미국 전자 산업에 속한 기업의 절반 가까이가 1.8배 미만의 P/S 비율을 가지고 있다는 점을 고려하면 노반타(NASDAQ:NOVT)의 6.5배의 주가매출비율(또는 "P/S")은 좋지 않은 투자 기회처럼 보일 수 있습니다. 그러나 P/S가 상당히 높은 데에는 이유가 있을 수 있으며, 그 이유가 정당한지 확인하려면 추가 조사가 필요합니다.
노반타의 P/S는 주주에게 어떤 의미가 있을까요?
대부분의 다른 회사의 매출 감소에 비해 매출 성장이 플러스 영역에 있는 노반타는 최근 꽤 잘하고 있습니다. 아마도 시장은 회사의 향후 매출 성장이 업계의 추세를 거스르고 더 높은 P/S에 기여할 것으로 예상하고 있을 것입니다. 그렇지 않다면 기존 주주들은 주가의 실현 가능성에 대해 약간 불안해할 수 있습니다.
애널리스트들의 향후 전망을 확인하려면 노반타에 대한무료 보고서를 확인하시기 바랍니다.노반타의 매출 성장이 충분히 예상되나요?
노반타처럼 가파른 주가수익비율을 진정으로 편안하게 볼 수 있는 경우는 회사의 성장이 업계를 확실히 능가하는 궤도에 오를 때뿐입니다.
돌이켜보면 작년에는 전년도와 거의 동일한 수치를 기록했습니다. 하지만 지난 12개월 동안의 매출은 3년 전보다 총 49% 증가했습니다. 따라서 주주들은 기뻐할 것이지만 지난 12개월에 대해 생각해 볼 질문도 있을 것입니다.
전망을 살펴보면, 내년에는 세 명의 애널리스트가 예상한 대로 13%의 성장률을 기록할 것으로 보입니다. 이는 업계 전반의 성장률 전망치인 5.3%보다 훨씬 높은 수치입니다.
이 정보를 통해 노반타가 업계에 비해 왜 그렇게 높은 주가수익비율(P/S)로 거래되고 있는지 알 수 있습니다. 분명히 주주들은 더 번영할 수 있는 미래를 바라보고 있는 회사에 부담을 주고 싶지 않은 것 같습니다.
주요 시사점
일반적으로 투자 결정을 내릴 때 주가매출비율에 너무 많은 의미를 부여하는 것은 주의해야 하지만, 다른 시장 참여자들이 해당 기업에 대해 어떻게 생각하는지에 대해 많은 것을 알 수 있습니다.
예상했던 대로 노반타의 애널리스트 전망치를 살펴본 결과, 우수한 매출 전망이 높은 P/S에 기여하고 있는 것으로 나타났습니다. 현 단계에서 투자자들은 수익이 악화될 가능성은 매우 희박하다고 생각하며, 이는 높은 P/S 비율을 정당화합니다. 이러한 상황에서 가까운 시일 내에 주가가 큰 폭으로 하락하기는 어려울 것으로 보입니다.
투자하기 전에 고려해야 할 다른 중요한 위험 요소도 있으며, 투자자가 알아야 할 노반타의 경고 신호 1가지를 발견했습니다.
노반타의 비즈니스 강점에 대해 확신이 서지 않는다면 놓쳤을 수 있는 다른 기업의 견고한 비즈니스 펀더멘털을 갖춘 대화형 주식 목록을 살펴보는 것도 좋습니다.
가치 평가는 복잡하지만, 저희는 이를 단순화하고자 합니다.
공정가치 추정치, 잠재적 위험, 배당금, 내부자 거래 및 재무 상태를 포함한 자세한 분석을 통해 Novanta 의 저평가 또는 고평가 여부를 알아보세요.
무료 분석에 액세스이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대해 궁금한 점이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 편집팀 (at) simplywallst.com으로 이메일을 보내주세요.
Simply Wall St의 이 기사는 일반적 성격의 글입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트의 예측에 기반한 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 저희는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.
This article has been translated from its original English version, which you can find here.