Com a Luminar Technologies, Inc. (NASDAQ:LAZR), parece que vai receber o que pagou

Quando cerca de metade das empresas da indústria de componentes para automóveis nos Estados Unidos têm rácios preço/vendas (ou "P/S") inferiores a 0,8x, pode considerar a Luminar Technologies, Inc.(NASDAQ:LAZR) como uma ação a evitar totalmente com o seu rácio P/S de 11,4x. No entanto, precisaríamos cavar um pouco mais fundo para determinar se há uma base racional para o P / S altamente elevado.

Veja nossa última análise da Luminar Technologies

Como é que a Luminar Technologies se tem comportado recentemente?

Os últimos tempos têm sido vantajosos para a Luminar Technologies, uma vez que as suas receitas têm vindo a aumentar mais rapidamente do que a maioria das outras empresas. O P/S é provavelmente elevado porque os investidores pensam que este forte desempenho das receitas vai continuar. No entanto, se não for esse o caso, os investidores podem ser apanhados a pagar demasiado pelas acções.

Se você gostaria de ver o que os analistas estão prevendo para o futuro, você deve verificar nosso relatóriogratuito sobre Luminar Technologies.

O que as métricas de crescimento da receita estão nos dizendo sobre o alto P / S?

O rácio P / S da Luminar Technologies seria típico de uma empresa que se espera que apresente um crescimento muito forte e, mais importante, um desempenho muito melhor do que o da indústria.

Se analisarmos o último ano de crescimento das receitas, a empresa registou um aumento fantástico de 71%. De forma espetacular, o crescimento das receitas a três anos aumentou várias ordens de grandeza, graças, em parte, aos últimos 12 meses de crescimento das receitas. Por isso, podemos começar por confirmar que a empresa fez um excelente trabalho de crescimento das receitas ao longo desse tempo.

Olhando agora para o futuro, prevê-se que as receitas aumentem 113% por ano durante os próximos três anos, de acordo com os onze analistas que seguem a empresa. Esta previsão é substancialmente mais elevada do que a previsão de crescimento anual de 15% para o sector em geral.

Com esta informação, podemos ver porque é que a Luminar Technologies está a negociar a um P/S tão elevado em comparação com a indústria. Aparentemente, os accionistas não estão dispostos a vender algo que tem potencialmente em vista um futuro mais próspero.

O que podemos aprender com o P/S da Luminar Technologies?

Embora o rácio preço/vendas não deva ser o fator determinante na compra ou não de uma ação, é um barómetro bastante capaz das expectativas de receitas.

A nossa análise da Luminar Technologies mostra que o seu rácio P/S permanece elevado devido às suas fortes receitas futuras. Parece que os accionistas estão confiantes nas receitas futuras da empresa, o que está a sustentar o P/S. A menos que os analistas tenham realmente errado o alvo, estas fortes previsões de receitas devem manter o preço das acções em alta.

Há também outros factores de risco vitais a considerar antes de investir e descobrimos 4 sinais de alerta para a Luminar Technologies que deve ter em atenção.

Se estes riscos estão a fazê-lo reconsiderar a sua opinião sobre a Luminar Technologies, explore a nossa lista interactiva de acções de alta qualidade para ter uma ideia do que mais existe por aí.

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