A popularidade do Nature Wood Group Limited (NASDAQ:NWGL) junto dos investidores está ameaçada, uma vez que as acções caem 75%.

As acções do Nature Wood Group Limited(NASDAQ:NWGL) tiveram um mês horrível, perdendo 75% após um período relativamente bom. Os accionistas de longo prazo lamentarão a queda do preço das acções, uma vez que agora está praticamente estável no ano, após alguns trimestres promissores.

Apesar da forte queda do preço, quando quase metade das empresas da indústria florestal dos Estados Unidos têm rácios preço/venda (ou "P/S") inferiores a 0,4x, pode ainda considerar a Nature Wood Group como uma ação que não vale a pena investigar com o seu rácio P/S de 2,4x. No entanto, não é aconselhável tomar apenas o P/S pelo seu valor nominal, pois pode haver uma explicação para o facto de ser tão elevado.

Veja nossa análise mais recente para Nature Wood Group

O que o P / S do Nature Wood Group significa para os acionistas?

Por exemplo, considere que o desempenho financeiro do Nature Wood Group tem sido ruim ultimamente, pois sua receita está em declínio. Uma possibilidade é que o P / S seja alto porque os investidores acham que a empresa ainda fará o suficiente para superar o desempenho do setor mais amplo no futuro próximo. No entanto, se não for esse o caso, os investidores podem ser apanhados a pagar demasiado pelas acções.

Não temos previsões de analistas, mas pode ver como as tendências recentes estão a preparar a empresa para o futuro, consultando o nosso relatóriogratuito sobre os ganhos, as receitas e o fluxo de caixa do Nature Wood Group.

As previsões de receitas correspondem ao elevado rácio P/S?

O rácio P/S do Nature Wood Group seria típico de uma empresa que se espera que apresente um crescimento muito forte e, sobretudo, um desempenho muito melhor do que o do sector.

Olhando primeiro para trás, o crescimento das receitas da empresa no ano passado não foi algo que entusiasmasse, uma vez que registou um declínio dececionante de 54%. Os últimos três anos também não parecem agradáveis, uma vez que a empresa reduziu as receitas em 32% no total. Por conseguinte, os accionistas teriam ficado desanimados com as taxas de crescimento das receitas a médio prazo.

Se compararmos com o sector, que deverá registar um crescimento de 5,4% nos próximos 12 meses, a evolução negativa da empresa, com base nos resultados recentes das receitas a médio prazo, é um quadro preocupante.

Com esta informação, consideramos preocupante que o Nature Wood Group esteja a ser negociado a um P/S superior ao do sector. Aparentemente, muitos investidores da empresa estão muito mais optimistas do que os tempos recentes indicariam e não estão dispostos a abandonar as suas acções a qualquer preço. Só os mais ousados assumiriam que estes preços são sustentáveis, uma vez que a continuação das tendências recentes em matéria de receitas poderá vir a pesar fortemente no preço das acções.

A palavra final

Uma queda significativa do preço das acções fez muito pouco para esvaziar o P/S muito elevado do Nature Wood Group. Geralmente, a nossa preferência é limitar a utilização do rácio preço/vendas para estabelecer o que o mercado pensa sobre a saúde geral de uma empresa.

Estabelecemos que o Nature Wood Group é atualmente negociado com um P/S muito superior ao esperado, uma vez que as suas receitas recentes têm vindo a diminuir a médio prazo. Neste momento, não nos sentimos confortáveis com o P/S elevado, uma vez que é altamente improvável que este desempenho das receitas sustente um sentimento tão positivo durante muito tempo. Se as tendências recentes das receitas a médio prazo se mantiverem, os investimentos dos accionistas estarão sujeitos a um risco significativo e os potenciais investidores correrão o risco de pagar um prémio excessivo.

E quanto aos outros riscos? Todas as empresas os têm, e nós detectámos 3 sinais de alerta para o Nature Wood Group (dos quais 2 são um pouco desagradáveis!) que deve conhecer.

Se não tem a certeza sobre a força do negócio da Nature Wood Group, porque não explorar a nossa lista interactiva de acções com sólidos fundamentos de negócio para algumas outras empresas que poderá ter perdido.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.