에스큐브(코스닥:050120)의 27% 주가 상승이 말해주지 않는 것들

이미 강세를 보이고 있는 에스큐브( 코스닥:050120 ) 의 주가는 지난 30일 동안 27% 상승했다 .(코스닥:050120) 주가는 지난 30일 동안 27% 상승하며 강세를 보이고 있습니다. 장기 주주들은 최근 반등 이후 1년 동안 거의 보합세를 보였기 때문에 주가 회복에 감사할 것입니다.

주가 반등 이후 국내 레저업종 기업의 거의 절반이 주가매출비율(이하 "P/S")이 0.5배 미만인 상황에서, 2.2배의 P/S 비율을 가진 에스큐브를 리서치할 가치가 없는 주식으로 간주할 수도 있습니다. 하지만 P/S가 이렇게 높은 이유가 있을 수 있으므로 액면 그대로 받아들이는 것은 현명하지 않습니다.

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ES Cube의 최근 실적은 어떤가요?

예를 들어, ES Cube의 수익이 감소함에 따라 최근 재무 성과가 좋지 않았다고 생각해보십시오. 많은 사람들이 향후에도 여전히 대부분의 다른 회사를 능가할 것으로 예상하고 있으며, 이로 인해 P/S가 붕괴되는 것을 막고 있을 수 있습니다. 그러나 그렇지 않다면 투자자들은 주식에 너무 많은 돈을 지불하게 될 수도 있습니다.

애널리스트의 예측은 없지만 ES Cube의 수익, 매출 및 현금 흐름에 대한무료 보고서를 확인하여 최근 추세가 회사의 미래를 어떻게 설정하고 있는지 확인할 수 있습니다.

수익 예측이 높은 P/S 비율과 일치하나요?

높은 P/S 비율을 정당화하기 위해서는 ES Cube가 업계를 뛰어넘는 인상적인 성장세를 보여야 합니다.

먼저 지난 한 해를 되돌아보면, 지난해 매출 성장률은 74%라는 실망스러운 감소세를 기록해 기대에 부풀어 있을 만한 수준은 아니었습니다. 그 결과 3년 전과 비교했을 때 매출도 전체적으로 69% 감소했습니다. 따라서 주주들은 중기적인 매출 성장률에 대해 낙담했을 것입니다.

이러한 중기 매출 궤적을 업계 전반의 1년 성장률 전망치인 8.6%와 비교해보면 좋지 않은 모습이라는 것을 알 수 있습니다.

이 정보를 통해 ES Cube가 업계보다 높은 주가순자산비율(P/S)로 거래되고 있다는 점이 우려스럽습니다. 분명히 이 회사의 많은 투자자들은 최근의 상황보다 훨씬 더 강세를 보이고 있으며 어떤 가격에도 주식을 놓지 않으려는 것 같습니다. 최근 마이너스 성장률에 더 부합하는 수준으로 P/S가 하락한다면 기존 주주들이 향후 실망할 가능성이 매우 높습니다.

핵심 요점

ES 큐브의 주가가 크게 반등하면서 회사의 주가순자산비율이 크게 상승했습니다. 주가매출비율의 힘은 주로 가치 평가 수단이라기보다는 현재의 투자자 심리와 미래 기대치를 측정하는 데에 있다고 할 수 있습니다.

ES큐브를 조사한 결과, 중기적으로 매출이 감소하더라도 업계가 성장할 것이라는 점을 감안하면 예상만큼 낮은 주가순자산비율을 기록하지는 않을 것으로 보입니다. 매출이 역성장하고 업계 전망치를 하회하는 것을 보면 주가 하락 가능성이 매우 현실적이라고 생각하여 P/S를 다시 합리적인 영역으로 끌어올렸습니다. 최근의 중기적 상황이 개선되지 않는 한, 회사의 주주들에게 힘든 시기가 이어질 것으로 예상해도 틀리지 않을 것입니다.

또한 ES Cube에서 발견한 경고 신호 1가지에 대해서도 알아두어야 합니다.

처음 접하는 아이디어가 아니라 훌륭한 회사를 찾는 것이 중요합니다. 따라서 수익성 증가가 훌륭한 기업에 대한 생각과 일치한다면, 최근 수익이 크게 성장하고 주가수익비율(P/E)이 낮은 흥미로운 기업 목록을 무료로 살펴보세요.

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