새로운 투자 파트너십과 최근 가격 변동 후 브룩필드 자산 관리 평가하기

• 현재 브룩필드 자산 관리가 저렴한지 궁금하신가요? 여러분은 혼자가 아닙니다. 많은 투자자가 지금이 매수 적기인지 확인하기 위해 이 금융 대기업을 주시하고 있습니다.
• 지난 한 주 동안 주가는 2.7% 올랐지만 지난 한 달 동안 4.3% 하락했고 지난 1년 동안 6.2% 하락해 혼조세를 보이고 있습니다.
• 최근 브룩필드 자산운용에 대한 헤드라인은 새로운 투자 파트너십과 자산 관리 위임에 초점을 맞추며 금융계에서 많은 화제를 불러일으켰습니다. 이러한 움직임은 모멘텀을 제공함과 동시에 회사가 경쟁하고 있는 역동적인 환경을 강조하고 있습니다.
• 현재 브룩필드 자산운용의 밸류에이션은 6점 만점에 1점으로, 현재로서는 저평가 기회가 제한적인 것으로 보입니다. 몇 가지 다른 접근법을 통해 이것이 의미하는 바를 정확히 분석하고, 여러분이 자주 듣는 표준 방법보다 가치를 발견하는 더 나은 방법이 무엇인지 살펴보겠습니다.

브룩필드 자산운용은 밸류에이션 점검에서 1/6에 불과한 점수를 받았습니다. 전체 밸류에이션 분석에서 어떤 다른 위험 신호를 발견했는지 알아보세요.

접근법 1: 브룩필드 자산운용의 초과수익률 분석

초과 수익률 평가 접근법은 자기자본 비용보다 얼마나 많은 수익을 창출할 수 있는지에 초점을 맞춰 기업의 내재가치를 추정하도록 설계되었습니다. 이 모델은 Brookfield 자산운용이 투자로 얻은 수익뿐만 아니라 투자자가 비슷한 위험 수준에서 이론적으로 다른 곳에서 얻을 수 있는 수익률을 초과하는지 여부도 고려합니다.

Brookfield 자산 운용의 경우 애널리스트들은 장부가액을 주당 5.25캐나다달러, 안정적 주당순이익을 주당 2.25캐나다달러로 추정합니다. 이 수치는 5명의 애널리스트가 추정하는 가중 미래 자기자본수익률에서 나온 것입니다. 자기자본 비용은 주당 CA$0.47이며, 초과 수익은 주당 CA$1.78입니다. 회사의 평균 자기자본 수익률은 36.40%로 견고한 수준입니다. 또한 4명의 애널리스트의 통찰력을 바탕으로 한 안정 장부가치는 주당 CA$6.17로 예상됩니다.

이 모델에 따르면 Brookfield 자산 관리의 내재가치는 주당 약 CA$60.08입니다. 이 가치에 21.7%의 프리미엄이 붙어 거래되고 있어 현재 이 지표에 비해 고평가되어 있는 것으로 나타났습니다.

결과: 과대 평가됨

초과 수익률 분석에 따르면 브룩필드 자산운용은 21.7% 고평가된 것으로 보입니다. 926개의 저평가된 주식을 발견하거나 나만의 스크리너를 만들어 더 나은 가치 기회를 찾아보세요.

Brookfield 자산 관리의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 회사 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근법 2: 브룩필드 자산운용의 가격과 수익 비교

주가수익비율(PE)은 투자자가 현재 1달러의 회사 수익에 대해 얼마를 지불할 의사가 있는지 측정하기 때문에 Brookfield 자산운용과 같은 수익성 있는 회사를 평가하는 데 중요한 지표입니다. 이 배수는 현재 수익과 미래 성장에 대한 기대치를 모두 반영하므로 일반적으로 강력하고 예측 가능한 수익 흐름을 가진 기업은 이 배수를 자세히 살펴볼 필요가 있습니다.

성장 전망과 리스크는 모두 '정상' 또는 '적정' 주가수익비율을 결정하는 데 중요한 역할을 합니다. 일반적으로 수익 성장이 높을수록 적정 주가수익비율이 높아지는 반면, 리스크가 클수록 배수는 낮아집니다. 브룩필드 자산운용의 현재 주가수익비율은 32.1배입니다. 이는 자본시장 업계 평균인 9.4배보다 몇 배나 높고, 피어 그룹 평균인 49.4배보다 낮습니다. 이는 시장이 브룩필드에 상당한 프리미엄을 부여하고 있지만, 여전히 동종 업계에 비해서는 적정 수준의 가치를 인정하고 있다는 것을 의미합니다.

Simply Wall St의 독점적인 "공정 비율"이 바로 여기에 있습니다. 브룩필드 자산운용의 적정 주가수익비율은 27.8배로, 예상 수익 성장, 업계 표준, 이익률, 시가총액, 회사별 리스크 등의 요소를 고려할 때 투자자가 주식에 대해 합리적으로 지불할 수 있는 가격을 나타냅니다. 단순한 피어 또는 업계 비교와 달리, 공정 비율은 Brookfield의 고유한 프로필에 맞게 조정되며 공정 가치에 대한 보다 정보에 입각한 벤치마크를 제공합니다.

Brookfield의 현재 주가수익비율은 32.1배로 공정 주가비율인 27.8배를 약간 상회하므로 이 방법을 사용하면 주식이 약간 고평가된 것으로 보입니다.

결과: 과대평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1432개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 브룩필드 자산 관리 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니 이제 내러티브에 대해 소개해 드리겠습니다. 내러티브는 회사의 미래 매출, 수익, 이익률, 궁극적으로 공정 가치에 대한 나만의 전망으로 구축한 숫자 뒤에 숨겨진 고유한 이야기입니다. 내러티브를 사용하면 표준 지표에만 의존하는 대신 Brookfield Asset Management의 스토리를 자신의 재무 예측에 연결하고 자신의 관점이 어떻게 누적되는지 확인할 수 있습니다.

이 도구는 수백만 명의 투자자가 새로운 관점을 공유하고 발견하는 Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 간단하고 쉽게 액세스할 수 있습니다. 내러티브는 예상 공정 가치가 현재 가격과 어떻게 비교되는지 명확하게 보여주고 뉴스나 수익이 발표되면 즉시 조정하여 보다 정보에 입각한 결정을 내릴 수 있도록 도와줍니다.

예를 들어, 한 Brookfield 내러티브는 현재 공격적인 성장 기대치를 바탕으로 훨씬 더 높은 공정 가치를 예상하는 반면, 다른 투자자의 내러티브는 최근 리스크를 반영하여 훨씬 더 보수적인 입장을 취하고 있습니다. 어떤 관점을 가지고 있든 내러티브를 사용하면 투자 스토리를 쉽게 비교하고, 업데이트하고, 행동에 옮길 수 있습니다.

브룩필드 자산운용의 스토리에 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

Simply Wall St의 이 기사는 일반적인 성격의 기사입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트 예측을 기반으로 논평을 제공하며, 금융 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 당사는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

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