Os investidores não vêem luz no fim do túnel da Universe Pharmaceuticals INC (NASDAQ: UPC) e empurram as ações para baixo 27%

As acções da Universe Pharmaceuticals INC(NASDAQ:UPC) recuaram uns consideráveis 27% no último mês, invertendo uma boa parte do seu sólido desempenho recente. A queda recente completa doze meses desastrosos para os accionistas, que estão sentados numa perda de 65% durante esse tempo.

Após uma queda tão grande do preço, a Universe Pharmaceuticals pode parecer uma forte oportunidade de compra no presente, com o seu rácio preço/vendas (ou "P/S") de 0,2x, considerando que quase metade de todas as empresas da indústria farmacêutica nos Estados Unidos têm rácios P/S superiores a 3,1x e mesmo P/S superiores a 18x não são fora do comum. No entanto, o P/S pode ser bastante baixo por uma razão e requer uma investigação mais aprofundada para determinar se é justificado.

Veja nossa análise mais recente para a Universe Pharmaceuticals

Como a Universe Pharmaceuticals se comportou recentemente?

Por exemplo, a receita decrescente da Universe Pharmaceuticals nos últimos tempos teria que ser motivo de reflexão. Uma possibilidade é que o P / S seja baixo porque os investidores pensam que a empresa não fará o suficiente para evitar um desempenho inferior ao do setor mais amplo no futuro próximo. Os que estão optimistas em relação à Universe Pharmaceuticals esperam que não seja esse o caso, para poderem adquirir as acções com uma avaliação mais baixa.

Não temos previsões de analistas, mas pode ver como as tendências recentes estão a preparar a empresa para o futuro, consultando o nosso relatóriogratuito sobre os ganhos, receitas e fluxo de caixa da Universe Pharmaceuticals.

O que é que as métricas de crescimento das receitas nos dizem sobre o baixo P/S?

O rácio P/S da Universe Pharmaceuticals seria típico de uma empresa que se espera que apresente um crescimento muito fraco ou mesmo uma queda nas receitas e, mais importante, um desempenho muito pior do que o da indústria.

Ao analisar os dados financeiros do último ano, ficámos desanimados ao ver que as receitas da empresa caíram 20%. Apesar disso, as receitas conseguiram aumentar uns práticos 5,2% no total em relação a três anos atrás, graças ao período anterior de crescimento. Assim, podemos começar por confirmar que a empresa tem feito um bom trabalho no aumento das receitas ao longo desse tempo, apesar de ter tido alguns percalços pelo caminho.

Comparando com o sector, que se prevê que apresente um crescimento de 27% nos próximos 12 meses, a dinâmica da empresa é mais fraca, com base nos resultados recentes das receitas anualizadas a médio prazo.

Com esta informação, podemos ver porque é que a Universe Pharmaceuticals está a ser negociada a um P/S inferior ao do sector. Parece que a maioria dos investidores espera que as recentes taxas de crescimento limitadas continuem no futuro e só está disposta a pagar um montante reduzido pelas acções.

O que podemos aprender com o P/S da Universe Pharmaceuticals?

As acções da Universe Pharmaceuticals caíram a pique e o seu P/S seguiu o mesmo caminho. Argumenta-se que o rácio preço-venda é uma medida inferior de valor em certos sectores, mas pode ser um poderoso indicador do sentimento empresarial.

De acordo com as expectativas, a Universe Pharmaceuticals mantém o seu P/S baixo, devido ao facto de o seu crescimento recente a três anos ser inferior às previsões mais gerais do sector. Neste momento, os accionistas estão a aceitar o baixo P/S, uma vez que admitem que as receitas futuras não irão provavelmente proporcionar surpresas agradáveis. Se as recentes tendências de receitas a médio prazo se mantiverem, é difícil que o preço das acções sofra uma inversão de fortuna em breve.

É sempre necessário ter em atenção os riscos, por exemplo - a Universe Pharmaceuticals tem 3 sinais de alerta que achamos que deve ter em atenção.

Se as empresas fortes que geram lucros lhe agradam, então vai querer consultar esta lista gratuita de empresas interessantes que negoceiam com um P/E baixo (mas que provaram que podem aumentar os lucros).

Tem comentários sobre este artigo? Preocupado com o conteúdo? Entre em contacto connosco diretamente. Em alternativa, envie um e-mail para editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.