光通信(東証:9435) の株価が、あと2日で配当落ちとなる。 配当落ち日は、配当金を受け取るために株主が会社の帳簿に記載されている必要がある日である基準日の1日前に発生する。 配当落ち日は、決済に丸2営業日を要するため重要である。そのため、その日を逃すと、基準日に会社の帳簿に載らないことになる。 つまり、3月10日に支払われる配当金を受け取るには、12月27日までに光通信の株を購入する必要がある。
同社の配当金は1株当たり161円で、1株当たり644円を分配した過去12ヵ月に続くものである。 過去12ヶ月の分配金を見ると、現在の株価34710.00円に対して末尾利回りは約1.9%となる。 配当は多くの株主にとって重要な収入源だが、その配当を維持するには事業の健全性が欠かせない。 配当が利益でカバーされているかどうか、また配当が伸びているかどうかを確認する必要がある。
企業が収益を上回る配当を行っている場合、配当は維持できなくなる可能性があり、理想的な状況とは言い難い。 光通信は昨年、利益の25%を余裕で配当した。 しかし、配当の評価には利益よりもキャッシュフローが重要である。 幸いなことに、同社は昨年、フリー・キャッシュ・フローの41%しか支払っていない。
光通信の配当が利益とキャッシュフローの両方でカバーされていることはポジティブであり、これは一般的に配当が持続可能であることを示すものである。
ここをクリックすると、同社の配当性向とアナリストによる将来の配当予想が表示される。
収益と配当は成長しているか?
一株当たり利益が一貫して伸びている企業は、通常、一株当たり配当金を増やしやすいため、一般的に最高の配当銘柄となる。 投資家は配当が大好きなので、業績が悪化して配当が減額されると、同時に株が大きく売られることが予想される。 このため、光通信の1株当たり利益が過去5年間で年率18%上昇しているのは喜ばしい。 同社は、利益の大半を事業内に再投資しながら、急成長を遂げている。 再投資を積極的に行っている急成長企業は、配当の観点からも魅力的である。
多くの投資家が企業の配当見通しを評価する主な方法は、過去の配当成長率を確認することである。 10年前のデータ開始以来、光通信は年平均約16%の増配を行っている。 一株当たり利益も配当金も、このところ急成長しているのは喜ばしいことだ。
最終的な見解
投資家は、今後の配当のために光通信を買うべきか? 光通信は急成長しており、配当性向も保守的で低い。 この組み合わせは注目に値する。
配当金だけを目当てに光通信に投資するのは魅力的だが、そのリスクには常に注意を払う必要がある。 例えば、光通信には1つの注意点がある。
配当の高い銘柄をお探しの方は、当社の配当銘柄セレクションをご覧ください。
評価は複雑だが、我々はそれを単純化するためにここにいる。
公正価値の見積もり、潜在的リスク、配当、インサイダー取引、財務状況など、詳細な分析により、Hikari Tsushin が割安か割高かをご確認ください。
無料分析へのアクセスこの記事についてご意見がありますか?内容にご不満ですか? 私たちに直接ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。
シンプリー・ウォール・ストリートによるこの記事は一般的な内容です。当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を提供しており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。
This article has been translated from its original English version, which you can find here.