켄코아 항공 우주 공사 (코스닥 : 274090)의 가격은 수익과 조화를 이루지 못합니다.

현재 켄코아에어로스페이스 (코스닥:274090)의 주가매출비율(이하 "P/S")이 1.2배인 것은 국내 항공우주 및 방위산업 기업의 평균 P/S가 1.7배 정도인 것을 감안하면 상당히 "중간 수준"이라고 해도 과언이 아닙니다. 하지만 투자자가 뚜렷한 기회를 놓치거나 큰 비용을 초래하는 실수를 범할 수 있으므로 설명 없이 단순히 P/S를 무시하는 것은 현명하지 않습니다.

켄코아에어로스페이스에 대한 최신 분석 보기

켄코아에어로스페이스의 P/S는 주주에게 무엇을 의미할까?

켄코아에어로스페이스는 최근 대부분의 다른 회사보다 매출 성장률이 낮기 때문에 더 잘할 수 있습니다. 한 가지 가능성은 투자자들이 이 부진한 수익 실적이 곧 개선될 것이라고 생각하기 때문에 P/S 비율이 적정 수준일 수 있다는 것입니다. 그렇지 않다면 이런 종류의 성장 프로필을 가진 회사에 대해 상대적으로 높은 가격을 지불하고 있는 것입니다.

애널리스트들이 켄코아 에어로스페이스의 미래를 업계와 비교했을 때 어떻게 생각하는지 궁금하신가요? 그렇다면 무료 보고서를 읽어보세요.

매출 성장 지표는 P/S에 대해 무엇을 알려줄까요?

켄코아 에어로스페이스의 P/S 비율은 보통 수준의 성장이 예상되는 회사에서 흔히 볼 수 있는 수치이며, 중요한 것은 업계와 비슷한 수준의 실적을 달성한다는 것입니다.

지난 한 해를 돌이켜보면 회사 매출은 7.7%라는 준수한 증가율을 기록했습니다. 이는 지난 3년 동안 총 140%의 매출 증가를 보인 우수한 기간에 힘입은 것입니다. 따라서 주주들은 이러한 중기적인 매출 성장률을 확실히 환영했을 것입니다.

미래로 눈을 돌려, 이 회사를 담당하는 유일한 애널리스트의 추정에 따르면 내년에는 매출이 31% 성장할 것으로 예상됩니다. 이는 업계 전반의 성장률 전망치인 82%보다 상당히 낮은 수치입니다.

이런 점을 고려할 때 켄코아 에어로스페이스의 주가수익비율이 다른 대부분의 기업과 비슷한 수준이라는 점이 궁금합니다. 대부분의 투자자는 상당히 제한된 성장 기대치를 무시하고 주식에 대한 노출 비용을 기꺼이 지불하는 것 같습니다. 이 수준의 매출 성장은 결국 주가에 부담을 줄 가능성이 높기 때문에 이러한 가격을 유지하기는 어려울 것입니다.

주요 시사점

매출 대비 주가 비율은 특정 산업 내에서 가치를 측정하는 데 있어 열등한 지표라는 주장도 있지만, 강력한 비즈니스 심리 지표가 될 수 있습니다.

켄코아 에어로스페이스의 매출 전망에 대한 애널리스트들의 예측을 살펴본 결과, 예상보다 낮은 매출 전망이 P/S에 부정적인 영향을 미치지는 않는 것으로 나타났습니다. 업계에 비해 상대적으로 수익 전망이 약한 기업의 경우 주가가 하락할 위험이 있어 적정 주가수익비율이 낮아지는 것으로 보입니다. 이로 인해 주주들의 투자가 위험에 처하고 잠재적 투자자들은 불필요한 프리미엄을 지불할 위험에 처하게 됩니다.

항상 위험에 대해 생각해야 합니다. 예를 들어, 켄코아 에어로스페이스에 대해 알아두어야 할 경고 신호를 한 가지 발견했습니다.

이러한 위험 때문에 켄코아 에어로스페이스에 대한 의견을 재고하게 된다면 대화형 우량주 목록을 살펴보고 다른 종목에 대한 아이디어를 얻으세요.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대해 궁금한 점이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 편집팀 (at) simplywallst.com으로 이메일을 보내주세요.

이 기사는 Simply Wall St에서 작성한 일반적 성격의 글입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트의 예측에 기반한 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 저희는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.