주요 인사이트
- 스티펠 파이낸셜은 6월 5일에 연례 총회를 개최합니다.
- 론 크루제브스키 CEO의 총 보수는 미화 200,000달러입니다.
- 총 보수는 업계 평균보다 64% 높은 수준입니다.
- 지난 3년간 스티펠 파이낸셜의 주당순이익은 3.0% 감소한 반면, 지난 3년간 총 주주 수익률은 21%였습니다.
지난 몇 년간 스티펠 파이낸셜 (NYSE:SF)의 주가가 긍정적으로 성장했음에도 불구하고 주당 순이익 증가율은 투자자들의 기대에 미치지 못해 주가에 다른 요인이 작용하고 있을 수 있다는 분석이 제기되고 있습니다. 다가오는 6월 5일 주주총회는 주주들이 이사회의 관심을 끌 수 있는 우려 사항을 제기할 수 있는 기회가 될 수 있습니다. 또한 향후 회사 실적에 영향을 미칠 수 있는 CEO 및 임원 보수를 포함한 회사 결의에 대해 의결권을 행사함으로써 경영진에 영향을 미칠 수 있는 기회이기도 합니다. 저희가 수집한 정보에 따르면 주주들은 회사가 눈에 띄는 개선을 보일 때까지 CEO 보수를 인상하는 데 신중을 기해야 한다고 생각합니다.
론 크루제브스키의 총 보수는 동종업계의 다른 기업과 어떻게 비교되나요?
데이터에 따르면 Stifel Financial의 시가총액은 82억 달러이며, 2023년 12월까지의 연간 총 CEO 보수는 1300만 달러로 보고되었습니다. 이는 전년 대비 3.2%라는 상당히 소폭 증가한 수치입니다. 이 분석은 총 보수에 초점을 맞춘 것이지만, 급여 부분이 미화 20만 달러로 더 낮다는 점을 인정할 필요가 있습니다.
비교를 위해 시가총액이 40억 달러에서 120억 달러 사이인 미국 자본시장 업계의 다른 기업들의 총 CEO 보수 중간값은 미화 810만 달러였습니다. 따라서 분석 결과, Stifel Financial Corp.는 업계 중앙값보다 높은 보수를 Ron Kruszewski에게 지급하는 것으로 나타났습니다. 또한, 론 크루제브스키는 자신의 이름으로 1억 6백만 달러 상당의 스티펠 파이낸셜 주식을 직접 보유하고 있어 회사에 대한 개인적 지분도 상당하다는 것을 알 수 있습니다.
| 구성 요소 | 2023 | 2022 | 비율 (2023년) |
| 급여 | US$200k | US$200k | 2% |
| 기타 | US$13m | US$13m | 98% |
| 총 보상금 | US$13m | US$13m | 100% |
업계 기준으로 보면 총 보수의 거의 10%가 급여이고 나머지 90%는 기타 보수입니다. 흥미로운 점은 조사 대상 기간인 1년 동안 비급여 보상에 비해 급여가 적은 금액을 론 크루제브스키에게 지급하는 파격적인 방식을 선택했다는 점입니다. 총 보수가 비급여 혜택에 치우쳐 있다는 것은 CEO 보수가 회사 성과에 연동되어 있다는 것을 의미합니다.
스티펠 파이낸셜의 성장 수치 살펴보기
는 지난 3년 동안 주당 순이익이 매년 3.0%씩 감소했습니다. 이후 12개월의 수익은 이전 기간과 거의 동일했습니다.
전반적으로 이는 주주들에게 그다지 긍정적인 결과는 아닙니다. 또한 수익이 평탄하다는 점도 인상적이지 않습니다. 이러한 요인들은 비즈니스 성과가 CEO의 고액 연봉을 정당화할 수 없음을 시사합니다. 앞으로 회사의 향후 수익에 대한 애널리스트 예측에 대한 이 무료 시각적 보고서를 확인해 보시기 바랍니다.
Stifel Financial Corp. 좋은 투자였나요?
3년간 총 21%의 주주 수익률을 기록한 Stifel Financial Corp. 주주들은 일반적으로 상당히 만족할 것입니다. 하지만 CEO 보수가 중간값을 훨씬 초과하는 것을 선호하지 않을 것입니다.
요약하면...
스티펠 파이낸셜은 주로 비급여 혜택을 통해 CEO에게 보상을 제공합니다. 주주들이 상당한 수익을 거둔 것은 사실이지만, 수익 성장이 부족하다는 점을 간과하기 어렵고 이러한 수익이 계속될지 의문이 듭니다. 다가오는 주주총회에서 주주들은 CEO 보수와 관련된 우려 사항을 포함하여 이사회와 논의하고 이사회의 계획이 향후 실적을 개선할 가능성이 있는지 평가할 기회를 갖게 될 것입니다.
CEO 보수에 주의를 기울이는 것도 중요하지만, 투자자는 비즈니스의 다른 요소도 고려해야 합니다. 그래서 저희는 조사를 통해 투자하기 전에 알아두어야 할 스티펠 파이낸셜의 두 가지 경고 신호를 확인했습니다.
물론 다른 종목을 살펴보면 환상적인 투자처를 찾을 수도 있습니다. 그러니 이 무료 관심 기업 목록을 살펴보세요.
가치 평가는 복잡하지만, 저희는 이를 단순화하고자 합니다.
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