최근 스마트 빌딩 파트너십 소식을 접한 지금이 하니웰에게 적절한 시기일까요?

지금이 하니웰 인터내셔널로 이직할 적기인지 궁금하신가요? 여러분은 혼자가 아닙니다. 지난 한 주 동안 2.5% 상승하고 지난달에는 3.0% 오르는 등 주가가 다시 상승세를 보이면서 전 세계 투자자들이 이 거대 산업에 주목하고 있습니다. 하지만 자세히 들여다보면 하니웰 주가는 여전히 올해 들어 4.9% 하락한 상태이며, 일부에서는 이것이 기회인지 우려의 신호인지에 대해 고민하고 있습니다.

이러한 움직임의 배경에는 최근의 헤드라인이 하니웰의 전망을 새롭게 조명하고 있습니다. 최근 스마트 빌딩 기술 파트너십을 발표하고 지속 가능성 이니셔티브에 중점을 두면서 글로벌 트렌드에 부합하는 부문의 성장 잠재력을 암시하며 투자자들의 관심을 끌었습니다. 획기적인 소식은 아니지만 이러한 발전은 하니웰의 장기적인 변화와 잠재적인 위험 보상 프로필에 대한 진화하는 이야기에 힘을 실어주고 있습니다.

가치에 대한 빠른 판단을 원하신다면, 현재 Honeywell은 6점 만점에 2점을 받고 있으며, 이는 우리가 사용하는 6가지 점검 항목 중 2가지 항목에서 저평가된 것으로 보입니다. 하지만 이것이 실제로 무엇을 의미할까요? 다음에서는 각 밸류에이션 접근 방식과 그 수치가 어떻게 누적되는지 자세히 살펴보겠습니다. 그리고 진정한 '공정 가치'를 이해하는 데 진정으로 집중하고 있다면, 이 글의 마지막에 놓치고 싶지 않을 더 스마트하고 전체적인 방법이 있으니 계속 읽어보세요.

하니웰 인터내셔널은 가치 평가에서 2/6점에 불과했습니다. 전체 밸류에이션 분석에서 어떤 다른 위험 신호를 발견했는지 확인하세요.

접근법 1: 하니웰 인터내셔널 할인 현금흐름(DCF) 분석

할인 현금흐름(DCF) 모델은 기업의 미래 현금흐름을 예측하고 이를 다시 현재 가치로 할인하여 기업의 내재가치를 추정합니다. Honeywell International의 경우, 이는 향후 몇 년 동안 비즈니스가 창출할 수 있는 예상 현금을 평가하고 그 현금이 현재 달러로 얼마의 가치가 있는지를 결정하는 것을 의미합니다.

현재 Honeywell은 약 62억 9,000만 달러의 잉여현금흐름(FCF)을 보고하고 있습니다. 분석가들은 2029년까지 연간 FCF 성장을 예상하고 있으며, Simply Wall St는 그 이후의 수치를 추정하고 있습니다. 구체적으로 2029년까지 FCF가 72억 9,000만 달러까지 증가할 수 있다는 예측이 있습니다. 5년 후, 추가 현금 흐름 예측은 2035년까지 연장되며, 가장 먼 시점의 추정치는 약 85억 5,000만 달러(모두 미화 기준)에 달할 것으로 예상됩니다.

2단계 잉여현금흐름-자본 모델을 사용한 DCF 방식에 따르면 하니웰의 내재가치는 주당 212.22달러로 추정됩니다. 이는 현재 주가와 비교했을 때 약 1.0% 고평가된 것으로, 매우 적은 마진입니다.

결과: 권리 정보

하니웰 인터내셔널의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

Simply Wall St는 매일 전 세계 모든 주식에 대한 가치 분석을 수행합니다(하니웰 인터내셔널의 가치 분석 확인). 전체 계산 결과를 모두 보여줍니다. 관심 목록 또는 포트폴리오에서 결과를 추적하고 변경 시 알림을 받을 수 있습니다.

접근 방식 2: 하니웰 인터내셔널 주가 대비 수익(PE)

주가수익비율(PE)은 기업의 수익과 현재 주가 사이의 관계에 초점을 맞추기 때문에 수익성 있는 기업을 평가하는 데 선호되는 지표입니다. 투자자에게 주가수익비율은 시장이 하니웰 인터내셔널의 수익 1달러당 얼마를 지불할 의향이 있는지를 직관적으로 보여줍니다.

다양한 요인이 "정상" 또는 "공정한" 주가수익비율에 영향을 미칩니다. 성장 전망이 높거나 리스크가 낮은 기업일수록 주가수익비율이 높은 반면, 성장이 더디거나 불확실성이 높은 기업일수록 낮은 배수로 거래되는 경향이 있습니다. 따라서 주가수익비율을 단독으로 판단하기보다는 이러한 기본 역학 관계의 맥락에서 판단하는 것이 중요합니다.

하니웰 인터내셔널은 현재 22.2배의 주가수익비율에 거래되고 있습니다. 이는 인더스트리 산업 평균인 12.8배를 크게 상회하지만, 피어 그룹 평균인 28.6배보다는 낮습니다. 하니웰의 수익 성장 전망, 이익 마진, 리스크 프로파일, 산업 역학, 시가총액 등의 주요 요소를 고려한 월가의 '공정 주가수익비율'을 적용하면 하니웰의 맞춤형 벤치마크는 27.8배에 이릅니다.

공정 비율은 기업별 강점과 리스크를 하나의 실행 가능한 벤치마크로 통합하기 때문에 단순히 업계 또는 동종 업계와 비교하는 것보다 더 통찰력 있는 척도입니다. 따라서 고유한 맥락에서 주식의 가치가 어떻게 평가되어야 하는지를 보다 정확하게 파악할 수 있습니다.

하니웰의 현재 주가수익비율은 22.2배, 주가순자산비율은 27.8배로 수익에 기반한 공정가치보다 약간 낮은 수준에서 거래되고 있습니다. 이는 시장이 장기적인 성장 및 수익성 프로필에 비해 Honeywell을 할인하고 있을 수 있음을 시사합니다.

결과: 저평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 기업을 찾아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 하니웰 인터내셔널 내러티브 선택하기

앞서 가치 평가를 이해하는 더 스마트하고 총체적인 방법이 있다고 언급했는데, 바로 내러티브가 여기에 해당합니다. 내러티브는 투자자가 기업에 대한 자신만의 스토리나 관점을 간단하고 직관적으로 파악할 수 있는 방법입니다. 단순히 수치에만 초점을 맞추는 것이 아니라 Honeywell International의 미래 매출, 수익, 마진에 대한 전망을 구체적이고 개인화된 공정 가치와 연결시키는 것입니다.

내러티브는 투자 관점을 재무 예측에 고정시켜 공정 가치 추정치를 도출하는 방식으로 작동합니다. 이 접근 방식은 투자 결정을 훨씬 더 투명하고 설명하기 쉽게 만듭니다. Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 이미 수백만 명의 투자자가 자신의 내러티브를 공유하고 있으며, 이 도구는 초보자든 숙련된 투자자든 누구나 강력하고 쉽게 이용할 수 있습니다.

내러티브를 사용하면 정적인 비율이나 합의 목표에만 의존하지 않고 자신의 공정 가치를 Honeywell International의 현재 가격과 직접 비교할 수 있습니다. 이를 통해 향후 전개될 상황에 따라 매수 또는 매도 시점을 정확히 파악할 수 있습니다. 내러티브는 뉴스 속보나 새로운 회사 실적이 발표되면 자동으로 업데이트되므로 항상 가장 관련성 높은 정보를 반영합니다.

예를 들어, 어떤 투자자는 구조조정으로 미래 성장이 가능하다면 Honeywell의 가치가 290달러까지 올라갈 것으로 예상하는 반면, 다른 투자자는 어려움을 인식하고 목표를 203달러로 낮게 설정합니다. 내러티브를 통해 스토리의 주도권을 잡을 수 있습니다.

하니웰 인터내셔널의 경우, 두 가지 주요 하니웰 인터내셔널 내러티브의 미리 보기를 통해 쉽게 이해할 수 있습니다:

• 하니웰 인터내셔널 불 케이스

  공정 가치: $248.54

  현재 가격은 이 공정가치보다 약 13.7% 낮습니다.

  예상 수익 성장률: 4.18%

  • 세 개의 집중된 회사로 분리되면 가치를 창출하고 장기적인 성장을 촉진하여 수익과 마진 모두에 도움이 될 것으로 예상됩니다.
  • 전략적 인수와 LNG 및 데이터 센터와 같은 고성장 분야로의 진출은 운영 안정성과 수익성을 향상시킬 것으로 예상됩니다.
  • 주요 리스크는 경제 및 지정학적 불확실성과 분리 과정에서 발생할 수 있는 실행상의 어려움으로, 단기적인 실적에 압박을 줄 수 있습니다.
• 🐻 하니웰 인터내셔널 베어 케이스

  공정 가치: $203.00

  현재 주가는 이 공정가치보다 약 5.6% 높은 수준입니다.

  예상 수익 성장률: 3.67%

  • 관세 압박과 무역 패턴의 변화는 마진을 압박하고 수익 성장을 저해할 가능성이 높습니다.
  • 3개 회사로 분리되면 높은 일회성 비용으로 인해 상당한 실행 위험과 단기적인 수익 문제가 발생할 수 있습니다.
  • 수익과 이해관계자 가치 제고를 위한 전략적 조치이지만, 글로벌 수요가 흔들릴 경우 낙관적인 시장 기대치가 완전히 정당화되지 않을 수 있습니다.

하니웰 인터내셔널에 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 나만의 내러티브를 작성하여 커뮤니티에 알려주세요!

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