엑손 모빌의 퍼미안 딜은 2025년 가격 상승 속에서 기회를 창출할까요?

• 엑손 모빌 주식이 현명한 거래인지 아니면 비싼 베팅인지 고민 중이신가요? 모든 투자자들이 지금 같은 질문을 하고 있기 때문에 여러분은 혼자가 아닙니다.
• 주가는 지난주에 3.0%, 지난 한 달 동안 5.9% 상승하여 올해 들어 지금까지 9.2% 상승했습니다. 이는 주식의 잠재력에 대한 심리가 변화하고 있음을 암시합니다.
• 엑손 모빌은 최근 저탄소 에너지에 대한 지속적인 추진과 페르미안 분지에서의 주요 계약으로 화제가 되었습니다. 많은 사람들은 이러한 움직임이 장기적인 성장 스토리를 재편하고 있다고 보고 있습니다. 이러한 발전은 의심할 여지없이 투자자의 신뢰에 영향을 미쳤으며 최근 가격 움직임의 일부를 설명할 수 있습니다.
• 가치 체크리스트에서 엑손 모빌은 저평가로 6점 만점에 4점을 받았는데, 이는 강력한 결과이지만 이야기의 일부분만 알려줍니다. 밸류에이션의 진정한 예술은 다음 섹션에서 여러분을 놀라게 할 것입니다.

엑손 모빌은 작년에 0.8%의 수익률을 기록했습니다. 이 수치가 다른 석유 및 가스 산업과 어떻게 비교되는지 알아보세요.

접근법 1: 엑손 모빌 할인 현금흐름(DCF) 분석

현금흐름할인법(DCF) 모델은 미래 현금흐름을 추정하고 이를 현재의 달러로 다시 할인하여 기업의 내재가치를 추정합니다. 이 접근 방식은 장기적인 잉여현금흐름 창출 능력을 기반으로 엑슨모빌의 가치를 파악할 수 있는 인사이트를 제공합니다.

현재 엑손 모빌은 281억 달러의 잉여현금흐름을 보고하고 있습니다. 애널리스트들은 5년 동안의 성장 추정치를 제공하며, 그 이후에는 장기적인 가정을 사용하여 예측을 확장합니다. 현재 예측에 따르면 2029년까지 엑손 모빌의 잉여현금흐름은 약 447억 달러로 증가할 것으로 예상되며, 향후 10년간 더 성장할 것으로 추정됩니다.

2단계 잉여현금흐름을 자본에 적용하는 DCF 분석에서는 주당 289.17달러의 내재가치를 계산합니다. 이 수치는 주식이 추정 공정 가치에 비해 59.5% 할인된 가격에 거래되고 있음을 의미하며 현재 가격에서 상당한 저평가가 이루어지고 있음을 시사합니다.

요약하면, 현금 흐름 전망과 결과 모델을 통해 엑손 모빌은 내재가치를 추구하는 사람들에게 매력적인 가격대를 형성하고 있음을 알 수 있습니다.

결과: 저평가

할인현금흐름(DCF) 분석에 따르면 엑손 모빌은 59.5% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 종목 목록이나 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 878개 종목을 더 찾아보세요.

이 엑손 모빌의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근법 2: 엑손 모빌의 가격과 수익 비교

주가수익비율(PE)은 엑손 모빌과 같은 수익성 높은 기업에서 널리 사용되는 가치 평가 도구입니다. 이는 기업의 현재 주가와 수익 성과를 연결합니다. 기업의 수익이 안정적이고 예측 가능한 경우, PE 배수는 투자자가 수익 1달러당 합당한 금액을 지불하고 있는지 평가하는 데 유용한 기준을 제공합니다.

성장 전망과 리스크는 모두 "정상적인" 주가수익비율을 결정하는 데 중요한 역할을 합니다. 예상 수익 성장률이 높거나 비즈니스 위험이 낮으면 일반적으로 더 높은 주가수익비율을 정당화하지만, 불확실성이나 정체가 발생하면 그 비율은 낮아질 수 있습니다. 투자자는 이러한 역학 관계를 기업 및 산업별 추세와 비교하여 주식이 싸게 보이는지 비싸게 보이는지 판단합니다.

엑손 모빌의 최근 주가수익비율은 16.5배로, 석유 및 가스 산업 평균 13.5배, 피어 그룹 평균 22.7배에 비해 높은 수준입니다. 표면적으로 볼 때, 이는 엑손이 더 매력적인 가격대의 동종업체와 섹터 평균 사이에 위치한다는 의미이며, 시장이 엑손의 강점과 잠재적 위험을 모두 보고 있음을 시사합니다.

수익 성장, 마진, 리스크, 상대적 규모 등 기업별 요인을 고려하는 월스트리트의 독자적인 '공정 비율' 모델에 따르면 Exxon Mobil의 공정 주가수익비율은 22.7배입니다. 동종 기업이나 업계와의 기본적인 비교와 달리, 공정 비율은 에너지 부문 내 성장 잠재력과 입지를 반영하여 Exxon Mobil의 고유한 비즈니스 프로필에 맞춰 조정됩니다.

엑손 모빌의 현재 주가수익비율이 공정 비율보다 현저히 낮기 때문에 이 지표에서는 주식이 저평가되어 있다는 것을 알 수 있습니다. 투자자들은 회사의 펀더멘털이 정당하다고 판단되는 수준보다 할인된 가격에 주식을 매수할 수 있는 기회를 얻고 있는 것입니다.

결과: 저평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1403개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 엑손 모빌 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니 이제 내러티브에 대해 소개해 드리겠습니다. 내러티브는 단순한 목표주가 이상의 의미로, 미래 매출, 수익, 마진 등의 관점과 가정을 재무 예측에 연결한 다음 공정가치 추정치와 직접 연결하여 구축한 Exxon Mobil에 대한 나만의 스토리입니다.

내러티브는 수치와 회사의 실제 스토리 사이의 간극을 메워주고, 엑손 모빌의 가치가 특정 금액이라고 생각하는 이유와 새로운 프로젝트 또는 시장 변화와 같은 요인이 그 가치에 어떤 영향을 미칠 수 있는지 설명할 수 있는 프레임워크를 제공합니다. Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 모든 투자자가 간단하고 쉽게 액세스할 수 있으므로 수백만 명이 다양한 관점을 제시하고 비교할 수 있습니다.

내러티브를 사용하면 계산된 공정 가치를 실시간 시장 가격과 비교하여 엑손 모빌의 현재 주가가 할인된 가격인지 아니면 비싸게 보이는지 빠르게 확인할 수 있습니다. 뉴스나 새로운 수익이 발표되면 내러티브가 동적으로 업데이트되므로 새로운 상황이 발생할 때마다 투자 관점을 최신 상태로 유지할 수 있습니다.

예를 들어, 한 내러티브는 엑손 모빌의 혁신과 시너지 효과로 인해 주당 132달러의 공정 가치를 추정하는 반면, 다른 내러티브는 보다 공격적인 가이아나 성장 전망과 높은 장기 마진을 근거로 174달러로 설정합니다. 이는 서로 다른 가정이 얼마나 다양하면서도 논리적으로 구조화된 투자 스토리를 만들어내는지 보여줍니다.

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