ライフスタンス・ヘルス・グループ・インク（NASDAQ:LFST）のPER（株価収益率）2倍は、米国のヘルスケア業界の半数近くがPER1.2倍以下であることを考えると、魅力的な投資機会には見えないかもしれない。 しかし、P/Sがこれほど高いのには何か理由があるかもしれないので、額面通り受け取るのは賢明ではない。
ライフスタンスヘルスグループの最近の業績は？
ライフスタンス・ヘルス・グループの最近の業績は、収益が他社を上回るペースで増加しており、ライフスタンス・ヘルス・グループにとって有利な状況となっている。 好調な収益が続くと多くの人が予想しているようで、P/Sが上昇している。 しかし、そうでない場合、投資家は株価を高く買いすぎてしまうかもしれない。
同社のアナリスト予想に関する全容が知りたいですか？ライフスタンス・ヘルスグループの無料 レポートが 、今後の見通しを明らかにするのに役立つだろう。LifeStance Health Groupの収益成長の傾向は？
P/Sレシオを正当化するためには、LifeStance Health Groupは業界を上回る目覚ましい成長を遂げる必要があります。
まず振り返ってみると、同社は昨年21％という目覚ましい成長を遂げた。 直近の3年間でも、短期的な業績も手伝って、全体で147％という素晴らしい増収を記録している。 従って、株主はこうした中期的な収益成長率を間違いなく歓迎しただろう。
現在、同社をフォローしている8人のアナリストによれば、来年度の売上高は14％増加すると予想されている。 業界の予想が7.4%にとどまる中、同社はより強力な収益が期待できる。
この点を考慮すれば、ライフスタンス・ヘルス・グループのP/Sが同業他社に比べて高い理由も理解できなくはない。 どうやら株主は、より豊かな未来を見据える可能性のあるものを手放したくないようだ。
最終結論
売上高株価比率の威力は、主にバリュエーションとしてではなく、現在の投資家心理と将来への期待を測るものだと言える。
ライフスタンス・ヘルス・グループが高いPERを維持しているのは、予想される収益の伸びがヘルスケア業界の他の企業よりも高いからである。 現在、株主は将来の収益が脅かされていないと確信しているため、P/Sに満足している。 アナリストが本当に的外れでない限り、こうした強い収益予測は株価を好調に保つはずだ。
パレードに水を差したくはないが、ライフスタンス・ヘルス・グループには2つの警戒すべき兆候がある。
LifeStance Health Groupの事業の強さについて確信が持てない場合は、当社のファンダメンタルズがしっかりしている対話型銘柄リストで、あなたが見逃しているかもしれない他の企業を探してみてはいかがだろうか。
評価は複雑だが、我々はそれを単純化するためにここにいる。
公正価値の見積もり、潜在的リスク、配当、インサイダー取引、財務状況など、詳細な分析により、LifeStance Health Group が割安か割高かをご確認ください。
無料分析へのアクセスこの記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接 ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。
シンプリー・ウォール・ストリートによるこの記事は一般的なものです。 当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を提供しており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析を提供することを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。
This article has been translated from its original English version, which you can find here.