최근 텍사스 프로젝트의 이정표와 가격 변동 이후 미국 희토류의 가치 평가

• 미국 희토류 주식이 정말 저평가된 것인지 아니면 현재 가격이 시장 잡음에 불과한 것인지 궁금하신가요? 여러분은 혼자가 아닙니다. 이 주식의 실제 가치에 대해 많은 소문이 돌고 있습니다.
• 최근 주가는 지난 한 주 동안 15.5% 하락했고, 지난달에는 48.1% 더 가파르게 하락하는 등 롤러코스터를 탔습니다. 그러나 지난 1년 동안 주가는 14.4% 상승했습니다.
• 이러한 움직임 중 일부는 새로운 파트너십 계약과 텍사스에 기반을 둔 희토류 처리 프로젝트의 진전 등 큰 헤드라인을 장식한 이후 나온 것입니다. 이러한 발전은 공급망 테마와 미국의 자원 정책을 면밀히 주시하는 투자자들 사이에서 흥분과 의구심을 불러일으켰습니다.
• 현재 미국 희토류는 밸류에이션 점검에서 6점 만점에 2점을 받았으며, 이는 단 두 가지 영역에서만 저평가되어 있음을 의미합니다. 다음으로 여러 각도에서 가치평가를 분석해 보겠습니다. 이 회사의 진정한 가치를 평가하는 데 더 나은 접근 방식이 무엇인지 살펴보고 싶을 것입니다.

미국 희토류는 밸류에이션 점검에서 2/6점에 불과합니다. 전체 밸류에이션 분석에서 어떤 다른 위험 신호를 발견했는지 확인하세요.

접근법 1: 미국 희토류 할인현금흐름(DCF) 분석

현금흐름할인법(DCF) 모델은 미래 현금흐름을 예측하고 이를 현재 가치로 다시 할인하여 기업의 내재가치를 추정합니다. 이 접근 방식은 현금 창출 능력을 기반으로 기업의 근본적이고 장기적인 전망을 파악하기 때문에 널리 사용됩니다.

USA Rare Earth의 경우 가장 최근에 보고된 잉여현금흐름(FCF)은 마이너스 3,900만 달러로, 현재 회사가 투자에 집중하고 있는 단계를 반영하고 있습니다. 분석가들의 추정에 따르면 향후 몇 년 동안 현금 흐름이 마이너스를 유지하다가 2029년에는 약 1억 2,500만 달러의 예상 FCF를 기록하며 플러스로 전환될 것으로 예상됩니다. 분석가의 예상과 데이터 소스에 의한 추가 추정을 혼합한 예측에 따르면, 2035년에는 FCF가 약 4억 3,800만 달러에 달해 지속적으로 높은 성장세를 보일 것으로 예상됩니다.

이러한 예상치를 사용하여 DCF 모델은 주당 41.40달러의 내재가치를 계산합니다. 이는 현재 거래되는 주가와 비교하면 70.4% 저평가되어 있음을 의미합니다. 이러한 할인은 시장이 회사의 미래 잠재 현금 창출력을 제대로 인식하지 못하고 있음을 시사합니다.

결과: 저평가

할인된 현금흐름(DCF) 분석에 따르면 USA Rare Earth는 70.4% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 종목 목록이나 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 926개 종목을 더 찾아보세요.

미국 희토류의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근 방식 2: 미국 희토류 가격과 장부 비교

금속 및 광업과 같이 자원 집약적인 산업에 속한 기업의 경우, 주가순자산비율(P/B)이 적절한 가치 평가 척도로 간주되는 경우가 많습니다. 이 비율은 회사 주식의 시장 가격과 자산의 장부가를 비교하는 것으로, 자산이 명확하고 유형적인 가치를 지닌 비즈니스에 특히 유용합니다.

성장 기대치와 리스크는 "정상" 또는 "적정" P/B 비율을 정의하는 데 중요한 역할을 합니다. 성장 전망이 높거나 위험이 낮은 기업은 더 높은 배수를 요구하는 경향이 있는 반면, 상당한 불확실성에 직면한 기업은 장부 가치보다 할인된 가격에 거래될 수 있습니다.

현재 미국 희토류는 -26.81배의 P/B 비율로 거래되고 있습니다. 이에 비해 금속 및 광산업 평균은 약 2.01배이며, 피어 그룹은 -8.14배입니다. 이러한 수치는 USA Rare Earth의 장부가치가 해당 섹터 및 유사 기업 대비 시장에서 크게 할인되고 있음을 시사합니다.

Simply Wall St의 "공정 비율"이 바로 여기에 적용됩니다. 이 지표는 광범위한 산업 또는 동종업계 비교에 의존하는 대신, 미국 희토류의 고유한 성장 전망, 위험 요소, 이익률, 시가총액, 특정 산업 특성을 고려하여 벤치마크를 맞춤화합니다. 이러한 요소를 고려함으로써 공정 비율은 이 주식의 공정 가치를 보다 정확하게 평가할 수 있습니다.

미국 희토류의 P/B 배수를 공정 비율과 비교하면 상당한 차이가 있으며, 이는 시장이 자산 관점에서 회사의 실제 가치를 지나치게 비관적으로 평가하고 있을 수 있음을 나타냅니다.

결과: 저평가

PB 비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1427개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 미국 희토류 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 언급했습니다. 내러티브에 대해 소개해드리겠습니다. 내러티브는 단순히 수치와 회사의 미래에 대한 해석을 연결하여 회사에 대한 나만의 이야기입니다. 내러티브를 사용하면 과거 비율에만 의존하는 대신 미국 희토류에 대한 전망을 매출, 이익, 마진에 대한 맞춤형 예측에 연결한 다음 가정을 기반으로 한 공정 가치를 확인할 수 있습니다.

수백만 명이 의견을 제공하는 커뮤니티 페이지에서 모든 투자자가 내러티브를 쉽고 간편하게 사용할 수 있습니다. 내러티브는 공정 가치를 최신 시장 가격과 지속적으로 비교하고 뉴스나 수익이 발생하면 즉시 업데이트하여 매수 또는 매도 결정을 내릴 수 있도록 지원합니다.

예를 들어, 일부 내러티브 투자자들은 성장과 위험에 대한 서로 다른 관점을 반영하여 미국 희토류의 공정가치를 주당 88달러까지 높게 예상한 반면, 다른 투자자들은 15달러까지 낮게 보고 있습니다. 내러티브는 인사이트를 실제 수치로 전환하여 보다 현명하고 개인화된 투자 결정을 내릴 수 있도록 도와줍니다.

미국 희토류에 대해 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

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