配当落ち前にエフピコ（東証：7947）を買うのは賢い選択か？

エフピコ(東証:7947) の配当落ち日は3日後。 配当落ち日は通常、配当金を受け取るために株主として会社の帳簿に存在しなければならない締切日である基準日の1営業日前に設定される。 配当落ち日に注意することが重要なのは、株式の売買が基準日以前に決済されている必要があるからだ。 したがって、9月27日以降にFPの株式を購入した場合、11月22日に支払われる配当金を受け取ることはできない。

同社の配当金は1株当たり21.50円で、過去12ヵ月間の1株当たり配当金57.00円に続くものである。 過去12ヶ月の分配金を見ると、現在の株価2862.00円に対して、FPの配当利回りは約2.0%となっている。 配当は多くの株主にとって重要な収入源だが、その配当を維持するためには事業の健全性が欠かせない。 配当が利益でカバーされているか、配当が伸びているかを確認する必要がある。

FPの最新分析を見る

配当は通常、企業の収益から支払われる。企業が利益よりも多くの配当を支払う場合、配当は維持できない可能性がある。 FPは昨年、利益の42％を余裕をもって支払った。 しかし、配当の評価には利益よりもキャッシュフローの方が重要である。 幸運なことに、同社は昨年、フリー・キャッシュ・フローのわずか25％しか支払っていない。

配当が利益とキャッシュフローの両方でカバーされているのは心強い。これは一般的に、収益が急激に落ち込まない限り、配当が持続可能であることを示唆している。

同社の配当性向とアナリストによる将来の配当予想を見るには、ここをクリック。

収益と配当は成長しているか？

持続的な収益成長を生み出す企業の株式は、多くの場合、最高の配当見通しとなる。 業績が悪化し、減配を余儀なくされた場合、投資家は投資価値が煙に巻かれることになりかねない。 その点、FPの着実な成長には勇気づけられる。過去5年間の1株当たり利益は平均2.5％増だ。 最近の成長は目覚ましいものではない。 しかし、配当を増やす方法はいくつかあり、そのうちのひとつは、単純に会社が利益の多くを配当として支払うことを選択することである。

多くの投資家が企業の配当見通しを評価する主な方法は、過去の配当成長率をチェックすることである。 過去10年間、FPは年平均約5.9％増配している。 何年にもわたって利益とともに配当が上昇しているのは喜ばしいことであり、これは同社が株主と成長を分かち合う意向の表れかもしれない。

結論

FPは配当目当てで買う価値があるか？ 一株当たり利益は緩やかに成長しており、FPは利益とキャッシュフローの半分以下を配当として支払っている。 我々は、収益がより速く成長することを望むが、長期的に最も優れた配当銘柄は、通常、一株当たり利益の大幅な成長と低い配当性向が組み合わされており、FPはその中間にある。 全体として、これは魅力的な組み合わせであり、さらに調査する価値があると考える。

FPには魅力的な配当があるが、その一方で、この銘柄に伴うリスクも知っておく価値がある。 どの企業にもリスクはあるが、FPには2つの警告サインがある。

高配当銘柄をお探しなら、当社のトップ配当銘柄セレクションをチェックすることをお勧めする。

この記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接 ご連絡 ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

シンプリー・ウォール・ストリートによるこの記事は一般的な内容です。当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を提供しており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析を提供することを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。