インタラクティブ・ブローカーズの2025年の40％上昇はまだ正当化できるか？

• インタラクティブ・ブローカーズ・グループは隠れた逸材なのだろうか、それとも市場はすでに見抜いているのだろうか、と考えたことはないだろうか。あなただけではない。今日は、現在の株価の水面下に潜むものを探ってみよう。
• 株価は今年に入ってから40.7%も上昇し、過去5年間で381.2%も急騰している。
• 最近のヘッドラインでは、より多くの投資家がオンライン・トレーディング・プラットフォームに集まる中、インタラクティブ・ブローカーズ・グループの影響力が増していることが注目されている。同社は新たなグローバル市場に進出し、注目を集めている。短期的なボラティリティにもかかわらず、アナリストからのポジティブなセンチメントと取引量の増加が楽観論を煽っているようだ。
• 当社のバリュエーション・チェックでは、インタラクティブ・ブローカーズ・グループは6点満点中1点。投資家がバリュエーションを評価する主な方法を紐解き、最後にはさらに明確なシグナルを得られるアプローチを紹介しよう。

インタラクティブ・ブローカーズ・グループのバリュエーション・チェックのスコアはわずか1/6。バリュエーションの内訳をご覧ください。

アプローチ1：インタラクティブ・ブローカーズ・グループの超過収益分析

エクセス・リターンズ評価モデルは、企業がいかに効率的に自己資本を投入し、自己資本コストを上回るリターンを生み出しているかに注目します。この方法は、事業が投資家の最低要求額を上回るリターンを獲得することにより、株主のために一貫して価値を創造しているかどうかを評価するのに役立ちます。

インタラクティブ・ブローカーズ・グループの場合、数値は以下の通りである：

• 簿価：1株当たり11.47ドル
• 安定したEPS: 1株当たり2.33ドル
  (出典: 4人のアナリストによる加重将来予想自己資本利益率)
• 株主資本コスト：1株当たり1.20ドル
• 超過収益：1株当たり1.13ドル
• 平均株主資本利益率: 16.98
• 安定した簿価: 1株当たり13.72ドル
  (出所: 2名のアナリストによる加重将来簿価予想)

Excess Returnsモデルは、Interactive Brokers Groupの本源的価値を1株当たり34.38ドルと算出した。この見積もりは、株価が取引価格に比べて現在86.7%割高であることを示唆している。言い換えれば、市場価格は同社のファンダメンタルズに基づくこのモデルの予測よりもはるかに高い。

結果割高

当社の超過収益分析によると、Interactive Brokers Groupは86.7%割高である可能性がある。926の割安銘柄を見つけるか、独自のスクリーナーを作成してより良いバリュー機会を見つけましょう。

Interactive Brokers Group の公正価値の算出方法の詳細については、当社企業レポートの評価セクションをご覧ください。

アプローチ2：インタラクティブ・ブローカーズ・グループの価格対収益

インタラクティブ・ブローカーズ・グループのような収益性の高い企業にとって、株価収益率 (PE) は広く使用されている有意義な評価ツールです。これは、投資家が会社の収益1ドルに対していくら支払う意思があるかを素早く示します。一般的に、成長が見込まれる企業やリスクの低い企業は高いPEレシオを正当化する傾向があり、成長が鈍化した企業やリスクの高い企業は低い倍率を要求する。

現在、インタラクティブ・ブローカーズ・グループのPEレシオは31.2倍である。これは、キャピタルマーケッツ業界の平均PE（23.5倍）や同業他社グループの平均PE（26.7倍）よりも高い。表面的には割高な株価を示唆するかもしれないが、ヘッドライン・マルチプルは全容を語るものではない。

シンプリー・ウォールストリートは、各企業の「フェア・レシオ」を算出しています。インタラクティブ・ブローカーズ・グループのフェア・レシオは21.1倍。基本的な同業他社比較や業界比較とは異なり、この指標は、企業独自の収益成長、利益率、業界の状況、時価総額、リスクを織り込んでいます。このように、フェア・レシオは、より個別化された有益な評価ベンチマークを提供します。

インタラクティブ・ブローカーズ・グループの実際のPEは31.2倍で、フェア・レシオの21.1倍を大幅に上回っているため、この基準では株価は割高に見える。

結果割高

PEレシオは一つのストーリーを物語っているが、本当のチャンスが別のところにあるとしたらどうだろう？インサイダーが爆発的成長に大きく賭けている1434社をご覧ください。

意思決定をアップグレード：インタラクティブ・ブローカーズ・グループの物語を選ぼう

先に、バリュエーションを理解するさらに良い方法があることを述べました。ナラティブとは、将来の見通し、リスク、勢い、課題など、企業についてあなたが信じるストーリーを、将来の収益、利益、利益率などの財務予測に結びつけることができるシンプルで直感的なツールです。これにより、最終的にその銘柄の個人的な公正価値が算出されます。

企業のユニークなストーリーを財務予測に結びつけ、さらにフェアバリューに結びつけることで、ナラティブは静的なレシオやアナリストの目標値をはるかに超えるものとなる。ナラティブは、新しいニュースや決算が入ると自動的に更新されるため、投資をより個人的でダイナミックなものにし、大きな変化に対応できるようにします。

シンプリー・ウォールストリートでは、何百万人もの投資家がコミュニティ・ページを通じてナラティブを使用し、企業に関する見解を共有、テスト、改良しています。ナラティブを使えば、現在の株価と公正価値を簡単に比較できるため、自分の予想や仮定に基づいて、今が買い時か、売り時か、ホールドのタイミングかを判断することができます。

例えば、インタラクティブ・ブローカーズ・グループの場合、ある投資家は高い利益率でグローバルに急成長すると予想し、288.0ドルの公正価値をつけるかもしれない。もう一人の投資家は、より多くのリスクと低収益を予想し、公正価値を140.0ドルとするかもしれない。このアプローチは、どちらの投資家も会社の将来について自らの信念に基づいた意思決定をするのに役立ちます。

インタラクティブ・ブローカーズ・グループのストーリーはまだ続くと思いますか？当社のコミュニティで他の投資家の意見をご覧ください！

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