성안소재(KRX:011300) 주가는 최근 한 달 동안 26% 가량 하락하며 최근의 견조한 실적을 상당 부분 반전시켰습니다. 장기 주주들에게 지난 한 달은 53%의 주가 하락을 기록하며 잊을 수 없는 한 해를 마감했습니다.
주가가 크게 하락했지만, 국내 럭셔리 업계 절반에 가까운 기업의 주가순자산비율(P/S)이 0.4배 미만인 점을 감안하면 성안소재가 2.4배에 달하는 주가순자산비율(P/S)로 조사할 가치가 없는 종목이라고 생각해도 용서받을 수 있습니다. 하지만 P/S가 높은 데에는 이유가 있을 수 있으며, 그 이유가 정당한지 확인하려면 추가 조사가 필요합니다.
성안머티리얼즈의 P/S는 주주에게 무엇을 의미할까요?
예를 들어, 작년에 성안 머티리얼즈의 수익이 악화되었는데, 이는 전혀 이상적이지 않습니다. 아마도 시장에서는 이 회사가 가까운 시일 내에 다른 업계를 능가하는 실적을 낼 수 있다고 믿기 때문에 P/S 비율이 높게 유지되고 있는 것 같습니다. 그렇지 않다면 기존 주주들은 주가의 생존 가능성에 대해 상당히 불안해할 수 있습니다.
성안머티리얼즈에 대한 애널리스트 추정치는 없지만, 데이터가 풍부한 이 무료 비주얼라이제이션을 통해 회사의 수익, 매출 및 현금 흐름에 대해 살펴볼 수 있습니다.성안머티리얼즈의 향후 매출 성장이 충분히 예측되나요?
성안머티리얼즈만큼 높은 주가수익비율을 볼 수 있는 유일한 경우는 회사의 성장이 업계를 능가하는 궤도에 올랐을 때입니다.
돌이켜보면, 작년에는 회사의 수익이 23% 감소하는 실망스러운 결과를 가져왔습니다. 이는 지난 3년 동안 총 매출이 76% 감소하면서 장기적으로도 수익이 감소했음을 의미합니다. 따라서 주주들은 중기적인 수익 성장률에 대해 낙담했을 것입니다.
회사와는 대조적으로 나머지 업계는 내년에 6.9% 성장할 것으로 예상되어 회사의 최근 중기 매출 감소를 실감할 수 있습니다.
이를 고려할 때 성안소재의 주가순자산비율(P/S)이 다른 기업들보다 높다는 점은 놀랍습니다. 분명히 이 회사의 많은 투자자들은 최근의 주가보다 훨씬 더 낙관적이며 어떤 가격에도 주식을 놓지 않으려는 것 같습니다. 최근 마이너스 성장률에 더 부합하는 수준으로 P/S가 하락할 경우 기존 주주들이 향후 실망할 가능성이 매우 높습니다.
성안소재의 주가순자산비율은 투자자에게 어떤 의미가 있을까요?
최근 주가에 대해 똑같이 말할 수는 없지만 성안소재의 P/S는 여전히 어느 정도 상승하고 있습니다. 매출 대비 주가순자산비율은 특정 산업 내에서 가치를 측정하는 척도가 아니라는 주장도 있지만, 강력한 기업 심리 지표가 될 수 있습니다.
성안소재는 최근 매출이 중기적으로 감소하고 있기 때문에 현재 예상보다 훨씬 높은 P/S에서 거래되고 있음을 확인했습니다. 수익이 감소하면 투자자들의 심리가 악화될 가능성이 매우 높기 때문에 P/S는 우리가 예상한 수준으로 돌아올 수 있습니다. 최근의 중기 수익 추세가 지속된다면 기존 주주들의 투자에 상당한 위험을 초래할 수 있으며, 잠재적인 투자자들은 현재 주식 가치를 받아들이는 데 어려움을 겪을 것입니다.
또한 고려해야 할 다른 중요한 위험 요소가 있으며 여기에 투자하기 전에 알아야 할 성안 재료에 대한 3 가지 경고 신호 (1 개는 우리와 너무 잘 어울리지 않습니다!)를 발견했습니다.
처음 접하는 아이디어가 아니라 훌륭한 회사를 찾는 것이 중요합니다. 따라서 수익성 증가가 훌륭한 기업에 대한 여러분의 생각과 일치한다면, 최근 수익이 크게 성장하고 주가수익비율(P/E)이 낮은 흥미로운 기업 목록을 무료로 살펴보세요 .
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