혼합 약물 파이프 라인 신호로 HSBC 다운 그레이드 후 바이오젠 (BIIB) 5.2 % 하락 - 황소 케이스가 바뀌 었습니까?

• 최근 스토크 테라퓨틱스와 바이오젠은 드라베 증후군에 대한 조레부너센의 장기 1/2a상 및 연장 데이터를 발표했고, 아이사이와 바이오젠은 초기 알츠하이머병에 대한 LEQEMBI와 피하 제형에 대한 새로운 임상 및 실제 세계 통찰력과 함께 추가적인 규제 마일스톤 및 광범위한 시장 접근 움직임에 대해 공유했습니다.
• 그러나 CD20 협력 로열티 감소와 성장 리스크에 대한 우려로 바이오젠의 신용등급을 하향 조정한 HSBC는 투자 심리를 형성하는 데 있어 긍정적인 파이프라인 업데이트와 미래 수익력에 대한 의문이 점점 더 경쟁하고 있음을 강조합니다.
• 이러한 배경에서 로열티 수익원 약화 및 성장 리스크에 대한 HSBC의 우려가 바이오젠의 신경학 파이프라인 확대와 어떻게 상호작용하여 투자 내러티브를 재구성하는지 살펴봅니다.

위험과 보상의 균형을 맞추는 재무적으로 건전한 페니 주식으로 차세대 대어를 찾아보세요.

바이오젠 투자 내러티브 요약

현재 바이오젠을 보유하려면 레켐비 같은 새로운 신경학 신약과 조레부너센 같은 신흥 자산이 기존 MS 및 CD20 로열티 흐름에 대한 압박을 상쇄할 수 있다고 믿어야 합니다. 최근의 임상 및 시장 접근성 업데이트는 단기적으로 LEQEMBI 스토리를 강화하는 반면, HSBC의 하향 조정은 가장 중요한 단기 촉매제는 여전히 LEQEMBI의 상업적 실행과 지불자 수용이며 가장 큰 위험은 로열티 하락과 MS 침식이 신제품의 성장보다 빠르다는 점을 강조합니다.

최근 발표된 내용 중 에이사이와 바이오젠의 새로운 LEQEMBI 데이터와 피하 제형에 대한 진전이 가장 관련성이 높아 보이는데, 이는 HSBC가 바이오젠의 미래 수익력과 기존 로열티 기반의 지속 가능성에 의문을 제기하고 있는 시점에서 분석가들이 기대하는 역할로 LEQEMBI가 성장할 수 있을지 여부를 직접적으로 보여주기 때문입니다.

그러나 LEQEMBI와 파이프라인이 발전하는 동안 투자자들은 CD20 협력 로열티가 약화 될 수 있다는 점도 알고 있어야합니다....

바이오젠의 전체 내러티브 읽기(무료입니다!)

바이오젠은 2028년까지 94억 달러의 매출과 21억 달러의 수익을 예상하고 있습니다.

바이오젠의예측이 어떻게 현재 가격보다 4% 상승한178.76달러의 공정 가치를 산출하는지 알아보세요.

다른 관점 살펴보기

Simply Wall St 커뮤니티의 7명의 회원은 바이오젠의 가치를 100달러에서 366달러 사이로 평가하여 장기적인 잠재력에 대해 매우 다른 기대치를 반영하고 있습니다. 이러한 다양한 견해에 비추어 볼 때, 감소하는 MS 및 CD20 매출을 대체할 소수의 신제품에 대한 의존도가 향후 회사의 실적에 대한 핵심 이슈가 되고 있습니다.

바이오젠의 주식 가치가 현재 가격보다 2배 이상 높을 수 있는7가지 다른 적정 가치 추정치를 살펴보세요!

나만의 바이오젠 내러티브 구축

기존 내러티브에 동의하지 않으시나요? 3분 안에 나만의 내러티브를 만들어 보세요. 남들이 하는 대로 따라가는 것만으로는 특별한 투자 수익이 나오기 어렵습니다.

• 투자 결정에 영향을 줄 수 있는 3가지 주요 보상과 1가지 중요한 경고 신호를 강조한 분석이 바이오젠 리서치의 좋은 출발점입니다.
• 무료 바이오젠 리서치 보고서는 눈송이라는 단일 비주얼로 요약된 종합 펀더멘털 분석을 제공하므로 바이오젠의 전반적인 재무 상태를 한 눈에 쉽게 평가할 수 있습니다.

다른 전략을 고려하고 계신가요?

지금이 최고의 진입 시점이 될 수 있습니다. 이 추천 종목은 매일 스캔한 최신 정보입니다. 지체하지 마세요:

• AI가 의료 서비스를 바꾸고 있습니다. 이 30개 종목은 조기 진단부터 신약 개발까지 모든 분야에서 노력하고 있습니다. 가장 좋은 점은 모두 시가총액이 100억 달러 미만이라는 점입니다. 아직 일찍 투자할 시간이 있다는 것입니다.
• 트럼프는 미국의 석유와 가스를 ' 개발'하겠다고 공언했고, 이 22개 미국 주식은 개발로 인한 수혜를 받을 수 있는 종목입니다.
• 이 9개 기업은 코로나19 이후에도 살아남아 번성했으며 트럼프의 관세에서도 살아남을 수 있는 요소를 갖추고 있습니다. 포트폴리오가 무역 전쟁의 위기를 느끼기 전에 그 이유를 알아보세요.

Simply Wall St의 이 기사는 일반적인 내용을 담고 있습니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트의 예측을 기반으로 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 당사는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대한 의견이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 이메일 editorial-team@simplywallst.com