モントーク再生可能エネルギー社（NASDAQ:MNTK）の株価が27％上昇した後、収益は物語るものではありません。

モントーク・リニューアブルズ社（NASDAQ:MNTK）の株を保有している人は、株価が過去30日間で27％回復したことに安堵しているだろうが、投資家のポートフォリオに与えた最近のダメージを修復するには、さらに上昇を続ける必要がある。 というのも、株価は過去12ヶ月でまだ40％も下落しているからだ。

米国の企業の半数近くがPER18倍以下であり、PER11倍以下も珍しくないからだ。 とはいえ、高いPERに合理的な根拠があるかどうかを判断するには、もう少し掘り下げる必要がある。

モントーク・リニューアブルズは確かに最近、他の企業よりも業績を伸ばしており、良い仕事をしている。 この好業績が続くと多くの人が期待しているようで、PERを引き上げている。 そうでなければ、特別な理由もなく高い株価を支払っていることになる。

Montauk Renewablesの最新分析を見る

会社のアナリスト予想に関する全貌が知りたいですか？Montauk Renewablesの無料 レポートが 、今後の見通しを明らかにします。

成長は高PERに見合うか？

Montauk Renewablesのように急なPERを見て本当に安心できるのは、会社の成長が市場を明らかに上回る軌道にあるときだけだ。

振り返ってみると、昨年は同社の収益が42％増加した。 しかし、EPSは3年前と比べるとほとんど上昇しておらず、理想的とは言えない。 従って、株主は不安定な中期的成長率に過度の満足はしていないだろう。

現在、同社を担当している3人のアナリストによると、今後3年間のEPSは年率2.9％上昇すると予想されている。 市場は毎年11％の成長を予測しているため、同社は業績が弱含みとなる。

この情報により、Montauk Renewablesが市場より高いPERで取引されていることが気になる。 投資家の多くは同社の事業見通しの好転を期待しているようだが、アナリスト集団はそう確信していないようだ。 このレベルの利益成長はいずれ株価に重くのしかかる可能性が高いため、この株価が持続可能だと考えるのは大胆な人だけだろう。

要点

株価の高騰により、Montauk RenewablesのPERも高騰している。 一般的に、投資判断の際に株価収益率を読みすぎることには注意が必要だが、他の市場参加者がその会社についてどう考えているかがよくわかる。

モントーク・リニューアブルズのアナリスト予想を検証したところ、業績見通しが劣っていることが、予想ほど高いPERに影響していないことがわかった。 予想される将来収益がこのような好意的なセンチメントを長く支える可能性がないためだ。 このような状況が著しく改善されない限り、この価格を妥当なものとして受け入れるのは非常に難しい。

投資リスクは常に存在する。私たちは、 Montauk Renewablesの1つの警告サインを特定した。

これらのリスクによってMontauk Renewablesへのご意見を再考されるのであれば、当社の対話型優良株リストをご覧になり、他にどのような銘柄があるのか見当をつけていただきたい。

この記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

このシンプリー・ウォールセントの記事は一般的な内容です。私たちは、偏りのない方法論を用いて、過去のデータとアナリストの予測にのみ基づいた解説を提供しており、私たちの記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。