Wel-Dish.Incorporated（東証:2901）の29％の価格上昇は収益と合っていない

ウェルディッシュ・ドット・インコーポレーテッド（東証：2901）の株価は、すでに力強い上昇を続けているにもかかわらず、過去30日間で29％の上昇を記録した。 この30日間で、株価は昨年1年間で421％上昇した。

株価が急騰しているため、日本の食品業界のほぼ半数がPER0.6倍以下であることを考えると、株式会社ウェルディッシュのPERは6.7倍であり、避けるべき銘柄だと思われても仕方がないだろう。 しかし、P/Sがこれほど高いのには何か理由があるかもしれないので、額面通り受け取るのは賢明ではない。

Wel-Dish.Incorporatedの最新分析を見る

Wel-Dish.IncorporatedのP/Sは株主にとって何を意味するのか？

一例として、Wel-Dish.Incorporatedの収益は昨年から悪化しており、これは全く理想的ではありません。 今後1年間、同社がまだ他のほとんどの企業を凌駕すると多くの人が予想しているため、P/Sが崩壊せずに済んでいるのかもしれない。 しかし、もしそうでないなら、投資家は株価に高値をつけすぎてしまうかもしれない。

Wel-Dish.Incorporatedのアナリスト予想値はありませんが、この無料 データ豊富なビジュアライゼーションで 、同社の利益、収益、キャッシュフローをご覧ください。

収益予測は高いP/Sレシオと一致するか？

P/Sレシオを正当化するためには、Wel-Dish.Incorporatedは業界を大きく上回る傑出した成長を遂げる必要がある。

振り返ってみると、昨年は同社のトップラインが18％減少した。 過去3年間を振り返っても、合計で24％も収益が減少しており、いい印象はない。 従って、株主は中期的な収益成長率に不安を感じただろう。

今後12ヶ月で3.8％の成長が予測されている業界と比較すると、最近の中期的な収益実績に基づく同社の下降モメンタムは、悲観的なイメージだ。

これを考慮すると、Wel-Dish.IncorporatedのP/Sが他社の大半を上回っているのは憂慮すべきことだ。 ほとんどの投資家は、最近の成長率の悪さを無視し、同社の事業見通しの好転を期待しているようだ。 最近の収益傾向が続けば、いずれ株価に重くのしかかる可能性が高いため、この株価が持続可能だと考えるのは大胆な人だけだろう。

Wel-Dish.IncorporatedのP/Sに関する結論

Wel-Dish.IncorporatedのP/Sは、株価の手ごろな上昇のおかげで先月から順調に伸びている。 株価売上高倍率は、株を買うかどうかの決定的な要因であるべきではないが、収益期待のバロメーターとしてはかなり有能である。

Wel-Dish.Incorporatedを調べたところ、中期的な収益の縮小は、業界が成長することを考えると、PERが予想ほど低くないことがわかった。 投資家が減収を懸念している以上、センチメントが悪化し、P/Sが予想した水準に戻る可能性はかなり高い。 直近の中期的な状況が改善されない限り、同社の株主にとって厳しい時期が続くことは間違いないだろう。

投資リスクは常に存在する。我々は、Wel-Dish.Incorporatedの4つの警告サインを特定した（少なくとも2つは我々にとってあまり良いものではない）、そしてこれらを理解することはあなたの投資プロセスの一部であるべきだ。

もちろん、大きな収益成長の歴史を持つ収益性の高い企業は、一般的に安全な賭けである。そこで、妥当なPERを持ち、力強く業績を伸ばしている他の企業の 無料 コレクションをご覧いただきたい。

この記事に関するご意見は？内容にご不満ですか？ 私たちに直接ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

このSimply Wall Stの記事は一般的なものです。私たちは、偏りのない方法論を用いて、過去のデータとアナリストの予測にのみ基づいた解説を提供しており、私たちの記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析を提供することを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。