Broadcom の価値は 109% の株価急騰と歩調を合わせているか？

• Broadcom の株価がまだお買い得なのか、それとも株価が価値を上回っているのか、疑問に思ったことはありませんか。Broadcom の現在の価値を顕微鏡で見てみましょう。
• Broadcom の株価は目覚ましい上昇を続けており、年初来で 46.7% の上昇、昨年 1 年間では 109.2% の大幅な上昇を記録しました。しかし、先週は0.7％のわずかな下落があった。
• 最近の値動きの多くは、半導体セクターとブロードコムの見出しを飾る買収戦略に関する継続的な話題によって煽られている。特に、ブロードコムが AI インフラのイノベーションを推進する役割を担っていることや、業界再編が進んでいることに市場関係者が反応しています。
• バリュエーションに関しては、ブロードコムは現在、割安度チェックで6点満点中 0点となっています。これは、銘柄を評価する 1 つの方法に過ぎません。次に、Broadcom の評価に関する主なアプローチを説明し、これらの数字を判断材料とする最も賢明な方法について深く掘り下げていきます。

Broadcom の評価チェックの結果は、0/6 でした。その他の赤信号については、評価の内訳をご覧ください。

アプローチ 1: Broadcom の割引キャッシュフロー (DCF) 分析

DCF (Discounted Cash Flow) モデルは、将来のキャッシュフローを予測し、それを現在の価値に割り引くことで、事業の価値を推定します。このアプローチは、投資家が株価が将来の収益の可能性を反映しているかどうかを評価するのに役立ちます。

Broadcom の直近のフリーキャッシュフロー (FCF) は 248 億ドルです。アナリストは、FCF が 2029 年までに 941 億ドルに達すると予測し、大幅な成長を予測しています。注目すべきは、プロのアナリストが今後 5 年間の予測を提供する一方で、より長期的な数値は社内モデルを使用して外挿されることです。この予測では、FCF は年々着実に増加しており、継続的な拡大が見込まれています。

分析の結果、Broadcom の DCF モデルは、300.18 ドルの本源的株式価値を算出しました。これを現在の株価と比較すると、この方法では株価は 13.3% 過大評価されていると考えられます。言い換えれば、市場価格は、将来のキャッシュフローが示唆する同社の現在の価値を著しく上回っているということです。

結果割高

DCF (Discounted Cash Flow) 分析では、Broadcom は 13.3% 過大評価されている可能性があります。927 銘柄の割安銘柄を見つけるか、独自のスクリーナーを作成して、より優れたバリュー機会を見つけましょう。

Broadcom の公正価値の算出方法の詳細については、会社レポートの評価セクションをご覧ください。

アプローチ 2: Broadcom の価格対収益 (PE レシオ)

株価収益率 (PE) は、企業の株価と 1 株当たり利益を直接比較し、投資家が 1 ドルの利益に対して支払っている金額を評価するのに役立つため、収益性の高い企業の評価に広く使用されています。Broadcom のような安定した収益成長企業にとって、PE レシオは市場が現在および将来の収益性をどのように評価しているかを明確に示します。

成長期待とリスクは、「正常な」PE レシオを決定する上で重要な役割を果たします。収益成長が著しく、リスクが低い企業は、投資家の楽観的な見方を反映し、高い PE レシオで取引されることがよくあります。一方、リスクの高い企業や成長の遅い企業は、PE レシオが低くなる傾向があります。

現在、Broadcom の PE レシオは 85.4 倍で取引されており、半導体業界平均の 33.7 倍、同業他社グループ平均の 52.1 倍に対して突出しています。表面的には、この指標だけで Broadcom は競合他社よりもはるかに割高に見えます。

Simply Wall St 独自の Broadcom の「フェア レシオ」は 67.2 倍です。同業他社や業界との単純な比較とは異なり、フェア レシオは Broadcom の収益成長、利益率、業界力学、企業規模、リスク プロファイルなどの重要な要素を考慮します。これによって、Broadcom の適正評価について、より微妙で正確なベンチマークが得られます。

Broadcom の現在の PE は 85.4 倍と、フェア レシオの 67.2 倍を大きく上回っており、Broadcom の株式は、PE レシオ アプローチを使用したフェア バリューの全体的な評価と比較してプレミアムで取引されています。

結果割高

PEレシオは1つのストーリーを物語りますが、本当のチャンスが別の場所にあるとしたらどうでしょう？インサイダーが爆発的成長に大きく賭けている1430社をご覧ください。

意思決定をアップグレード：Broadcom のシナリオを選択する

先に、バリュエーションを理解するさらに良い方法があることを述べました。ナラティブは、投資判断をストーリーとして構成できるシンプルで強力なツールです。事業の将来像、Broadcom の収益、収益、マージンに対する予想を述べ、それらの前提がどのように公正価値の見積もりに直接反映されるかを確認します。

ナラティブは、Broadcom の業界での地位、リスク、および機会に関するあなたの視点を具体的な財務予測に、そして最終的にはあなた自身の公正価値の見積もりにつなげ、見出しとなるストーリーを数字と結びつけるのに役立ちます。数百万人の投資家が利用している Simply Wall St のコミュニティ ページで利用できる便利なナラティブ ツールを使用すれば、簡単に作成および更新できます。

ナラティブを作成することで、ブロードコムの公正価値を現在の市場価格と比較し、購入、保有、または売却の適切なタイミングかどうかを判断することができます。さらに、ナラティブは、ニュース、アナリスト レポート、企業収益などの新しい情報が発表されるたびに動的に調整されるため、あなたの洞察は常に最新の見通しを反映します。

たとえば、ある投資家は Broadcom の AI パートナーシップと新製品の発売が急成長を促進すると考え (公正価値を 415.56 ドルと高く設定)、別の投資家は競合リスクを懸念して価値を大幅に低く設定 (218.00 ドル) するかもしれません。あなたの仕事は、どのNarrativeがあなたの見通しに最も合うかを決めることである。

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Simply Wall St によるこの記事は一般的な内容です。当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を行っており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。弊社は、ファンダメンタルズ・データに基づく長期的な焦点に絞った分析をお届けすることを目的としています。 弊社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない可能性があることにご留意ください。 Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していません。

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