, mas pode valer a pena verificar se esses insiders têm estado a vender.

Propriedade do público em geral

O público em geral - incluindo os pequenos investidores - detém 20% das acções da empresa e, por isso, não pode ser facilmente ignorado. Embora esta dimensão da propriedade possa não ser suficiente para influenciar uma decisão política a seu favor, podem ainda assim ter um impacto coletivo nas políticas da empresa.

Próximos passos:

Acho muito interessante ver quem é exatamente o proprietário de uma empresa. Mas, para ter uma visão real, precisamos de considerar também outras informações. Por exemplo, identificámos 2 sinais de alerta para a Palo Alto Networks (1 é significativo) aos quais deve estar atento.

Em última análise, o futuro é o mais importante. Pode aceder a este relatório gratuito sobre as previsões dos analistas para a empresa.

NB: Os valores apresentados neste artigo são calculados com base nos dados dos últimos doze meses, que se referem ao período de 12 meses que termina na última data do mês em que a demonstração financeira está datada. Este facto pode não ser consistente com os valores do relatório anual para o ano inteiro.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.