Journey Medical Corporation (NASDAQ: DERM) não está fazendo o suficiente para alguns investidores, pois suas ações caíram 31%

Para aborrecimento de alguns accionistas, as acções da Journey Medical Corporation(NASDAQ:DERM) caíram uns consideráveis 31% no último mês, o que dá continuidade a uma corrida horrível para a empresa. É claro que, a longo prazo, muitos ainda gostariam de possuir acções, uma vez que o preço das acções subiu 145% nos últimos doze meses.

Depois de uma queda tão grande no preço, a Journey Medical pode parecer uma forte oportunidade de compra no presente com o seu rácio preço/vendas (ou "P/S") de 0,8x, considerando que quase metade de todas as empresas da indústria farmacêutica nos Estados Unidos têm rácios P/S superiores a 3x e mesmo P/S superiores a 18x não são fora do comum. No entanto, não é aconselhável tomar o P/S apenas pelo seu valor nominal, pois pode haver uma explicação para o facto de ser tão limitado.

Confira nossa análise mais recente da Journey Medical

Como é que a Journey Medical se tem comportado recentemente?

Os últimos tempos não têm sido bons para a Journey Medical, pois sua receita tem aumentado mais lentamente do que a maioria das outras empresas. Parece que muitos esperam que o desempenho pouco inspirador das receitas persista, o que reprimiu o crescimento do rácio P/S. Quem ainda gosta da empresa, espera que as receitas não piorem e que possa adquirir algumas acções enquanto a empresa está em baixa.

Gostaria de saber como é que os analistas pensam que o futuro da Journey Medical se compara com o do sector? Nesse caso, o nosso relatóriogratuito é um ótimo ponto de partida.

Qual é a tendência de crescimento da receita da Journey Medical?

O índice P / S da Journey Medical seria típico para uma empresa que deve apresentar um crescimento muito fraco ou mesmo queda na receita e, principalmente, ter um desempenho muito pior do que o do setor.

Olhando para trás primeiro, vemos que a empresa conseguiu aumentar as receitas em 6.2% no ano passado. Isto foi apoiado por um excelente período anterior, em que as receitas aumentaram 79% no total, nos últimos três anos. Assim, podemos começar por confirmar que a empresa fez um excelente trabalho de crescimento das receitas durante esse período.

Relativamente ao futuro, as estimativas dos dois analistas que cobrem a empresa sugerem que as receitas deverão crescer 2,2% por ano nos próximos três anos. Com a previsão de um crescimento de 39% por ano no sector, a empresa está posicionada para um resultado de receitas mais fraco.

Tendo em conta este facto, é compreensível que o P/S da Journey Medical se situe abaixo da maioria das outras empresas. Parece que a maioria dos investidores espera ver um crescimento futuro limitado e só está disposta a pagar um montante reduzido pelas acções.

A principal conclusão

O P/S da Journey Medical parece tão fraco como o preço das suas acções ultimamente. Diríamos que o poder do rácio preço/vendas não é principalmente como um instrumento de avaliação, mas sim para avaliar o sentimento atual dos investidores e as expectativas futuras.

Como era de esperar, a nossa análise das previsões dos analistas da Journey Medical confirma que as perspectivas de receitas pouco animadoras da empresa são um dos principais factores que contribuem para o seu baixo P/S. Nesta fase, os investidores consideram que o potencial de melhoria das receitas não é suficientemente grande para justificar um rácio P/S mais elevado. A menos que estas condições melhorem, continuarão a constituir uma barreira para o preço das acções em torno destes níveis.

E quanto aos outros riscos? Todas as empresas os têm, e nós identificámos 4 sinais de alerta para a Journey Medical que deve conhecer.

É importante certificar-se de que procura uma grande empresa e não apenas a primeira ideia que encontra. Por isso, se o crescimento da rentabilidade se alinha com a sua ideia de uma grande empresa, dê uma vista de olhos a esta lista gratuita de empresas interessantes com um forte crescimento recente dos lucros (e um P/E baixo).

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.