액솜 테라퓨틱스는 2025년 유망한 임상 시험 소식 이후 더 많은 이익을 얻을 수 있을까요?

• 액솜 테라퓨틱스가 지금 현명한 투자처인지 궁금하신가요? 많은 투자자가 현재 가격이 실제로 어떤 것인지 묻고 있기 때문에 여러분은 혼자가 아닙니다.
• 이 생명공학 주식은 지난 한 주 동안 4.2% 상승했고, 올해 들어서는 54.6%라는 놀라운 상승률을 기록했습니다. 이러한 성과는 성장에 초점을 맞춘 투자자들의 눈길을 사로잡을 것입니다.
• 최근 유망한 임상시험 업데이트와 승인된 치료법의 확장에 대한 소식이 전해지면서 낙관론이 확산되고 Axsome의 주가가 더욱 상승하고 있습니다. 의료계에서는 이러한 최신 개발이 회사의 새로운 시대를 알리는 신호인지 아니면 단기적인 급등에 불과한 것인지에 대한 관심이 집중되고 있습니다.
• 겉으로 보기에 Axsome은 주요 밸류에이션 점검에서 6점 만점에 4점을 받았으며, 이는 여전히 가치가 있을 수 있음을 시사합니다. 다음으로 다양한 밸류에이션 모델이 이 수치를 어떻게 해석하는지 살펴보겠습니다. 또한 이 글의 뒷부분에서 잡음을 차단할 수 있는 훨씬 더 통찰력 있는 방법도 소개합니다.

액솜 테라퓨틱스는 작년에 51.9%의 수익률을 기록했습니다. 다른 제약 업계와 비교하여 어떻게 비교되는지 알아보세요.

접근법 1: 액섬 테라퓨틱스 할인현금흐름(DCF) 분석

현금흐름할인법(DCF) 모델은 미래 현금흐름을 예측하고 이를 현재로 할인하여 기업의 가치를 추정합니다. 이를 통해 현금 창출 잠재력을 기반으로 비즈니스의 가치를 파악할 수 있습니다.

최근 데이터에 따르면 액섬 테라퓨틱스는 작년에 -12억 1,140만 달러의 잉여현금흐름(FCF)을 창출한 것으로 나타났습니다. 이러한 마이너스 출발점에도 불구하고 분석가들의 예측과 모델 추정에 따르면 2029년 12월에는 9억 5,050만 달러에 달할 것으로 예상되는 등 FCF가 빠르게 개선될 것으로 전망됩니다. 10년 동안의 추가 추정치를 보면 연간 FCF는 더 높은 수준으로 상승할 것으로 예상되며, 모두 미국 달러로 환산한 수치입니다.

여기에 사용된 2단계 잉여현금흐름-자본 접근법인 DCF 모델에 따르면 Axsome의 내재가치는 주당 758.62달러입니다. 특히 이 모델은 이 추정 공정 가치보다 82.2% 할인된 가격에 거래되고 있어 현재 주가가 매우 저평가된 것으로 나타났습니다.

결과: 저평가됨

할인된 현금흐름(DCF) 분석에 따르면 Axsome Therapeutics는 82.2% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 종목 또는 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 832개 종목을 더 찾아보세요.

액섬 테라퓨틱스의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근법 2: 액섬 테라퓨틱스 가격 대 매출 비교

액솜 테라퓨틱스와 같이 아직 수익성이 높지 않지만 상당한 매출 성장세를 보이는 기업의 경우, 주가매출(P/S) 비율은 가치 평가에 널리 사용되는 지표입니다. P/S 비율은 투자자가 매출 1달러당 얼마를 지불하고 있는지 측정하는 데 도움이 되므로 아직 성장 단계에 있고 투자 비중이 높은 바이오테크 기업에게 특히 유용합니다.

급격한 매출 확대에 대한 기대와 비즈니스 위험으로 인해 "정상" 또는 적정 P/S 비율이 높아지거나 낮아질 수 있다는 점을 기억하는 것이 중요합니다. 기업이 빠르게 성장할 것으로 예상되는 경우 투자자는 프리미엄을 기꺼이 지불할 수 있으며, 그 결과 멀티플이 높아질 수 있습니다. 반대로 위험이 높거나 성장이 둔화되면 일반적으로 낮은 수치가 정당화됩니다.

액썸은 현재 13.61배의 P/S 비율로 거래되고 있습니다. 참고로 제약 산업 평균은 4.24배, 동종업계 평균은 약 5.96배입니다. 이는 회사가 동종 업계 및 유사 기업 대비 높은 프리미엄을 받고 있음을 시사합니다.

더 자세히 알아보려면 업계 동향과 동종업계 비교뿐만 아니라 Axsome의 고유한 성장 전망, 수익 프로필, 시가총액 및 특정 리스크를 고려한 Simply Wall St의 독점적인 공정 주가 비율 계산을 고려하는 것이 도움이 됩니다. 이러한 접근 방식은 표면적인 멀티플을 넘어 분석에 중요한 뉘앙스를 더합니다. 액섬의 경우, 공정 배율은 15.36배로 현재 주가순자산비율(P/S)보다 약간 높습니다.

실제 P/S 비율과 공정 비율이 매우 비슷하다는 점을 고려할 때, 현재 Axsome은 이 지표에서 상당히 가치 있는 것으로 보입니다.

결과: 권리 정보

PS 비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1410개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 액솜 테라퓨틱스 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니, 이번에는 투자 결정을 내릴 때 더 강력하고 유연한 접근 방식인 내러티브를 소개해드리겠습니다.

내러티브란 미래 매출과 이익과 같은 수치와 회사의 성장, 위험, 업계 동향에 대한 추론이 결합된 회사에 대한 여러분의 이야기를 말합니다. 내러티브는 공식에 의존하는 대신 회사의 실제 상황을 재무 예측에 연결하여 궁극적으로 고유한 관점을 기반으로 공정 가치를 계산합니다.

Simply Wall St의 플랫폼에서는 수백만 명의 투자자가 커뮤니티 페이지에서 내러티브를 사용하여 다양한 관점을 쉽고 간편하게 생성하거나 찾아볼 수 있습니다. 내러티브는 기대치를 수치와 연결하고, 공정 가치가 현재 주가와 어떻게 비교되는지 보여주며, 새로운 뉴스나 결과가 나올 때마다 자동으로 새로 고쳐지기 때문에 특히 유용합니다.

예를 들어, 최근 Axsome Therapeutics에 대한 내러티브에서는 강력한 CNS 파이프라인의 성공과 마진 성장을 예상하여 주당 200달러의 공정가치를 제시했습니다. 반대로 상업적 위험과 경쟁을 고려한 보다 보수적인 전망에서는 공정 가치가 144달러까지 낮아집니다. 이는 투자자마다 동일한 기업을 다양한 방식으로 해석하고 기업의 미래에 대한 리서치와 신뢰도에 따라 각자의 공정가치를 도출할 수 있다는 점을 강조합니다.

액솜 테라퓨틱스에는 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

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