Não há como escapar das receitas silenciadas da Fortress Biotech, Inc. (NASDAQ: FBIO), apesar de um aumento de 99% no preço das ações

Os accionistas da Fortress Biotech, Inc.(NASDAQ:FBIO) estão, sem dúvida, satisfeitos por ver que o preço das acções subiu 99% no último mês, embora ainda esteja a lutar para recuperar o terreno perdido recentemente. Ainda assim, o salto de 30 dias não altera o facto de os accionistas a longo prazo terem visto as suas acções dizimadas pela queda de 57% do preço das acções nos últimos doze meses.

Mesmo depois de um salto tão grande no preço, a Fortress Biotech pode ainda parecer uma forte oportunidade de compra no presente com o seu rácio preço/vendas (ou "P/S") de 0,9x, considerando que quase metade de todas as empresas da indústria biotecnológica nos Estados Unidos têm rácios P/S superiores a 12,8x e mesmo P/S superiores a 54x não são fora do comum. No entanto, o P/S pode ser bastante baixo por uma razão e requer uma investigação mais aprofundada para determinar se é justificado.

Veja nossa análise mais recente para Fortress Biotech

O que significa o P / S da Fortress Biotech para os acionistas?

A Fortress Biotech não tem acompanhado bem recentemente, pois sua receita em declínio se compara mal a outras empresas, que tiveram algum crescimento em suas receitas em média. O rácio P/S é provavelmente baixo porque os investidores pensam que este fraco desempenho das receitas não vai melhorar. Assim, embora se possa dizer que a ação é barata, os investidores estarão à procura de melhorias antes de a considerarem um bom valor.

Se quiser ver o que os analistas estão a prever para o futuro, deve consultar o nosso relatóriogratuito sobre a Fortress Biotech.

Como está a tendência de crescimento da receita da Fortress Biotech?

Há uma suposição inerente de que uma empresa deve ter um desempenho muito inferior ao da indústria para que índices P / S como o da Fortress Biotech sejam considerados razoáveis.

Ao analisar o último ano de finanças, ficámos desanimados ao ver que as receitas da empresa caíram 20%. No entanto, alguns anos muito fortes antes disso significam que a empresa ainda foi capaz de aumentar as receitas num impressionante total de 44% nos últimos três anos. Por conseguinte, embora tivessem preferido manter o ritmo, os accionistas acolheriam com agrado as taxas de crescimento das receitas a médio prazo.

Quanto às perspectivas, os próximos três anos deverão gerar um crescimento de 76% por ano, segundo as estimativas dos analistas duplos que acompanham a empresa. Com a previsão de um crescimento anual de 248% no sector, a empresa está posicionada para um resultado de receitas mais fraco.

Com esta informação, podemos ver porque é que a Fortress Biotech está a ser negociada a um P/S inferior ao do sector. Parece que a maioria dos investidores espera ver um crescimento futuro limitado e só está disposta a pagar um montante reduzido pelas acções.

O resultado final do P/S da Fortress Biotech

Mesmo depois de um movimento de preços tão forte, o P/S da Fortress Biotech ainda fica atrás do resto do sector. Argumenta-se que o rácio preço-venda é uma medida inferior de valor em certos sectores, mas pode ser um poderoso indicador do sentimento empresarial.

Como era de esperar, a nossa análise das previsões dos analistas da Fortress Biotech confirma que a perspetiva de receitas pouco animadora da empresa é um dos principais factores que contribuem para o seu baixo P/S. O pessimismo dos accionistas quanto às perspectivas de receitas da empresa parece ser o principal contribuinte para o P/S deprimido. A empresa precisará de uma mudança de sorte para justificar uma subida do P/S no futuro.

É também de salientar que encontrámos 5 sinais de alerta para a Fortress Biotech (4 não devem ser ignorados!) que deve ter em consideração.

Se estes riscos o fazem reconsiderar a sua opinião sobre a Fortress Biotech, explore a nossa lista interactiva de acções de alta qualidade para ter uma ideia do que mais existe.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.