レッド・キャット・ホールディングス（NASDAQ:RCAT）の株価は先月、39％もの大幅下落を記録し、非常に悪い結果となっている。 とはいえ、この30日間で、なんと640％も上昇した株価の年間パフォーマンスにはほとんど傷がついていない。
株価は大幅に下落しているが、米国のエレクトロニクス業界の約半数の企業の売上高株価収益率（PER）が2倍を下回っていることを考えると、レッド・キャット・ホールディングスのPER26.3倍を完全に避けるべき銘柄と考えることもできるだろう。 とはいえ、この高いP/Sに合理的な根拠があるかどうかを判断するには、もう少し掘り下げる必要がある。
Red Cat HoldingsのP/Sは株主にとって何を意味するのか？
レッドキャット・ホールディングスは最近、他の企業よりも収益を伸ばしており、確かに良い仕事をしている。 好調な収益が続くと多くの人が期待しているようで、P/Sが上がっている。 そうでなければ、特別な理由もなく高い株価を支払っていることになる。
アナリストの今後の予測をご覧になりたい方は、レッド・キャット・ホールディングスの無料 レポートをご覧ください。収益予測は高いP/Sレシオに見合うか？
Red Cat HoldingsのP/Sレシオは、非常に力強い成長が期待され、重要な点として業界よりもはるかに優れた業績を上げる企業にとって典型的なものだろう。
昨年度の収益成長率を確認すると、同社は95％という驚異的な伸びを記録している。 直近の3年間でも、短期的な業績も手伝って、全体で126％という素晴らしい増収を記録している。 したがって、最近の収益成長は同社にとって見事なものだと言っていいだろう。
将来に目を移すと、同社を担当するアナリスト1名の予想では、今後1年間で収益は331％増加するはずだ。 これは、より広範な業界の9.9％成長予測を大幅に上回るものだ。
これを考慮すれば、レッド・キャット・ホールディングスのP/Sが他社を上回っているのも理解できる。 どうやら株主は、より豊かな未来を見据える可能性のあるものを手放したくないようだ。
Red Cat HoldingsのP/Sは投資家にとって何を意味するのか？
株価の大幅な下落は、Red Cat Holdingsの非常に高いP/Sを萎ませることはほとんどない。 株価収益率だけで株を売るべきかどうかを判断するのは賢明ではないが、会社の将来性を判断する実用的な指針にはなる。
レッド・キャット・ホールディングスが高いP/Sを維持しているのは、予想される収益の伸びが他のエレクトロニクス業界よりも高いという強みがあるからだ。 現在、株主は将来の収益が脅かされていないと確信しているため、P/Sに満足している。 このような状況で、近い将来に株価が大きく下落することは考えにくい。
また、レッド・キャット・ホールディングスの2つの警告サイン（1つは深刻な可能性がある！）を見つけたことは注目に値する。
もちろん、大きな収益成長の歴史を持つ収益性の高い企業は、一般的に安全な賭けである。そこで、妥当なPERを持ち、力強く業績を伸ばしている他の企業の 無料 コレクションをご覧になることをお勧めする。
評価は複雑だが、我々はそれを単純化するためにここにいる。
公正価値の見積もり、潜在的リスク、配当、インサイダー取引、財務状況など、詳細な分析により、Red Cat Holdings が割安か割高かをご確認ください。
無料分析へのアクセスこの記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。
このSimply Wall Stの記事は一般的なものです。私たちは、偏りのない方法論を用いて、過去のデータとアナリストの予測にのみ基づいた解説を提供しており、私たちの記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析を提供することを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。
This article has been translated from its original English version, which you can find here.